على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة. The Amplitude Effectiveness of the Tooling sukuk Istisna'a on the Industrial Sector Development in Gaza Strip.

Transcript

1 The Islamic University Gaza Research and Postgraduate Affairs Faculty of Commerce Master of Economic Development الجامعة اإلسالمية غزة شئون البحث العلمي والدراسات العليا كلية التجارة ماجستير اقتصاديات التنمية فاعلية مدى تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة The Amplitude Effectiveness of the Tooling sukuk Istisna'a on the Industrial Sector Development in Gaza Strip. إ عد اد الب اح ث عمرة أبو شحدة محمد الد كت ور األستاذ محمد إب ارهيم مقداد إ شر اف الد كت ور زياد جالل الدماغ ف ي ق دم ه ذا البح ث ا ست كم االا ل م ت طلبا ت الح صو ل ع لى د ر ج ة ال م اج ست ي ر )برنامج اقتصاديات التنمية( ب ك لي ة )التجارة( ف ي ال ج ام ع ة اإل سالم ي ة ب غ زة يونيو/ 2016 م شعبان/ 1437 ه 1

2

3

4 ل ي }ق ل ه قال تعالى : ذ ذ و ا ل ين ال ع ل م ون و ي ا ل ين ي ست ل و اب ا ل } ] الزمر ذ ك ر أ ول ي ت ذ ع ل م ون ا ي إ ذ ن م [9 : }إ ذ ن م ا ي ش و قال تعالى : اء م ل ع اد ه ال ا لل م ن ع ب {[فاطر : 28 [ صدق ا لل العظيم قال رسول ا لل صىل ا لل عليه وسلم: )بلغوا عني ولو ايه وحدثوا عن بني إس ارئيل وال حرج ومن كذب علي متعمدا فليتبواء مقعده من النار) أخرجه البخاري [سليم, 2014] ت

5 الملخص هدفت الد ارسة إلى د ارسة صكوك االستصناع من حيث تعريفها وخصائصها ومشروعية التعامل بها وخصائصها وأنواعها. كذلك هدفت هذه الد ارسة إلى التعرف على القطاع الصناعي من حيث تصنيفاته والفجوة المالية للقطاع الصناعي في قطاع غزة وأهم الخسائر التي تعرض لها القطاع الصناعي في قطاع غزة. واعتمدت هذه الد ارسة على استخدام المنهج أسلوب الوصفي التحليلي في إج ارء هذه الد ارسة ألنه يناسب موضوع الد ارسة كذلك تطرق الباحث إلى إيجاد نماذج لدول مطبقة لهذه الصكوك. ويتألف مجتمع الد ارسة من المختصين والمهتمين في مثل هذا المجال داخل قطاع غزة والذين قد يقدر عددهم بحوالي ) 2500 شخص(. وقد قام الباحث باختيار عينة عشوائية منتظمة ممثلة لجميع عناصر المجتمع السالفة الذكر والتي عددها بلغ حوالى 250 مبحوث موزعة على جميع عناصر المجتمع وقد توصلت هذه الد ارسة إلى العديد من النتائج من أهمها ضعف الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع وتعد صكوك االستصناع بديال يمكن تطبيقه لالستغناء عن أدوات التمويل التقليدية. كذلك توصلت إلى عدم توفر محف ازت لدى الجمهور للتشجيع على تداول صكوك االستصناع وتطبيق صكوك االستصناع سيساعد على تشجيع االستثمار وتقليل االدخا ارت. كذلك توصلت هذه الد ارسة إلى عدم توفر كادر وظيفي مؤهل يعمل على إيجاد طرق وسبل تداول هذه الصكوك وتطبيق صكوك االستصناع تساعد على جلب استثما ارت خارجية تعمل على تنمية القطاع الصناعي. وقد أوصى الباحث بضرورة العمل على نشر الوعي المعرفي بصكوك االستصناع وذلك من خالل عقد ندوات وورشات عمل ودو ارت تعريفية. وضرورة العمل على سن قانون خاص يجيز ويسمح تداول صكوك االستصناع. كذلك أوصى بضرورة العمل على تجهيز تداول هذه الصكوك. كادر إداري مختص للعمل في تنظيم أليات ث

6 Abstract The study has aimed to identify the sukuk, to be identified with its definition, characteristics and the legality of dealing with it and its characteristics and types. This study, also, has aimed to identify the industrial sector in terms of its classifications, and the financial gap for the industrial sector in Gaza Strip, and the major losses, in which, the industrial sector had suffered in Gaza Strip. This study has relied on the use of descriptive and analytical approach method, because, it fits the subject of the study, the researcher, also, has aimed to find countries, which applied these types of instruments. The study population consisted of specialists and those interested in such an area inside the Gaza Strip and who may be the estimated (2,500). The researcher has to choose a systematic random sample representative of all elements of the abovementioned community, which numbered about 250 Researched distributed to all elements of society The study has found many results, one of the most important of them is the weakness of cognitive awareness among the Palestinian community in Gaza Strip, is an increased reliance on (Istisna'a) sukuk, and longer(istisna'a) sukuk is consider to be an alternative, that can be applied to dispense with the traditional financing sukuk. Also, it reached a lack of incentives on the part of the public to encourage trading (Istisna'a) sukuk, and the application of (Istisna'a) sukuk will help to encourage investment and reduce savings. This study, also, found a lack of qualified staff, which is capable to find functional ways and means of trading in these sukuk, and to apply the (Istisna'a) sukuk, to help bring foreign investment to Gaza Strip to increase development the industrial sector. The researcher has recommended that, endeavor should be necessary to spread awareness of cognitive in (Istisna'a) sukuk, through seminars, workshops and identifiable courses, and the need to enact a special law, that authorizing and allows trading in (Istisna'a) sukuk. The researcher, also, recommended that we need to work and find an administrative specialist team, whom are capable to work in the organization of the mechanisms of trading of these sukuk. ج

7 إهداء أهدي رسالتي المتواضعة... إلى الشمعتين اللتين احترقتا من أجل أن تنير لي الطريق... إلى من افتخر بحمل اسمه والدي العزيز األستاذ / شحدة أبو عمرة.. إلى رمز الحب والحنان والدتي الغالية والعزيزة... إلى رفيقة دربي وعنوان سعادتي زوجتي الغالية وأبنائي فلذات كبدي إلى من هم منبع الوفاء واإلخاء أخي الدكتور / أحمد أبو عمرة وأخواتي إلى أصدقائي وزمالئي إلى من هم أكرم منا جميعا.. الشهداء والصديقين إلى كل من سهر معي ودعا لي بالتوفيق والنجاح إلى كل من حرص وعمل على أن يكون اقتصادنا اقتصادا إسالميا خاليا من كل معالم الربا إليهم جميعا..أهدي هذا الجهد المتواضع والذي أتمنى من اهلل قبوله ح

8 الشكر والتقدير الحمد هلل الذي بنعمته تتم الصالحات...الحمد هلل الذي بفضله تزول الصعاب... الحمد هلل الذي أنعم على بإتمام هذه الرسالة...وأنا بأحسن حال... " من اليشكر الناس اليشكر اهلل " ومن هنا... اتقدم بجزيل الشكر واالمتنان والعرفان لكل من قد لي يد العون والمساعدة طوال فترة الد ارسة وأخص بالذكر مشرفي ومحاضري ومعلمي األستاذ الدكتور/ محمد مقداد الذي بذل معي الغالي والنفيس من أجل الوصول إلى ماأنا فيه من نعمة... والشكر موصول إلى من أبى إال أن يرعاني منذ تخرجي من البكالوريوس وفي د ارستي للماجستير وتشرفت بإش ارفه علي في رسالتي الدكتور/ زياد الدماغ الذي كان موجها وناصحا ومشرفا ومدققا ولم يبخل علي بشئ, فلكما مني جزيل الشكر واالمتنان والعرفان. والشكر موصول للدكتور/ ياسر الشرفا و الدكتور/ محمود صبرة أعضاء لجنة المناقشة لما بذاله من جهد من أجل إخ ارج الرسالة بصورة علمية مشرفة. كما أتقدم بجزيل الشكر إلى ذلك الجندي المجهول المتابع والم ارقب لمسار تعليمي الدكتور / صباح العلمي. كما أتقدم بجزيل الشكر والتقدير إلى من ساعدني في إنجاز رسالتي من المحكمين والمقابلين ورجال أعمال وبنوك وزمالء وأصدقاء وأقارب فلكم مني جميعا جزيل الشكر والعرفان. خ

9 فهرس المحتويات إق ارر... أ نتيجة الحكم على األطروحة... ب الملخص... ث... Abstract ج الشكر والتقدير... خ فهرس قائمة المحتويات... د الجداول... ش قائمة األشكال...ض قائمة المالحق...ط الفصل األول اإلطار العام للد ارسة المقدمة: مشكلة الد ارسة: أهمية الد ارسة: أهداف الد ارسة: حدود الد ارسة: منهجية الد ارسة: مجتمع وعينة الد ارسة: مصطلحات الد ارسة: الد ارسات السابقة:...7 الفصل الثاني صكوك االستصناع في االقتصاد اإلسالمي...13 المبحث األول المفاهيم األساسية لعقود االستصناع التمهيد: د

10 2.1.2 مفاهيم عقد االستصناع: المصطلحات ذات الصلة : مشروعية عقد االستصناع: أهمية عقد االستصناع: أركان عقد االستصناع: ضوابط وشروط عقد االستصناع: أنواع عقد االستصناع: الخطوات العملية لعقود االستصناع: مجاالت تطبيق عقد االستصناع: المبحث الثاني: المفاهيم األساسية لصكوك االستصناع التمهيد: مفاهيم صكوك االستصناع : المصطلحات ذات الصلة: مشروعية صكوك االستصناع : أهمية صكوك االستصناع : خصائص صكوك االستصناع: شروط صكوك االستصناع: أنواع صكوك االستصناع: خطوات إصدار صكوك االستصناع: تطبيقات صكوك االستصناع:...31 الفصل الثالث القطاع الصناعي في االقتصاد الفلسطيني...32 المبحث األول المفاهيم األساسية للقطاع الصناعي ذ

11 ر :ديهمتلا موهفم عاطقلا :يعانصلا صئاصخ عاطقلا يعانصلا :ينيطسلفلا ةيمهلأا ةيداصتقلاا عاطقلل 36...:يعانصلا مهأ تافينصت عاطقلا :يعانصلا تاوطخ ضاهنتسا عاطقلا :يعانصلا رداصم ليومت عاطقلا :يعانصلا تاسسؤم ليومت عاطقلا 39...:يعانصلا عاطقلا يعانصلا ةسايسو للاحإ :تادراولا ثحبملا يناثلا عاطقلا يعانصلا ينيطسلفلا :ديهمتلا مهأ عرفأ عاطقلا يعانصلا :ينيطسلفلا مهأ تاقوعم عاطقلا يعانصلا 42...:ينيطسلفلا ليلحت عقاو عاطقلا يعانصلا :ينيطسلفلا تاموقم ةضهن عاطقلا يعانصلا :ينيطسلفلا تاجايتحلاا ةيليومتلا عاطقلل يعانصلا 53...:ينيطسلفلا تلايهستلا ةيلاملا ةحونمملا عاطقلل يعانصلا :ينيطسلفلا ةوجفلا ةيليومتلا عاطقلل -يعانصلا -نيطسلف 55...:ةزغ لصفلا عبرا لا كوكص تاقيبطت عانصتسلاا :ديهمتلا ةبرجتلا :ةيزيلاملا ةبرجتلا 59...:ةيترا املإا

12 4.4 التجربة السعودية: التجربة القطرية: التجربة البحرينية: التجربة التركية: التجربة السودانية: التجربة الفلسطينية: تطور صناعة الصكوك اإلسالمية الحجم اإلجمالي العالمي إلصدار الصكوك اإلسالمية: الفصل الخامس التحليل المبحث األول تحليل ومناقشة فرضيات اإلحصائي...69 الد ارسة التمهيد: مشكلة الد ارسة: فرضيات الد ارسة:...71 منهجية الد ارسة وتحليل البيانات أداة الد ارسة: صدق أداة الد ارسة )االستبانة(: ثبات أداة الد ارسة )االستبانة(: األساليب اإلحصائية المستخدمة: خطوات إج ارء الد ارسة:...80 البيانات:...81 البيانات: مصادر اختبار توزيع المبحث الثاني التحليل االحصائي لفاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة...82 ز

13 5.2.1 نتائج السؤال الرئيس )مشكلة الد ارسة ) ومناقشتها: نتائج السؤال الفرعي األول ومناقشتها: نتائج السؤال الفرعي الثاني ومناقشتها: نتائج السؤال الفرعي الثالث ومناقشتها: نتائج السؤال الفرعي ال اربع ومناقشتها:...88 الفصل السادس النتائج والتوصيات النتائج: التوصيات الم ارجع المالحق س

14 قائمة الجداول جدول )3.1(: نسبة مساهمة النشاط الصناعي في الناتج المحلي جدول )3.2(: نسبة مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة...45 جدول ) 3.3 (:عدد المؤسسات والمشتغلين في فلسطين لقطاع الصناعة...47 جدول )3.4(: القطاعات الصناعية المتضررة...48 جدول )3.5(: التقدي ارت المالية للخسائر...50 جدول ) 3.6 (:عدد العاملين في القطاعات الصناعية المتضررة...51 جدول )3.7(: توزيع المتضررين حسب المحافظات...52 جدول )3.8(: التسهيالت المالية الممنوحة للقطاع الصناعي الفلسطيني...54 جدول )3.9(: يوضح مؤش ارت تخص القطاع الصناعي...55 جدول )4.1(: مساهمة ماليزيا في إصدار الصكوك مقارنة بدول العالم...58 جدول )4.2(: مساهمة ماليزيا في كل نوع من أنواع الصكوك اإلسالمية جدول )4.3(: استغالل الموارد حسب القطاعات...63 جدول )4.4(: تطور حجم ودائع البنوك والمؤسسات المالية...64 جدول )5.1(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب الجنس...72 جدول) 5.2 (: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب العمر...73 جدول )5.3(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب المهنة...73 جدول )5.4(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب المؤهل العلمي...74 جدول )5.5(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب التخصص جدول )5.6(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب عدد سنوات الخدمة...75 جدول )5.7(: محاور االستبانة وأعداد فق ارتها...76 جدول )5.8(: صدق االتساق الداخلي لمحاور االستبانة...77 جدول )5.9(: صدق االتساق الداخلي لفق ارت المحور األول / الوعي المعرفي...77 جدول )5.10(: صدق االتساق الداخلي لفق ارت المحور الثاني / توفير الموارد التمويلية جدول )5.11(: صدق االتساق الداخلي لفق ارت المحور الثالث / تحقيق التنمية...78 ش

15 ص لودج :)5.12( تلاماعم طابترلاا رواحمل ةنابتسلاا ةنابتسلااو لكك مادختساب ةلداعم افلأ 79...خابنورك لودج :)5.13( تلاماعم طابترلاا رواحمل ةنابتسلاا ةنابتسلااو لكك ةقيرطب ةئزجتلا ةيفصنلا لودج :)5.14( رابتخا فوروجملوك( )فونرمس عيزوتلا يعيبطلا رواحمل 81...ةنابتسلاا لودج :)5.15( رواحم ةنابتسلاا لودج :)5.16( ترا قف روحم يعولا 83...يفرعملا لودج :)5.17( ترا قف روحم ريفوت دراوملا 85...ةيليومتلا لودج :)5.18( ترا قف روحم قيقحت 86...ةيمنتلا لودج :)5.19( تاقورفلا ةبسنلاب ريغتمل سنجلا لودج :)5.20( تاقورفلا ةبسنلاب ريغتمل رمعلا لودج :)5.21( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل رمعلا يف روحملا يناثلا لودج :)5.22( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل رمعلا يف روحملا 91...ثلاثلا لودج :)5.23( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل رمعلا يف ةنابتسلاا لكك لودج :)5.24( تاقورفلا ةبسنلاب ريغتمل 93...ةنهملا لودج :)5.25( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل ةنهملا يف روحملا 94...يناثلا لودج :)5.26( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل ةنهملا يف روحملا ثلاثلا لودج :)5.27( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل ةنهملا يف ةنابتسلاا 95...لكك لودج :)5.28( تاقورفلا ةبسنلاب ريغتمل لهؤملا 96...يملعلا لودج :)5.29( تاقورفلا ةبسنلاب ريغتمل 97...صصختلا لودج :)5.30( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل صصختلا يف روحملا 98...لولأا لودج :)5.31( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل صصختلا يف روحملا ثلاثلا لودج :)5.32( تاقورفلا نيب تاعومجملا ىزعت ريغتمل صصختلا يف ةنابتسلاا لكك لودج :)5.33( تاقورفلا ةبسنلاب ريغتمل ددع تاونس ةمدخلا

16 ض لاكشلأا ةمئاق لكش :)2.1( لكش طسبم حضوي تاوطخلا ةيلاتتملا دقعل عانصتسلاا عانصتسلااو يزاوملا لكش :)2.2( لكش طسبم حضوي ةيفيك ةيلاو لسلست دقع عانصتسلاا عانصتسلااو يزاوملا لكش :)2.3( حضوي ةيلأ كوكص رادصإ عانصتسلاا ةيموكحلا يف ايروس لكش :)3.1( حضوي ةبسن ةمهاسم طاشنلا يعانصلا يف جتانلا يلحملا يلامجلإا لكش :)3.2( لكش طسبم حضوي ةبسن ةمهاسم عاطقلا يعانصلا يف ةميقلا ةفاضملا يف نيطسلف لكش )3.3( لك طسبم حضوي ددع تاسسؤملا نيلغتشملاو يف عاطقلا 48...يعانصلا لكش :)3.4( تاعاطقلا ةيعانصلا ةررضتملا لكش :)3.5( يلامجإ ترا يدقتلا ةيلاملا رئاسخلل لكش :)3.6( ددع نيلماعلا يف تاعاطقلا ةيعانصلا ةررضتملا لكش :)3.7( عيزوت نيررضتملا بسح تاظفاحملا لكش :)3.8( حضوي تلايهستلا ةيلاملا ةحونمملا عاطقلل يعانصلا ينيطسلفلا لكش :)4.1( حضوي ةمهاسم ايزيلام يف رادصإ كوكصلا لكش :)4.2( حضوي ةمهاسم ايزيلام يف رادصإ لك عون نم عاونأ 59...كوكصلا لكش :)4.3( حضوي بسن للاغتسا دراوملا بسح 64...تاعاطقلا لكش :)4.4( روطت مجح عئادو كونبلا تاسسؤملاو ةيلاملا 65...

17 قائمة المالحق ملحق )1(: قائمة بأسماء محكمي االستبانة: ملحق )2( االستبانة ملحق )3( العقود ملحق )4(: المقابالت ط

18 الفصل األول اإلطار العام للد ارسة 1

19 الفصل األول اإلطار العام للد ارسة 1.1 المقدمة: الحمد هلل رب العالمين والصالة والسالم على أشرف األنبياء والمرسلين المبعوث رحمة للعالمين إمام األولين واألخرين سيدنا محمد بن عبداهلل عليه أفضل الصالة والسالم فلقد شهد سوق التمويل اإلسالمي انتشا ار ورواجا واسعا ليس على مستوى الدول العربية واإلسالمية فحسب بل على المستوى الدولي. وتعد أدوات التمويل اإلسالمي من البدائل التي يسعى العالم بمعظمه إلى استخدامها كوسيلة للتخلص من العجز المالي وتحقيق التنمية االقتصادية وخاصة في الدول النامية األمر الذي دعاها إلى االعتماد على التمويل الدولي. حيث لجأت الدول المتقدمة التي تعاني من األزمات االقتصادية إلى استخدام أدوات التمويل اإلسالمي كوسيلة لجذب رؤوس األموال والخروج من األزمات والتقلبات التي تواجهها لذلك من األجدر للدول اإلسالمية استخدام أدوات التمويل اإلسالمي لتحقيق التنمية االقتصادية المطلوبة ومن أهم هذه األدوات الصكوك اإلسالمية وحتى يكتب لهذه األداة النجاح واالنتشار يتحتم على المختصين والمعنين في مثل هذه المواضيع نشر الثقافة المجتمعية التي تعتبر هي نقطة االنطالق في تطبيق هذه األداة. تحتوي الصكوك اإلسالمية على عدة أنواع تعود إلى طبيعة العقود المبنية على أساسها وستتمحور هذه الد ارسة حول أحد أهم أنواع هذه الصكوك وهي صكوك االستصناع وستركز على كيفية االستفادة منها في تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة خاصة بعد العدوان األخير عام 2014 م. كما يعتبر القطاع الصناعي في قطاع غزة من أهم القطاعات التي يمكن أن تساعد في التقليل من معدالت البطالة وذلك لما تتطلبه من كثافة عمالية متخصصة وغير متخصصة وكذلك لما له من أثر في استيعاب العديد من العمال مما دعى الباحث إلى التطرق لمثل هذا الموضوع للبحث عن بدائل مالية تمكننا من االستغناء عن التمويل المسيس أو المشروط والبدء الحقيقي في بناء القطاع الصناعي باالعتماد على التمويل الذاتي وتأمين عدالة مجتمعية توفر للجميع الحق في المشاركة االستثمارية لتنمية القطاع الصناعي في االقتصاد الفلسطيني. 2

20 1.2 مشكلة الد ارسة: لوحظ أن القطاع الصناعي في واقع االقتصاد الفلسطيني يواجه مشكلة تكمن في توفير الموارد التمويلية األمر الذي يساهم في تحقيق التنمية في القطاع الصناعي في قطاع غزة من حيث تقليل معدالت البطالة المتفشية والمنتشرة في قطاع غزة واعادة دورة الحياة االقتصادية في القطاع الصناعي بهدف استنهاضه واعادة نشاطه الذي قد يكون له دور مهم في استنهاض الواقع االقتصادي الذي نعيشه وعليه يمكن صياغة المشكلة وفق السؤال الرئيسي التالي: فاعلية مدى ما تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة فرضيات الد ارسة: بعد االطالع والبحث والتدقيق تمكن الباحث من الوصول الى الفرضيات التالية: يساهم الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع. تساهم صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية لمعالجة الفجوة المالية في القطاع الصناعي بقطاع غزة. تساهم تطبيقات صكوك االستصناع في تحقيق التنمية للقطاع الصناعي. ال توجد فروق في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغي ارت: )الجنس العمر المهنة المؤهل العلمي التخصص عدد سنوات الخدمة( ويتفرع من الفرضية ال اربعة الفرضيات الفرعية التالية: ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية لمتغير تعزى الصناعي في قطاع غزة تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الجنس. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير العمر. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية لمتغير تعزى الصناعي في قطاع غزة تنمية القطاع تطبيق صكوك االستصناع على المهنة

21 ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير المؤهل العلمي. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية لمتغير تعزى الصناعي في قطاع غزة تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع التخصص. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير عدد سنوات الخدمة أهمية الد ارسة: تستمد هذه الد ارسة أهميتها من أنها قد تسهم في إيجاد حلول نوعية لمشكلة التمويل التي يعاني منها الشعب الفلسطيني في تنمية االقتصاد بشكل عام والقطاع الصناعي خاصة ولذلك فإن أهميتها تنبع من التالي: فتح األفق أمام الباحثين إلج ارء العديد من الد ارسات والبحوث في هذا المجال األمر الذي قد يعزى إلى التميز في حداثة العنوان. اإلسهام في تميز البحوث العلمية بإيجاد العديد من الد ارسات التي تسهم في إضافة نوعية لمثل هذه العلوم التي يمكن ان تخدم مجتمعنا تقدم مثل هذه الد ارسة حلوال ومقترحات من أجل الوصول الى مرحلة دون الذاتي التمويل -3 أي معوقات. 4- مواكبة التقدم الملحوظ في الطلب على سوق التمويل اإلسالمي. 4

22 1.4 أهداف الد ارسة: يسعى الباحث في هذه الد ارسة إلى تحقيق العديد من األهداف ومنها: د ارسة الج وانب الشرعية والفنية لصكوك االستصناع وتطبيقاتها. -1 د ارسة 2- االحتياجات التمويلية للقطاع الصناعي في قطاع غزة. إيجاد بديل شرعي لتغطية االحتياجات التمويلية كبديل عن التمويل بالفائدة المحرمة شرعا. التقليدي المرتبط -3 االستفادة من تجارب الدول المعاصرة التي طبقت أدوات التمويل اإلسالمي حدود الد ارسة: تتمحور هذه الد ارسة في العديد من الحدود من أهمها: الحد المكاني: تعتمد هذه الد ارسة في بياناتها على تحديد حدها المكاني في قطاع غزة والذي يتكون من خمسة محافظات هي "رفح خانيونس الوسطى غزة الشمال". 1.6 منهجية الد ارسة: استخدم الباحث أسلوب المنهج الوصفي التحليلي في إج ارء هذه الد ارسة ألنه يناسب موضوع الد ارسة كذلك تطرق الباحث إلى إيجاد نماذج لدول مطبقة لهذه الصكوك تمكنه من بناء نموذج يمكن االستفادة منه في الواقع الفلسطيني. واعتمد الباحث في جمع البيانات على المصادر الثانوية من خالل جمع البيانات من البحوث العلمية والكتابات والد ارسات السابقة المختصة في مثل هذا الموضوع. وكذلك قام الباحث بإج ارء اختبا ارت على واقع قطاع غزة وذلك من خالل إعداد إستبانة قام الباحث بتوزيعها على المختصين ومن ثم قام بتحليلها واستخ ارج النتائج التي تهدف هذه الد ارسة إلى التاكد من صحتها. 5

23 ولتحقيق ذلك قام الباحث عند إعداد االستبانة باستخدام المقياس النسبي "%" بدال من استخدام مقياس ليكرت الخماسي وذلك نظ ار لعدم دقته في مثل هذه االختبا ارت. كما قام الباحث بإج ارء مقابالت مع بعض المختصين وتحليلها األمر الذي يهدف الى التأكد من احتمالية الوصول إلى بيانات تفيد واقع مجتمعنا الفلسطيني. ومن الجدير ذكره بأن الباحث لجأ إلى استخدام أدوات قياس مختلفة حسب حاجة عينة الد ارسة وهي على النحو التالي: إستبانة مختصة بالمبحوثين الذين يتبعون للجهات التمويلية. مقابالت مع الخب ارء واألكاديمين في هذا المجال ولجأ الباحث إلى استخدام االستبانة حتى يتمكن من الوصول إلى نتائج أكثر مصداقية يمكن االستفادة منها في واقع الد ارسة أما المقابالت فأتت لمناقشة نتائج اإلستبانة. 1.7 مجتمع وعينة الد ارسة: مجتمع الد ارسة: يتألف مجتمع الد ارسة من المختصين والمهتمين في مثل هذا المجال داخل قطاع غزة والذين يمكن تلخيصهم على انهم المختصين بالغرفة التجارية واالتحاد العام للصناعات وسلطة النقد الفلسطينية والبنوك اإلسالمية والمؤسسات المالية وجمعية رجال األعمال واألكاديميين والخب ارء ذوي اإلختصاص باالقتصاد والذي قد يقدر عددهم بحوالي ) 2500 شخص(. عينة الد ارسة: والتي قام الباحث باختيار عينة عشوائية منتظمة ممثلة لجميع عناصر المجتمع السالفة الذكر بلغ عددها حوالى 250 مبحوث موزعة على جميع عناصر المجتمع على النحو التالي: 100 مبحوث يتبعون للجهات التمويلية: وهنا تم تقسيمهم إلى قسمين قسم تم استبيانهم من خالل االستبانة الموجهة للجهات التمويلية والقسم الثاني من خالل إج ارء بعض المقابالت وذلك بهدف الوصول إلى نتائج دقيقة. -1 6

24 مبحوث مختصين في مجال القطاع الصناعي: وهنا تم استبيان ا ارئهم من خالل عليهم. االستبانة توزيع 50 مبحوث من الخب ارء واالكاديمين في مثل هذا المجال: وهنا تم استبانتهم من خالل االستبانة والمقابالت ومشاركتهم في ورشات العمل مصطلحات الد ارسة: صكوك االستصناع: أدوات تمويلية حديثة يتم إصدارها بهدف االستفادة من األموال التي سيتم جمعها من خاللها. -1 القطاع الصناعي: القطاع الذي يهتم بموضوع الصناعات سواء االستهالكية أو الكمالية. -2 أدوات التمويل اإلسالمي: جميع األدوات اإلسالمية والتي ال تعتمد على الفائدة المحرمة شرعا وتكون بعيدة كل البعد عن الربا والمخالفات الشرعية الد ارسات السابقة: الدماغ, 2015 م, صكوك االستصناع ودورها في التمويل العقاري الفلسطيني, االقتصاد واإلدارة, القاهرة. مجلة -1 وقد تكونت هذه الد ارسة من ثالثة مباحث وهدفت إلى التأكيد على مفهوم صكوك االستصناع وأهميتها وأنواعها وتطبيقاتها المعاصرة وكذلك تهدف إلى التعرف على أهمية المشاريع العقارية ودورها في تحقيق التنمية االقتصادية في فلسطين. ومن أهم النتائج التي توصلت إليها هذه الد ارسة : تعد صناعة الصكوك حديثة العهد حيث نجد غياب اإلطار التنظيمي للصكوك فضال عن افتقارها لمؤسسات البنية التحتية الساندة لها. غياب ثقافة الصكوك لدى الجمهور. صالحية إستخدام صكوك اإلستصناع كأداة تمويلية معاصرة في حشد الموارد المالية الستخدامها في التمويل العقاري الفلسطيني

25 تعد صناعة التمويل العقاري في االقتصاد الفلسطيني حديثة العهد نسبيا لذلك هناك فرصة كبيرة أمام المستثمرين. -4 خير الدين, رفيق, 2012 م, الصكوك اإلسالمية كأداة لتمويل مشاريع التنمية االقتصادية. -2 تتكون هذه الد ارسة أربعة مباحث تهدف الى د ارسسة الدور الي يمكن أن تلعبه الصكوك اإلسالمية في توفير التمويل الالزم للحكومات والشركات وبالتالي مساهمتها في تحقيق التنمية االقتصادية داخل الدول خاصة اإلسالمية منها ومن أهم النتائج التي توصلت إليها الد ارسة وما يختص بموضوع د ارستي مايلي:- 1- صالحية استخدام الصكوك في تعبئة الموارد المالية الالزمة وذلك نظ ار لتنوعها من حيث االجال والصيغ. 2- تنوع وتعدد هياكل إصدار الصكوك اإلسالمية من شأنه أن يوفر حلوال متنوعة للشركات والحكومات ال ارغبة في اإلستفادة من تقانة التصكيك اإلسالمي. 3- الصكوك اإلسالمية وسيلة مفيدة لتمويل مشروعات البنية التحتية والمشروعات التنموية الكبرى ومشروعات التنمية اإلجتماعية ومكافحة الفقر. 4- تستند الصكوك اإلسالمية وهياكل إصدارها على قواعد ومبادئ شرعية تمثل أساسا مرنا قابل للتطور واستحداث منتجات إسالمية متنوعة. الشرفا, 2012 م, أهمية دور البنوك اإلسالمية في إنماء قطاع الصناعة بصيغة االستصناع واالستصناع الموازي د ارسة تطبيقية على البنوك اإلسالمية العاملة في فلسطين. -3 تتكون هذه الد ارسة من ثالثة أج ازء متناسقة ومتتابعة تهدف الى توجيه االنظار والتركيز على أهمية دور المصارف اإلسالمية في إنماء قطاع الصناعة في قطاع غزة بصيغة االستصناع كأداة تمويلية اسالمية في ظل الصعوبات الكبيرة التي يعاني منهاهذا القطاع إنطالقا من تسليط الضوء على تطبيقاته في العصر الحاضر وصوال إلى صياغة نموذج عملي مقترح لتمويل قطاع الصناعة بهذا النوع. ومن أهم النتائج التي توصلت إليها هذه الد ارسة:- 1- البنوك اإلسالمية في فلسطين لديها رغبة في التوسع في إنماء القطاعات االقتصادية المختلفة في فلسطين بصيغة االستصناع واالستصناع الموازي إال أن هناك العديد من 8

26 الصعوبات التي تواجهها من أهمها حداثة صيغ التمويل اإلسالمي وخاصة االستصناع وضعف الضمانات التي يقدمها أصحاب المشاريع الصناعية. صيغة 2- اتضح بأن البنوك عامة تفضل التعامل مع القطاع التجاري عن غيره من القطاعات االقتصادية االخرى. محمد, 2010 م, الصكوك المالية االسالمية األزمة المخرج, دار الفكر -4 العربي, مدينة نصر, القاهرة. تتكون هذه الد ارسة ثالثة فصول متناسقة ومتتابعة تهدف الى توجيه االنظار والتركيز على إيجاد نوع من الحلول لالزمات المالية وخاصة في ظل نشأت و وجود البنوك االسالمية اال وهو التوجه إال إستخدام الصكوك اإلسالمية وقد وضح إبداع الباحث واهتمامه في مثل هذا الموضوع إلى التطرق لذكر أغلب أنواع الصكوك وممي ازت كل نوع وكيف يمكن االستفادة منها. كذلك تطرق الباحث في هذه الد ارسة إلى كيف باإلمكان دمج هذه الصكوك في عمل البنوك وخاصة اإلسالمية منها والبحث بجدية عن تجنب المعضلة الثالثية والمحافظة على عدم الوقوع فيها وكذلك اجتهد الباحث في تقديم إطار عام مقترح لتوضيح كيف يمكن إستخدامها وتطبيقها على أرض الواقع وماهي أبرز المعوقات التي قد تواجه تطبيقها وذلك كي تكون بديلة عن أدوات التمويل التقليدية ومن أهم النتائج التي توصلت إليها الد ارسة:- 1- هناك العديد من المعوقات والصعوبات التي تواجه عمل وتطوير المصرفية. وقد تم حصرها في العديد من النقاط منها االلت ازم باللوائح والسياسات المنظمة وقصور المؤسسات المساعدة والالزمة إلنشاء مصارف إسالمية. 2- يتكون اإلطار المقترح من مجموعة من الصكوك تقوم المصارف اإلسالمية بإصدارها لتكون بديال عن األدوات التمويلية التقليدية وهذه الصكوك يمكن تصنيفها وفق لسياسة كل مصرف إسالمي. 3- حزمة الصكوك اإلسالمية التي تصدرها البنوك اإلسالمية لتجنب تعارض السيولة والربحية واالمان االمر الذي قد يوصلنا إلى المعضلة الثالثية في حال عدم تجنب التعارض بينهم. 9

27 بال محمود, 2010 م, 5- صكوك االستصناع من البدائل الشرعية. وقد تكونت هذه الد ارسة من خمسة فق ارت وهدفت إلى د ارسة صكوك اإلستصناع د ارسة فقهية بوصفها إحدى البدائل الشرعية للسندات التقليدية الربوية وذكر نماذج تطبيقية لبعض الدول اإلسالمية التي عملت على تطبيقها. ومن أهم النتائج التي توصلت إليها هذه الد ارسة : 1- صكوك اإلستصناع هي وثائق متساوية القيمة يتم إصدارها إلستخدام حصيلتها في مشروع معين على أساس عقد اإلستصناع. 2- صكوك اإلستصناع تعتبر أدوات تمويل جديدة ومهمة في االقتصاد اإلسالمي. 3- يجوز إصدار صكوك اإلستصناع من القطاع العام القطاع الخاص والقطاع الخيري. 4- اليجوز استرداد صكوك االستصناع وال أي صك إسالمي بالقيمة اإلسمية ألن في ذلك ضمان أرس المال وذلك ال يجوز شرعا وانما يتم إستردادها بالقيمة السوقية. صالح, 2008 م, دور الصكوك االسالمية في تمويل المشروعات التنموية, ورقة عمل, منتدى الصيرفة اإلسالمي, بيروت. -6 وقد تكونت هذه الد ارسة من خمسة أقسام وهدفت إلى تسليط الضوء على أهمية الصكوك اإلسالمية وامكانية إستخدامها في تمويل المشروعات التنموية وبيان مخاطرها وسبل إدارتها. ومن أهم النتائج التي توصلت إليها هذه الد ارسة : 1- تستند الصكوك اإلسالمية وهياكل إصدارها على إرث شرعي متين وقابل للتطور. 2- هناك فروقات جوهرية بين مفهوم هندسة التوريق ومفهوم إصدار الصكوك اإلسالمية. 3- تجارب إصدار الصكوك يبين أن هذه الصكوك صارت ذات قيمة مضافة أعلى وأن إستخدامها يعتبر أفضل نسبيا من إستخدام أدوات الدين التقليدية. 4- توجد مساحة رحبة لتمويل المشاريع التنموية وعلى وجه الخصوص مشروعات التنمية اإلجتماعية ومكافحة الفقر. 10

28 7- نص ارهلل, عواد, 2004 م, واقع القطاع الصناعي في فلسطين, د ارسة مقدمة من إدارة الد ارسات والتخطيط. وقد تكونت هذه الد ارسة من خمسة فصول وهدفت إلى تسليط الضوء على أهمية القطاع الصناعي وضرورة التركيز على تطويره والم ارحل التاريخية التي مر بها القطاع الصناعي وأسباب تدهور هذا القطاع وت ارجعه من جميع الجوانب. ومن أهم النتائج التي توصلت إليها هذه الد ارسة : 1- تركيز القطاع الصناعي الفلسطيني على المشروعات الصغيرة وذلك بسبب طابعها الفردي والعائلي. 2- ت ارجع مساهمة القطاع الصناعي في الناتج المحلي اإلجمالي بسبب الحصار االس ارئيلي المفروض. 3- ت ارجع استيعاب القطاع الصناعي للعاملين االمر الذي قد يؤدي إلى زيادة معدالت البطالة. 4- ضعف إنتاجية العامل الفلسطيني في قطاع الصناعة تشكل أحد االسباب االساسية في ت ارجع هذا القطاع. الد ارسات األجنبية: 1- BADRI, MOHD& SAID, MIKAIL, 2014, ISTISNA, SUKUK- APRELIMINARY GLIMPSE وقد هدفت هذه الد ارسة إلى التعرف على كيفية توليد صكوك االستصناع في الصناعات المالية ومشاريع البنية التحتية. ومن أهم النتائج التي توصلت إليها هذه الد ارسة : 1- صكوك االستصناع غير قابلة لتقسيم أو الملكية. 2- صكوك االستصناع في الشرق االوسط اليمكن تداولها في االسواق الثانوية اال إذا كانت ذات قيمة عالية. 3- تبادل األصول بواسطة صكوك االستصناع يتطلب وصف تفصيلي للسعر والمواصفات لهذا االصل. 11

29 التعقيب على الد ارسات السابقة: - االلتقاء: نقاط نالحظ من خالل االستع ارض السابق للد ارسات بأن جميعها تجمع على حتمية إيجاد مصادر تمويل جديدة تبتعد كل البعد عند المصادر التقليدية ومن أهم هذه المصادر هي الصكوك اإلسالمية وكيفية استثمارها في تحقيق التنمية المرجوة. - االختالف: نقاط من المالحظ أن أغلب الد ارسات السابقة اتجهت إلى التحدث عن الصكوك من وجهة نظر شرعية من ناحية حكمها وأنواعها وكيفية إستخدامها وشروطها دون التطرق إلى الناحية العملية وايجاد نموذج يمكن من خالله تفسير واقع التطبيق وهذا ماستتطرق إليه د ارستي. - د ارستي: مايميز تعد هذه الد ارسة من أوائل الد ارسات )حسب علم الباحث( التي تطرق إلى التركيز على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة من خالل التعرف على مدى فاعلية صكوك اإلستصناع على تنمية القطاع الصناعي وامكانية االستفادة في تعميمها على جميع القطاعات األخرى األمر الذي قد يكون معول إيجابي في الوصول إلى تنمية حقيقية شاملة وكذلك سيقوم الباحث بإيجاد نموذج عملي يمكن من خالله إيضاح العالقة بين تطبيق صكوك االستصناع وتنمية القطاع الصناعي بعيدا عن التمويل المسيس من أجل البدء في التفكير العميق في كيفية بناء اقتصاد مستقل يمكنه خدمة الشعب الفلسطيني والرقي بمستوى الرفاه المجتمعي. وكذلك من أهم ما يميز د ارستي هي عدم إعتمادها على الدر اسة الفقهية وانما تطرقت إلى د ارسة تحليلية توجد مخرجات بيانية يمكن اإلستفادة منها في تجارب الحقة. 12

30 الثاني الفصل صكوك االستصناع في االقتصاد اإلسالمي 13

31 المبحث األول المفاهيم األساسية لعقود االستصناع التمهيد: الناظر إلى واقع المالية التي األزمات يتعرض لها العالم يجزم بأن من ضمن األسباب الرئيسية لألزمات هي أدوات التمويل العالمية التقليدية نسبة الفائدة بما ال يدع مجاال للشك المعتمدة على والتي أوجدت هاجسا لدى السكان باإلحجام عن التعامل مع مثل تلك األدوات إلى حد ما. ولذلك نالحظ وجود تطلعات دولية الباحث إلى االتجاه في البحث عن أنواع الصكوك التي غزة والتي في قطاع المعضالت يعتبر نحو تطبيق الصكوك االسالمية األمر الذي دعى يمكن استخدامها للتغلب على بعض من أهمها األزمات التي تواجه القطاع الصناعي والتي قد يكون من الممكن التغلب عليها من خالل استخدام صكوك االستصناع مفاهيم عقد االستصناع: عند الحديث عن مفهوم عقد االستصناع فإن أول مايتبادر إلى ذهن القارئ بأن التعريف من الناحية اللغوية )لغة اصطالحا( فقط ولكنني وفي هذا المقام سأتطرق الى المفهوم االقتصادي وذلك نظ ار لوصول المقصود من التعريف بكل وضوح. تعريف االستصناع لغة: على وزن استفعال واصطنع: أمر أن يصنع له.)الفيرو ازبادي امتثاال لقول اهلل تعالى " واصطنعتك لنفسي" )سورة طه اية 41 (. تعريف عقد االستصناع اصطالحا: 1996 م ص 955 ( وذلك هناك العديد من التعريفات في االصطالح الباحث تناول بعضها على النحو التالي: عرفه السمرقندي في تحفة الفقهاء: 538/2 بأنه "عقد على مبيع في الذمة عمله على وشرط الصانع". وعرفه صاحب العناية: )هو أن يجئ إنسان إلى صانع فيقول اصنع لي شيئا صورته كذا وقدره كذا بكذا درهما ويسلم إليه جميع الد ارهم أو بعضها أو اليسلم.( )السالوس 2008 م ص 511 ( ويعتبر هاذان التعريفان محور اتفاق العلماء على تعريف عقد االستصناع اصطالحا. 14

32 وبعد هذا االستع ارض البسيط والموجز لتعريف عقد االستصناع لغة التنويه إلى تعريف عقد االستصناع من الناحية االقتصادية : واصطالحا يتطلب فقد عرفته هيئة المحاسبة والم ارجعة اإلسالمية على أنه )عقد على بيع عين في الذمة مطلوب صنعها(. )المعايير الشرعية 2010 م ص 158 ( موصوفة أما بلخير فقد عرفه على النحو التالي " صيغة من صيغ تمويل إنتاج السلعة في مرحلة ما قبل التسليم أو مرحلة اإلنتاج أي بمعنى تمويل عملية إنتاج السلعة ذاتها" )بلخير 2007 م م ص 5 (. ويرى الباحث بأنه يمكن تعريف االستصناع من الناحية االقتصادية بأنه أداة من أدوات التمويل اإلسالمي تهدف إلى إنتاج السلعة المتفق عليها ضمن وقت زمني محدد وثمن معلوم المصطلحات ذات الصلة : اضطر الباحث إلى وضع المصطلحات ذات الصلة نظ ار لتشابه عقود البيع وتداخلها فكان ل ازما على الباحي أن يوضح ماهي العقود المتقاربة والمتشابهة مع عقود االستصناع. ومن الجدير ذكره بان بعض العلماء " شبه عقد االستصناع بعقد اإلجارة ومنهم من شبهه بعقد المقاولة ومنهم من شبهه بعقد الس ل م وهنا سيتطرق الباحث لتوضيح الفرق بين هذه المصطلحات حتى نستطيع التعرف على المعنى الواضح والدقيق لعقود االستصناع دون أي لبس. الفرق بين عقد االستصناع وعقد اإلجارة: يختلف عقد االستصناع عن عقد اإلجارة بأن اإلجارة عقد على عمل األجير دون إلت ازمه بتقديم مواد الصنع أما االستصناع فيلتزم فيه الصانع بتقديم المواد والعمل جميعا منه.)النجدي 2010 م ص 158 (. وقد أكد ذلك منتدى دار الحديث بالقول )الفرق بين االستصناع واالجارة بأن اإلجارة عقد على عمل األجير دون الت ازمه بتقديم مواد الصنع أما االستصناع فيلتزم فيه الصانع بتقديم المواد والعمل جميعا منه( )دار الحديث 2008 م( 15

33 أما الفرق بين عقد االستصناع والمقاولة: يختلف عقد االستصناع عن عقد المقاولة بأن المقاولة إجارة إذا اقتصرت على العمل وكانت المواد من العميل ( المستأجر( أما إذا شملت المقاولة عمل المقاول وتقديم المواد منه فهي استصناع. )النجدي 2010 م ص 158 ( فالمقاولة أعم من االستصناع إذ بينهما عموم وخصوص مطلق يجتمعان فيما إذا كانت المادة والعمل من المقاول وهو الصانع فيكون مقاولة في القانون والعرف واستصناعا في الفقه وتنفرد المقاولة فيما إذا كانت المادة من المستصنع والعمل من المقاول وهو الصانع فهي مقاولة في القانون والعرف إجارة على العمل عند الفقهاء. )النشمي 2014 م( والفرق بين عقد االستصناع والسلم: يختلف عقد االستصناع عن عقد السلم بأن االستصناع عقد على عين موصوفة في الذمة اشترط فيها العمل فال يجري إال فيما يتطلب صناعة أما السلم فهو عقد على عين موصوفة في الذمة لم يشترط فيها العمل. )النجدي 2010 م ص 158 ( وهناك بعض العلماء من وضع عقد االستصناع في وضع عقد المقاولة وأوجد له الفاظ عدة من أهمها وأكثرها شيوعا:- اإلجارة على الصنع:- عند بعض العلماء بيع عمل وهذا يختلف عن االستصناع حيث أن االخير يبيع عين موصوف في الذمة وليس بيع عمل. الجعالة:- الت ازم عوض معلوم على عمل معين وهذا عقد عمل في الصناعة وغيرها أما االستصناع فهو خاص بالصناعات واإلنشاءات. )1( السلم بالصناعات: وهو بيع السلم." )بد ارن 1984 م ص 62 (. )1 )2 ) مشروعية عقد االستصناع: " اختلف الفقهاء في حكم عقد االستصناع بين مبيح وحاظر وقد كان هذا االختالف بسبب اختالفهم في تكييف عقد االستصناع حيث يرى جمهور العلماء من المالكية والشافعية والحنابلة: أن االستصناع ملحق بالسلم فيشترط فيه ما يشترط في السلم. )1( بيع السلم :هو بيع اجل بعاجل وهو نوع من البيع يدفع فيه الثمن حاال ويسمى أرس مال السلم ويؤجل فيه المبيع الموصوف في الذمة. 16

34 وأما األحناف: فيرون أن االستصناع عقد مستقل بذاته وله خصائصه وأحكامه. ومن هذا المنطلق اختلف العلماء في حكم عقد االستصناع كعقد مستقل بذاته إلى قولين: القول األول : عدم جواز عقد االستصناع إذا كان على غير وجه السلم. وهو قول جمهور العلماء من األحناف والمالكية والشافعية. والدليل ما رواه ابن عمر أن النبي صلى اهلل عليه وسلم نهى عن بيع الكالئ بالكالئ. القول الثاني : جواز عقد االستصناع وهو قول األحناف والدليل ما ثبت في الصحيحين من حديث عبد اهلل بن عمر رضي اهلل عنهما- أن النبي صلى اهلل عليه وسلم اصطنع خاتما من ذهب وجعل فصه في بطن كفه إذا لبسه فاصطنع الناس خواتيم من ذهب فرقي المنبر فحمد اهلل وأثنى عليه فقال إني كنت اصطنعته واني ال ألبسه فنبذه فنبذ الناس..." )أبوزيد 2008 م ص 11 (. ويرى جمهور الفقهاء أن مقتضى القياس والقواعد العامة ال يجيز االستصناع وأنه يمكن تحقيق الهدف منه عن طريق اإلجارة أو السلم. إال أن فقهاء الحنفية أجازوا عقد اإلستصناع على غير القياس ألن القياس يقتضي منعه على اعتبار أنه من بيع المعدوم. )ريحان 2004 م ص 11 (. وبعد بيان عالقة عقد االستصناع بالعقود الجائزة فإن هذه العالقة تجعل لحكم الجواز في عقد االستصناع قوة فاألمة كلها اآلن مطالبة في حياتها المعاصرة أن تطرق مجاالت االستصناع التي تقتضيها المعاصرة ليتحقق لها الوجود القوي الذي يؤثر ويتأثر بصورة إيجابية ال تكون في موقع المستهلك فحسب وانما تحقق في داخلها التكامل الذي يسر اهلل سبحانه أسبابه فعنصر المال يفتح مجاالت االستصناع )مجمع الفقه ص 1116 ( ويتفق الباحث مع القول األخير بجواز عقد االستصناع وذلك تطبيقا لسنة نبينا أوال وتأكيدا على تشابه عقود البيع مع بعضها رغم استقاللها بشروط وتركيبات خاصة منفصلة ومستقلة لكل نوع وم ارعاة لحاجة الوضع االقتصادي القائم من ما يمر به من حصار وتضيق للخناق والخ... من العقوبات التي يعيشها شعبنا الفلسطيني األمر الذي يساعد على استخدام مثل هذا النوع من التمويل ألنه قد يعتبر الطريق االمن لمحاولة النهوض بالواقع األليم. 17

35 2.1.5 أهمية عقد االستصناع: تعود أهمية عقد االستصناع لما له من أثر واضح في تيسير أمور المعسرين وتذليل الطريق أمامهم لتحقيق مشاريعهم وفق أسس تحميهم من الوقوع في الربا المنتشر في واقعنا وقد و س ل م : م ن ن ف س ع ن "ورد في صحيح مسلم ع ن أ ب ي ه ر ي ر ة ق ال ق ال ر س ول الل ه ص ل ى الل ه ع ل ي ه م ال ق ي ام ة و م ن ي س ر ع ل ى م ع س ر ي س ر م ؤ م ن ك ر ب ة م ن ك ر ب الد ن ي ا ن ف س الل ه ع ن ه ك ر ب ة م ن ك ر ب ي و الل ه ع ل ي ه ف ي الد ن ي ا و اآل خ ر ة " )النابلسي 1995 م(. وقوله تعالى " و ا ن ك ان ذ و ع س ر ة ف ن ظ ر ة إ ل ى م ي س ر ة " )سورة البقرة ص 47 (. ولتوضيح هذه األهمية وبعد إطالع الباحث تبين بأنه من الضروري تقسيم هذه األهمية إلى وجهات نظر منفصلة من أهمها: من جهة الصانع: فهو يرى في كون ما يصنعه جرى بيعه مسبقا وتحقق أنه ربح فيه وعرف مقدار ربحه فهو يعمل بطمأنينة وعلى هدى وبصيرة أما بغير عقد االستصناع فإن الصانع قد يحتاج إلى مدة لتسويقه وربما يخسر خسائر كبيرة على حفظه لحين البيع وقد تكسد البضاعة فتكون الخسارة مضاعفة من جهة العمل ومن جهة المواد. )أبوزيد 2008 م ص 3 (. من جهة المستصنع: فبكونه يحصل على ما يريد بالصفة والنوع الذي يريد فال يضطر لش ارء ما قد ال يناسبه من البضائع الجاهزة بل إن بعض األمور ال توجد جاهزة بل ال بد من طلب صنعها من الصانع فتصنع حسب الطلب كبعض البيوت واألبنية كما أن المستصنع يكون مطمئنا باالستصناع لكونه يتابع الصنع بنفسه فيتأكد من عدم وجود غرر أو تدليس في المصنوع مما يجعله مرتاح النفس مطمئنا. )أبوزيد 2008 م ص 3 ( من جهة المجتمع : فباالستصناع تتحرك األموال من جهة إلى أخرى مما ينع الحركة االقتصادية في البلد ولذلك يدعو كثير من االقتصاديين المسلمين إلى أهمية جعل أط ارف االستصناع من المسلمين لتنع اقتصادهم وتزيد من مصادر دخلهم كما أن فيه تفريغا ألصحاب التخصصات في تخصصاتهم فلو أن العالم أ ارد أن يبني بيتا ولم يجد من يصنع له لكان في ذلك ضرر كبير على المجتمع بإشغال هذا العالم مما يحرم المجتمع من علمه ونفعه ومثل ذلك الطبيب والمفكر وغيرهم. )أبوزيد 2008 م ص 3 (. 18

36 2.1.6 أركان عقد االستصناع: وحتى يكون عقد االستصناع عقدا صحيحا فله أركان يجب أن يتم االلت ازم بها كما ذكرها أبو زيد حيث أكد على أنها كأركان عقد السلم. أبو غدة حسن وذكرها تتشابه أركان عقد االستصناع مع أركان العقود المالية عامة وهي هنا ثالثة: 1 الصيغة: وهي التي يقال لها: اإليجاب والقبول. 2 العاقدان: أي: المستصنع المشتري طالب السلعة والصانع البائع الذي يقدم هذه السلعة. 3 المحل: أي: السلعة المستصنعة والثمن المدفوع مقابلها. )أبوغدة 2009 م(. وقال األحناف: ركنه الصيغة فقط فينعقد باإليجاب والقبول ضوابط وشروط عقد االستصناع: )أبو زيد 2008 م ص (. الواضح من المشروعية بأن عقد االستصناع يعتبر عقد ملزم شريطة أن تتوفر فيه بعض الشروط كما ذكرها الباحث حسام الدين خليل وهي على النحو التالي: 1. بيان جنس المستصنع ونوعه وقدره وأوصافه المطلوبة. 2. أن يحدد فيه األجل. 3. يجوز في عقد االستصناع تأجيل الثمن كله أو تقسيطه إلى أقساط معلومة ألجال محددة. 4. يجوز أن يتضمن عقد االستصناع شرطا ج ازئيا بمقتضى مااتفق عليه العاقدان ما لم تكن هناك ظروف قاهرة. " )خليل 2015 م ص (. ويرى بعض الكتاب بالتوسع في توضيح شروط االستصناع بإل ازمها في شروط عقد البيع كما تم توضيحها على النحو التالي: 1- أن يكون المصنوع معلوما : بتحديد مواصفات الشيء المطلوب صناعته تحديدا وافيا يمنع التنازع عند التسليم. 2- أن يكون المصنوع مما تدخله الصناعة فال يصح في البقول والحبوب ونحو ذلك. 3- أن يكون المصنوع مما يجري التعامل فيه ألن االستصناع جائز استحسانا فال يصح فيما ال تعامل فيه وذلك يختلف بحسب األع ارف السائدة في كل مكان وزمان فال يقاس مكان 19

37 على مكان وال زمان على زمان وأما إذا كان الشيء المطلوب صنعه مما لم تجر العادة بصناعته فإنه يمكن التوصل إليه بطريق السلم. 4- أن تكون المواد المستخدمة في المصنوع من الصانع فإذا كانت من المستصنع فإنه يكون عقد إجارة ال عقد استصناع. 5- بيان الثمن جنسا وعددا بما يمنع التنازع فالجنس: كاللاير السعودي والعدد: كاأللف. 6- بيان مكان تسليم المبيع إذا احتيج إلى ذلك. 7- أال يكون فيه أجل: فإن ذكر أجل انقلب إلى عقد سلم ت ارعى فيه شروط السلم وأحكامه وهذا عند اإلمام أبي حنيفة. )إسالم ويب 2001 م( أنواع عقد االستصناع: بعد البحث في أنواع عقد االستصناع خلص الباحث إلى وجود نوعين لعقد االستصناع على النحو التالي: أوال / االستصناع التقليدي )البسيط(. ثانيا / االستصناع التمويلي )الموازي(. وهنا يقوم الباحث بتوضيح المقصود بكل نوع حسب ماذكره الباحث / أحمد بلخير الذي أعطى شرحا وافيا ومبسطا لكل نوع وهو على النحو التالي: أوال / االستصناع التقليدي )البسيط (: وهو العقد الذي يتم فيه التعاقد بين طرفى المستصنع ( المؤسسة أو الفرد( والطرف االخر الصانع )الشركة أو المقاول أوالخ...(. على أن يتم صنع شئ متفق عليه بين الطرفين مقابل مبلغ معروف سواء مؤجل بالكامل أو جزء منه. شريطة أن يتم توفير المواد الداخلة في الصناعة من طرف الصانع وهنا تكون العالقة مباشرة بين الطرفين دون وجود وسيط. وهذا النوع هو الشائع في االستعمال في حياة الناس وذلك ألنه يوفر حاجات أساسية لدى الطرفين وهي:- " في مجال الحاجات الشخصية:-... من خالل االستصناع. فكثير من الناس يمتلكون حاجاتهم من الثياب واألثاث.1 20

38 في المجال الصناعي:- المؤسسات الصناعية الكبيرة تتمول بما تحتاجه من أالت وقطع غيار ومكونات لمصنوعاتها النهائية عن طريق استصناعها لدى المقاوالت والمؤسسات الصغيرة والمتوسطة وهو مايمكن تسميته )عقود من الباطن(. في مجال البناء واإلنشاء:- كثير من هذه العقود التي تتم في هذا النوع هي في الحقيقة عقود استصناع. " )بلخير 2007 م م ص (..2.3 ويمكن تلخيص اإلج ارءات فيما يلي: المشتري: يعبر عن رغبته لش ارء سلعة ويتقدم للبنك بطلب استصناعه بسعر معين يتفق على طريقه دفعه معجال أو مؤجال أو مقسطا )ويحسب البنك في هذا السعر عادة ما سوف يدفعه حقيقه في عقد االستصناع الموازي مضافا إليه الربح الذي ي اره مناسبا) البنك: يلتزم بتصنيع السلعة المعينة وتسليمها في أجل محدد يتفق عليه )وي ارعي البنك أن يكون هذا األجل مثل أو أبعد من األجل الذي سيتسلم فيه السلعة بعقد االستصناع الموازي). (فقه المعامالت ص 65 (. ثانيا / االستصناع التمويلي )الموازي(:- وهذا األسلوب الذي أحدثته البنوك اإلسالمية حيث تم تكوينه من عقدين وهما كما يلي: 1. العقد األول يجريه البنك ويمكن أن يكون هنا الثمن مؤجال. مع ال ارغب في السلعة فيكون المصرف في هذا العقد "صانعا" 2. العقد الثاني يكون مع المختصين بصناعة ذلك النوع من السلع ليقوموا بإنتاج وصنع السلعة المطلوبة وفق المواصفات المتفق عليها في العقد األول وفي هذا العقد يكون البنك هو " المستصنع " والطرف االخر هو الصانع ويسمى " االستصناع الموازي " ويمكن أن يكون هنا الثمن معجال وأقل من الثمن األول بطبيعة الحال. وبعد دخول السلعة في حيز البنك يقوم بتسليمها إلى من طلبها ويكون البنك هنا هو الضامن للسلعة في أي خلل فيها. " )بلخير 2007 م م ص (. ويمكن تلخيص اإلج ارءات فيما يلي: البنك: يعبر عن رغبته في استصناع الشيء الذي التزم به في عقد االستصناع األول )أي بنفس المواصفات( ويتفق مع البائع )الصانع( على الثمن واألجل المناسبين. 21

39 البائع: يلتزم بتصنيع السلعة المعينة وتسليمها في األجل المحدد المتفق عليه. تسليم وتسلم السلعة البائع: يسلم المبيع المستصنع إلى البنك مباشرة أو إلى جهة أو مكان يحدده البنك في العقد. البنك: يسلم المبيع المستصنع إلى المشتري بنفسه مباشرة أو عن طريق أي جهة يفوضها بالتسليم بما في ذلك تفويض البائع لتسليم السلعة إلى المشتري الذي يكون من حقه التأكد من مطابقه المبيع للمواصفات التي طلبها في عقد االستصناع األول ولكن يظل كل طرف مسئوال تجاه الطرف الذي تعاقد معه. )فقه المعامالت ص 65 ( الخطوات العملية لعقود االستصناع: لتكوين عقد االستصناع يتحتم دائما المرور بعدة خطوات متصلة تشكل في مجملها تسلسل ملزم ومحدد لكل من الصانع والمستصنع ويمكن تلخيص هذه الخطوات بشكل مبسط على النحو التالي : لدى رغبة توفر المشتري بش ارء سلعة معينة مما ليستصنعها له ضمن سعر وزمن وطريقة دفع محددة. البنك يقوم باالعالن عن رغبته في استصناع السلعة ويقوم باالتفاق مع صانع معين لصناعة تلك السلعة. الصانع يتطلب منه التقدم بطلب للبنك المطلوبة من قبل ال ارغب في الش ارء يقوم بااللت ازم بتصنيع السلعة وفق المواصفات التي تم تحديدها له من قبل البنك. )تعتبر المرحلة الثانية والثالثة يقوم الصانع الموازي. )1( هي عقد االستصناع الموازي ) بتسليم البنك السلعة المتفق عليها وبهذا يكون قد انتهى عقد االستصناع قيام البنك بتسليم السلعة المستصنعة للمشتري األصلي الذي تقدم بطلب الش ارء م ص 55 (. )خوجة )1( عقد االستصناع الموازي : هو أن يقوم البنك بتمثيل دور المشتري من البائع بعد أن التزم بالوفاء بالسلعة في العقد األول. 22

40 ويمكن توضيح جميع ماسبق من خالل الشكل رقم )2.1(: المشتري البنك ( 4 ) البنك 2( ) الصانع ( 3 ) شكل )2.1(: شكل مبسط يوضح الخطوات المتتالية لعقد االستصناع واالستصناع الموازي وهنا أورد الباحث شكل تفصيلي رقم )2.2( المصدر / الباحث المقتبس من كتاب أدوات االستثمار اإلسالمي يوضح كيفية وألية تسلسل عقد االستصناع واالستصناع الموازي وهو على النحو التالي: )خوجة 1995 م ص 55 (. المشتري )المستصنع( البائع )الصانع( )2( )1( بيع االستصناع االستصناع الموازي )3( تسليم السلعة البنك اإلسالمي ( بائع ) )مشتري( شكل )2.2(: شكل مبسط يوضح كيفية والية تسلسل عقد االستصناع واالستصناع الموازي المصدر / كتاب أدوات االستثمار اإلسالمي 23

41 مجاالت تطبيق عقد االستصناع: يعتبر عقد االستصناع عقد تسهيل وتيسير للمعامالت ويمكن استخدامه في العديد من التطبيقات اليومية والحياتية والتي قد تساعدنا على المساهمة في تنمية مجتمعنا ومن هذا المنطلق يمكن استخدام عقود االستصناع فيما يلي:- يغطى عقد االستصناع مجاالت كثيرة من مجاالت االستثمار المصرفي اإلسالمي مثل تمويل القطاع الصناعي والقطاع العقاري متوسط وطويل اآلجل مثل: بناء الفيالت والعما ارت السكنية والم اركز التجارية والفنادق حسب موصفات العمالء. تصنيع السفن والحاويات وحافالت نقل الركاب والطائ ارت. أنشاء محطات توليد الكهرباء )توريد وتركيب( أنشاء المدارس الحكومية. )الجمعية المصرية للتمويل اإلسالمي موقع الكتروني(. استخدام عقود االستصناع كوعاء ادخاري:- وهذا التطبيق يمكن للبنوك أن تستفيد منه في تطبيقات مختلفة وهنا يتبع نوع االستصناع التمويلي وبذلك يكون هناك فائدة )الموازي( حيث أن البنك سيقوم بالتمويل ومن ثم تسليم السلع للطالبين عائدة على البنك وفائدة على المجتمع بشكل عام وخاصة للمدخرين في هذا البنك أو أن يكون البنك هو المستصنع بنفسه وبهذه الوضعية يكون البنك قد حقق وعاء ادخاريا شرعيا ال - يمكن الشك أو التدليس فيه. )خليل 2015 م ص 36 (. " ومن أهم التطبيقات التي استخدمت عقود االستصناع هو البنك اإلسالمي للتنمية في تمويل عدة مشاريع إنمائية منها ما يلي: تمويل عن طريق عقد االستصناع والبيع ألجل لصالح إندونسيا بمبلغ )31 مليون $( للمساهمة في تطوير وتوسعة جامعة إيان سونان كاليجاغا اإلسالمية في مدينة يوغياكارتا. تمويل عن طريق عقد االستصناع والبيع ألجل بمبلغ )6.5 مليون$ ) لصالح سورينام للمساهمة في إنشاء مركز للعالج باألشعة في قسم األم ارض السرطانية في المستشفى با ارماريبو. تمويل عن طريق عقد االستصناع بمبلغ ) 15 مليون $ ) لصالح المغرب للمساهمة في تمويل مشروع الصرف الصحي لصالح )81 المعيشية وحماية البيئة. مرك از حضريا وقرويا( وذلك لتحسين الظروف تمويل عن طريق عقد االستصناع بمبلغ ) 37.5 مليون $ ) لصالح لبنان للمساهمة في تطوير البنية التحتية لمنطقة بيروت الكبرى." )خليل 2015 م ص (. 24

42 المبحث الثاني: المفاهيم األساسية لصكوك االستصناع التمهيد: تعد الصكوك اإلسالمية أحد أهم أنواع أدوات التمويل اإلسالمي والذي يعد من االتجاهات التي تتوجه األنظار إليها للخروج من األزمات المالية العالمية. حيث ظهر ذلك جليا من خالل انتشار البنوك اإلسالمية التي تتعامل بنظام اإلسالمية والفائدة الصفرية والصكوك اإلسالمية ومن المالحظ بأن الم اربحات استخدام مثل هذه الصكوك ظهر واضحا في بعض الدول مثل ماليزيا المملكة العربية السعودية باكستان وغيرها من الدول. إلعداد الباحث دفع الذي األمر هذه الد ارسة وامكانية نقل الفكرة إلى وتركزها فلسطين في قطاع الصناعة مفاهيم صكوك االستصناع : )1( قبل الحديث عن ماهية صكوك االستصناع وتطبيقاتها وكيفية االستفادة من التجارب السابقة للدول جدير بنا أن نتعرف على مفاهيم هذه الصكوك وماهي مدلوالتها وقبل ذلك كله يجب التعرف على معنى التصكيك: التصكيك أو التوريق أو التسنيد هو ما ي ع ر ف عند االقتصاديين والماليين ب Securitization " ي ارد بذلك تحويل األدوات المالية والموجودات من األصول والعقود كعقود االستهالك واإلجا ارت العدد 5278 (. - - إلى صكوك متداولة تحقق ربحا". )االقتصادية 2008 م )1( ماهية: التعرف على حكمة مشروعيتها المصطلحات ذات الصلة والعالقة بها أهميتها خصائصها وشروطها. 25

43 وننتقل االن لتعريف صكوك االستصناع بشكل مفصل وهي على النحو التالي: فأما ص 10 (. تعريف صكوك االستصناع لغة: وثيقة اعت ارف بالمال المقبوض أونحوه. )الدماغ 2015 م وأما صكوك االستصناع اصطالحا: هي وثيقة متساوية القيمة يتم إصدارها الستخدام حصيلة االكتتاب فيها في تصنيع سلعة ويصبح المصنوع مملوكا لحملة الصكوك. )هيئة المحاسبة 2010 م ص 239 (. إصدا رها بغية الصكوك. ومن وجهة نظر الباحث يمكن تعريف صكوك االستصناع بأنها أو سلع تقديم إقامة مشاريع ضخمة وثائق إسالمية يتم شريطة أن يصبح المصنوع مملوكا لحملة المصطلحات ذات الصلة: هناك العديد من المصطلحات الم اردفة لمعنى التصكيك التي يتم استخدامها ولذلك كان ل ازما على الباحث أن يذكرها حتى ال يحدث أي لبس أو خلط في المصطلحات ومن أهم المصطلحات التي تفيد نفس معنى التصكيك كما ذكرها )الدماغ 2015 م ص 11 ( في بحثه هي التصكيك التوريق التسنيد جميعها مصطلحات ذات مدلول واحد وفي هذه الد ارسة سيتم التركيز على مصطلح التصكيك ألنه أكثر انسجاما مع المفاهيم الشرعية مشروعية صكوك االستصناع : )1( بما أن صكوك االستصناع هي أحد أنواع صكوك ملكية الخدمات فقد أوضح المعيار الشرعي رقم )17( من هيئة المحاسبة االسالمية العالقة بين طرفي العقد وبين ذلك كالتالي : المصدر لتلك الصكوك هو الصانع ( البائع( والمكتتبون فيها حملة الصكوك )المشترون( للعين الم ارد صنعها وحصيلة االكتتاب تكلفة المصنوع ويملك حملة الصكوك العين المصنوعة ويستحقون ثمن بيع العين المصنوعة في االستصناع الموازي إن وجد. )هيئة المحاسبة االسالمية 2010 م ص 241 (. )1( صكوك ملكية الخدمات: هي أحد أنواع صكوك ملكية المنافع المتفرعة من أنواع الصكوك االستثمارية 26

44 2.2.5 أهمية صكوك االستصناع : تعتبر صكوك االستصناع أحد أنواع الصكوك اإلسالمية بشكل عام ولكن نظ ار لتركز موضوع الد ارسة في صكوك االستصناع فمن الضروري توضيح أهميتها وذلك بهدف الوصول إلى صورة واضحة عن هذا النوع من الصكوك فلذلك يرى الباحث استع ارض األهمية على شكل نقاط وهي على النحو التالي:- تلبي احتياجات الدولة في تمويل المشاريع الالزمة بدال من سندات الدين. يثري بها األسواق المالية ألنها الطرف المكمل لألسهم والبورصة. تعد من األدوات الهامة في تنويع المصادر المالية للمؤسسات والحكومات. أن الوصول بفكرتها إلى التدوال العالمي يوضح مدى سعة النظام اإلسالمي م ص 11 (. وهناك من الباحثين من ارتأى بأن أهمية صكوك االستصناع تكمن فيمايلي: )الدماغ الصكوك أداة تساعد على الشفافية وتحسين بنية المعلومات في السوق. تسهيل تدفق التمويل وبشروط وأسعار أفضل وفت ارت سداد أطول وتقليل مخاطر ائتمان األصول. )الزعتري 2010 م ص 10 ( ومن أري الباحث أن التعامل بالصكوك اإلسالمية يساعد فيما يلي: 1- إيجاد بديل لنظام الفائدة الربوية واالعتماد على التمويل الذاتي. 2 -االستغناء عن المال المسيس الممول لواقعنا الفلسطيني خصائص صكوك االستصناع: تعتبر خصائص الصكوك اإلسالمية متشابهة بالرغم من إختالف أنواعها وأشكالها ولكن هناك خصائص تميز صكوك االستصناع عن غيرها من الصكوك يمكن سردها كما يلي:- 1- إن صكوك االستصناع تصدر خاصة الستخدام حصيلة االكتتاب في تصنيع سلعة معينة موصوفة في الذمة. 2- إن صكوك االستصناع يتم إصدارها على أساس عقد االستصناع المعروف في الفقه اإلسالمي فعلى هذا تخضع لجميع أحكامه. 27

45 3- تترتب على عقد إصدار صكوك االستصناع جميع آثار عقد االستصناع وذلك بعد قفل باب االكتتاب وتخصيص الصكوك. )محمود 2010 م ص 5 ( شروط صكوك االستصناع: يقوم الباحث بتوضيح وذكر شروط صكوك االستصناع وذلك بهدف التخفيف والتسهيل في الية التعامل مع هذه الصكوك ويمكن تلخيص هذه الشروط على النحو التالي: أ- ب- ت- يجوز تداول الصكوك واستردادها إذا كانت تمثل حصة شائعة في ملكية موجودات من أعيان أو منافع أو خدمات بعد قفل باب االكتتاب وتخصيص الصكوك وبدء النشاط. في الصكوك القابلة للتداول يجوز أن يتعهد مصدر الصك في نشرة إصدار الصكوك بش ارء ما يعرض عليه من هذه الصكوك بعد إتمام عملية اإلصدار بسعر السوق ولكن ال يجوز أن يكون وعد الش ارء بالقيمة االسمية للصك. ال يجوز تداول صكوك السلم. ث- يجوز تداول الصكوك بأي طريقة متعارف عليها فيما ال يخالف الشرع. ج- ح- خ- يجوز تداول أو استرداد صكوك االستصناع إذا تحولت النقود إلى أعيان مملوكة لحملة الصكوك في مدة االستصناع. يجوز إج ارء إجارة موازية على عين بنفس مواصفات المنفعة لحملة الصكوك. يجوز تداول صكوك المشاركة وصكوك المضاربة وصكوك الوكالة باالستثمار بعد قفل باب االكتتاب وتخصيص الصكوك وبدء النشاط في األعيان والمنافع. )و ازرة المالية السورية 2010 م ص 16 ( أنواع صكوك االستصناع: يمكن تقسيم صكوك االستصناع إلى عدة أنواع حسب عدة اعتبا ارت من أهمها : 1- من حيث جهة اإلصدار: أ- صكوك االستصناع الحكومية: هي الصكوك التي تصدرها الحكومة أو من يقوم مقامها. ب-صكوك االستصناع األهلية: هي الصكوك التي يتم إصدارها من قبل الهيئات أو المؤسسات األهلية غير الحكومية. 28

46 -2 أ- من حيث مستوى اإلصدار: صكوك االستصناع المحلية: هي الصكوك التي يتم إصدارها على المستوى المحلي. ب-صكوك االستصناع الدولية: -3 أ- من حيث األجل : هي الصكوك التي يتم إصدارها على المستوى الدولي. صكوك استصناع قصيرة األجل: هي الصكوك التي يتم اصدارها الستخدامها في مشروع قصير األجل )مدته غالبا التتجاوز السنة(. ب- صكوك استصناع متوسطة األجل: هي الصكوك التي يتم اصدارها الستخدامها في مشروع متوسط األجل ( مدته من سنة إلى خمس سنوات(. ت-صكوك استصناع طويلة األجل: هي الصكوك التي يتم اصدارها الستخدامها في مشروع طويل األجل )مدته خمس سنوات فأكثر(. )محمود 2010 م ص 6-5 (. خطوات إصدار صكوك االستصناع: إصدار صكوك االستصناع ليس باألمر المعقد ولكن من الواجب االخذ بعين االعتبار أن إصدار صكوك االستصناع تتم وفق خطوات منظمة وليست عشوائية مع العلم أنه قد تتم جميع الخطوات أو بعضها. وتشتمل عملية إصدار الصكوك على خطوات أولية مختلفة يطلق عليها "تنظيم اإلصدار" أو "ترتيب اإلصدار". وهذه الخطوات كما ذكرها )بد ارن 2014 م ) هي على النحو التالي: إعداد التصور والهيكل التنظيمي: الذي يمثل آلية االستثمار بواسطة الصكوك ود ارسة المسائل القانونية واإلج ارئية والتنظيمية ود ارسة الجدوى وتضمين ذلك كله في نشرة اإلصدار مع وضع النظام أو الالئحة واالتفاقيات التي تحدد حقوق وصالحيات وواجبات الجهات المختلفة ذات الصلة. تمثيل حملة الصكوك )المستثمرين(: من خالل تأسيس شركة ذات أغ ارض خاصة تسجل في مناطق ذات إعفاء ضريبي وتكون ذات شخصية مستقلة بالرغم من أنها مملوكة بالكامل للمستثمرين وذلك لتمثلهم في إيجاد العالقات بالجهات المختلفة وتقوم هذه الشركة بش ارء الموجودات التي ستغطي الوحدات المصدرة وبذلك تحقق شرط انفصال الذمة المالية للمصكك األصلي عن الجهة المصدرة للصكوك وذلك لتحسين الجدارة االئتمانية للصكوك المصدرة. 29

47 طرح الصكوك لالكتتاب: بهدف جمع األموال التي ستمول بها الموجودات الممثلة بالصكوك. تسويق الصكوك: وهو إما أن يتم بالطرح مباشرة إلى الجمهور واما أن يتم ببيع الصكوك التي تمثل موجودات األعيان أو المنافع إلى المستثمر األول الذي يكون بنكا أو مجموعة بنوك وذلك للقيام بتسويقها وبيعها إلى حاملي الصكوك. التعهد بتغطية االكتتاب: تسعى الجهة المصدرة للصكوك إلى تأمين تغطية كاملة لإلصدار من قبل مؤسسة مالية أخرى مستعدة لذلك التعهد الذي يتطلب منها توفير السيولة وتستهدف منه الحصول على نصيب من الربح حيث يباع لها بسعر أقل من القيمة االسمية لتحقيق ربح للجهة المتعهدة بالتغطية وبعد التملك من تلك الجهة تقوم بتوكيل الجهة المنشئة لإلصدار بالبيع والتسويق. )بد ارن 2014 م(

48 وهناك شكل يستدل به الباحث في كيفية سوريا وذلك بهدف التخفيف والتسهيل: ألية إصدار صكوك االستصناع الحكومية في 7 عائد التأجير مع ضمان بإعادة الشراء عند نهاية اإلصدار 1 الحكومة )وزارة المالية( تكوين صندوق مضاربة الوكيل حملة الصكوك استئجار األصل بيع أصول محسوسة إدارة الصندوق حصيلة الصكوك صكوك استصناع عن طريق توريق األصل صندوق مضاربة مقيدة ذات غرض محدد المشروع تشييد المشروع بعقد استصناع 4 شكل )2.3(: يوضح ألية إصدار صكوك االستصناع الحكومية في سوريا المصدر / و ازرة المالية السورية ص م تطبيقات صكوك االستصناع: توجد العديد من المجاالت التي يمكن تطبقها من خالل صكوك االستصناع وهي كما يلي: 1- األصول المنقولة والثابتة العقارية المدرة للدخل سواء كانت مؤجرة أو مشغلة في مشروع معين. 2- االستثما ارت القائمة على صيغة المشاركة. 3- ذمم البيوع المختلفة )الم اربحة والسلم واالستصناع( وبعض الفقهاء يشترط دخولها ضمن وعاء التصكيك بقيمتها اإلسمية )وفي ذلك منافع للمصكك األصلي حيث تأتيه موارد حالية بدال من وردوها مستقبال(. 4- المجمعات التجارية والسكنية وكل العمليات القائمة على صيغة اإلجارة وغيرها من المجاالت المستوفية للضوابط. )صالح فتح الرحمن 2016 م(. 31

49 الثالث الفصل القطاع الصناعي في االقتصاد الفلسطيني 32

50 المبحث األول المفاهيم األساسية للقطاع الصناعي التمهيد: يعتبر القطاع الصناعي من ضمن القطاعات األساسية التي يعتمد عليها أي اقتصاد ينوي النهوض واحداث تنمية ترتقي بمستوى المجتمع الذي يعتمد عليه وذلك نظ ار لما يحققه من خفض للواردات األمر الذي يؤدي إلى االكتفاء الذاتي. ولكن ولألسف الباحث في االقتصاد الفلسطيني يالحظ بأن االحتالل الصهيوني يحاول م ار ار وتك ار ار إرهاقه والقضاء عليه من خالل يزيد من عبء هذا القطاع على االقتصاد الفلسطيني. استهدافه بشكل مباشر أو غير مباشر األمر الذي مفهوم القطاع الصناعي: للوصول لمفهوم واضح للقطاع الصناعي يجب معرفة واد ارك المعنى الحقيقي لهيكل الصناعة والذي هو " عبارة عن بنية أو تركيبة الصناعة من حيث عدد المنتجين وتوزيعهم حسب أحجامهم وأشكال الملكية وعوائق الدخول والخروج من الصناعة ودرجة التكامل العامودي وغيرها من المؤش ارت التي تعكس ظروف العرض والطلب واإلنتاج في الصناعة". )نص ارهلل 2004 م ص 15 (. ومن التعريف السابق لهيكل الصناعة يتضح بأن الهيكل خاص بكل صناعة على حدة وبالتالي يمكن تعريف القطاع الصناعي بأنه ذلك القطاع الذي يحتوي على مجموعة مختلفة من الصناعات سواء كانت يدوية أو ميكانيكية أو غيره من أنواع الصناعات األخرى والتي تهدف إلى المساهمة في تحسين واقع االقتصاد من خالل GDP( ) أو GNP( (. )1( ويعرف القطاع الصناعي حسب منتدى األعمال الفلسطيني على أنه " نظام أو وحدة رئيسية كبيرة في االقتصاد الوطني المكون من عدد مت ازيد باط ارد من الفروع والمشاريع الصناعية التي تستخرج المواد الخام من الطبيعية وتحويلها والمواد الز ارعية إلى سلع مادية Gross domestic product : GDP )1( الناتج المحلي اإلجمالي الحقيقي. Gross national product :GNP الناتج القومي اإلجمالي الحقيقي 33

51 وطاقة لالستهالك اإلنتاجي والشخصي أو خدمات ذات طبيعية صناعية تهدف إلى المحافظة على قيمة استعادتها" )مركز الد ارسات واألبحاث 2014 م ص 7 (. خصائص القطاع الصناعي الفلسطيني: عند الحديث عن خصائص القطاع الصناعي الفلسطيني فيجب األخذ بعين االعتبار العوامل المحيطة ولذلك يتطلب علينا توضيح الخصائص مع م ارعاة جميع الجوانب واالتجاهات المحيطة ومن ذلك م ارعاة معدالت العمالة والتصنيع واالستي ارد والتصدير...إلخ من العوامل وهنا سيقوم الباحث باقتباس الخصائص ومن ثم توضيحها بالشرح الوافي ومن أهم هذه الخصائص: نمو متذبذب وغير تنموي وغير مستدام. إستم ارر التحدي المزدوج )البطالة والفقر( العجز المزمن في الموازنة العامة اختالل العالقة بين االدخار واالستثمار عجز مت ازيد في المي ازن التجاري السلعي والخدمي وكذلك من ضمن الخصائص يمكن إضافة مايلي: غياب التنوع في الصناعات. ضعف الت اربطات األمامية والخلفية بين الصناعات صغر حجم المنشات الصناعية. )عبدالكريم 2012 م(. 8- إنخفاض المستوى العلمي للعاملين. )نص ارهلل عواد 2004 م ص 59 (. وسنتطرق االن لتوضيح كل نقطة بشكل موجز: 1- نمو متذبذب وغير تنموي وغير مستدام: المحلل لالقتصاد الفلسطيني يالحظ بأن هناك حالة عدم استق ارر في االقتصاد بشكل عام ومن أهم تلك الحاالت عدم التوازن بين أجور العاملين وانتاجياتهم وكذلك بين االنتاج واالستهالك االمر الذي ادى إلى حالة اضط ارب وعدم استق ارر في النمو وسيتم توضيح ذلك في المبحث القادم من خالل إستع ارض واقع ومؤش ارت القطاع الصناعي في فلسطين بشكل عام وقطاع غزة بشكل خاص. )عبدالكريم 2012 م(. 34

52 2- إستم ارر التحدي المزدوج )البطالة والفقر(: يعد هاذان المؤش ارن من الركائز األساسية لالقتصاد فكلما قلت معدالت البطالة فهذا يدل على زيادة معدالت القوى العاملة وبالتالي انخفاض معدالت الفقر ولكن ولألسف واقع اقتصادنا لم يستطع ان يسد الفجوة التنموية بين جميع المناطق الفلسطينية باإلضافة للحصار واإلغالقات المستمرة والحروب المتتالية األمر الذي أدى إلى زيادة معدالت البطالة بالتالي زيادة معدالت الفقر. )عبدالكريم 2012 م(. 3- العجز المزمن في الموازنة العامة : زيادة العجز المالي واالعتماد غير المحدد على المساعدات والمنح الدولية واللجوء لالقت ارض سواء الداخلي أو الخارجي وزيادة الدين العام كل ذلك أدى إلى حدوث إضط اربات في الموازنة العامة األمر الذي ينعكس سلبا على االقتصاد الفلسطيني. )عبدالكريم 2012 م(. 4- اختالل العالقة بين االدخار واالستثمار: نالحظ في االقتصاد الفلسطيني أن اإلدخا ارت المحلية التغطي االستثما ارت المحلية االمر الذي يدل على وجود اختالل في منحى االقتصاد. )عبدالكريم 2012 م(. 5- عجز مت ازيد في المي ازن التجاري السلعي والخدمي: الباحث والمطلع على المي ازن التجاري الفلسطيني يالحظ بأن االقتصاد الفلسطيني إقتصاد تبعي لإلقتصاد االس ارئيلي وهذا يدل على زيادة تركز درجة التجارة الخارجية مع إس ارئيل إضافة إلى انخفاض نسبة الصاد ارت وارتفاع نسبة العجز في المي ازن التجاري السلعي والخدمي. )عبدالكريم 2012 م(. 6- غياب التنوع في الصناعات: ومن أهم الدالئل التي يمكن االستدالل بها على غياب التنوع في الصناعات هو توجه جميع الصناعات للصناعات اإلستهالكية كالطعام وغيره من السلع االستهالكية. )نص ارهلل عواد 2004 م ص 59 (. 7- ضعف الت اربطات األمامية والخلفية بين الصناعات: يعود هذا الضعف في الت اربطات إلى غياب التنوع في الصناعات م ص 60 (. عواد )نص ارهلل 35

53 8- صغر حجم المنشات الصناعية: صغر حجم هذه المنشأت الصناعية يؤدي إلى قلة عدد العاملين في المنشأة وتركز اإلدارة في يد مدير أو صاحب المصنع باإلضافة إلى تركز معظم هذه المصانع بشكل عائلي. عواد )نص ارهلل 2004 م ص 60 (. 9- إنخفاض المستوى العلمي للعاملين: ويعتبر هذا العامل مهم جدا وذلك نظ ار لتركزه في كيفية مواكبة التكنولوجيا وتطور أداء العمل والعاملين. )نص ارهلل عواد 2004 م ص 61 (. األهمية االقتصادية للقطاع الصناعي: يعتبر القطاع الصناعي من أهم القطاعات في أي اقتصاد كان وذلك نظ ار لمكانته من حيث إمكانية استيعاب عددمن القوى العاملة األمر الذي يساعد على الحد والتخفيف من معدالت البطالة باإلضافة إلى اإلعتماد على الذات والتقليل من حدة التبعية الدولية واالعتماد على المنتجا ت األجنبية األمر الذي يساعد على انتشار سياسة إحالل الواردات وتشجيع الصاد ارت الذي قد يؤدي إلى التقليل من الدين العام أو العجز في المي ازن التجاري. إن تعزيز قطاعنا الصناعي بطرق عديدة ومتنوعة أمر مطلوب بشكل ملح وعاجل وفق حزمة إصالحات واج ارءات جديدة ومتوازنة كعوامل مساعدة ترتقي بهذا الكيان ألهميته الشديدة ويعد القطاع الصناعي مهم لألسباب التالية: يسهم قطاع الصناعة في إيجاد فرص عمل وكلما ازد حجم اإلنتاج الصناعي أفقيا وعموديا نقص عدد العاطلين عن العمل. يسهم في زيادة الدخل الوطني فعندما ترتفع نسبة إسهام قطاع الصناعة في الناتج المحلي اإلجمالي تزداد الصاد ارت ويقل عندئذ االعتماد على تصدير المواد األولية كالنفط مثال. يسهم في رفع مستوى اإلنتاجية وذلك ألنه من أكثر القطاعات قدرة على تطبيق استخدام التقنية والتكنولوجيا الحديثة وهذا يسهم في رفع اإلنتاجية. يسهم في رفع معدل النمو في االقتصاد الوطني ويساعد على رفع النمو في القطاعات األخرى أيضا مثل قطاع الز ارعة وقطاع الخدمات لت اربط العالقات بينه وبين القطاعات األخرى. يسهم قطاع الصناعة في توفير موارد للقطع األجنبية وذلك بتصنيع سلع تحل محل المستوردات أو تصنيع سلع للتصدير الخارجي. )العنزي 2016 م(. 36

54 مهأ تافينصت عاطقلا :يعانصلا دقل مت فينصت ليلحتو لكيهلا يعانصلا يف لودلا ىلإ ةدع تافينصت :اهمهأ.1 فينصتلا ىلع ساسأ ةيلمعلا ةيجاتنلإا متيو ميسقت ةعانصلا اهيف ىلإ تاعانصلا ةيجرا ختسلاا تاعانصلاو.ةيليوحتلا.2 فينصتلا ةريغص تاعانص ىلإ ةطسوتمو ةريبكو اذهو ىلع بسح مجح.عورشملا.3 فينصتلا تاعانص ىلإ ةصاخ ةماعو ةطلتخمو ةينواعتو كلذو ىلع ساسأ ةيكلم.عورشملا.4 فينصت ةعانصلا بسح فينصتلا يلودلا ةطشنلأل ةيعانصلا )Isic( ربتعيو اذه فينصتلا يلودلا نم ربكأ تافينصتلا اعويش امادختساو يف تاءاصحلإا ةيلودلا يذلا هتعضو ةرئادلا ةيئاصحلإا مملأل.ةدحتملا.)7ص م2006 ينرا وصلا( بجومبو اذه فينصتلا تمسق ةعانصلا ىلإ ثلاث تاعومجم ةيسيئر يلاتلاك : - نيدعتلا.علاقملاو - تاعانصلا.ةيليوحتلا - ءابرهكلا.ءايملاو بجومبو اذه فينصتلا هناف مت ميسقت فينصتو تاعانصلا ةيليوحتلا يف نيطسلف ىلا ةدع ماسقأ ثيح تلكش هذه ماسقلأا ةعست عورف ةيسيئر :يه.1 ةعانص داوملا ةيئاذغلا تابورشملاو.غبتلاو.2 ةعانص تاجوسنملا تاسوبلملاو تاعانصلاو.ةيدلجلا.3 ةعانص بشخلا هتاجتنمو اهنمضب.ثاثلأا.4 ةعانص قرولا تاجتنملاو ةيقرولا ةعابطلاو.رشنلاو.5 ةعانص تايواميكلا تاجتنملاو ةيواميكلا نم طفنلا محفلاو يرجحلا تاجتنمو طاطملا.كيتسلابلاو.6 ةعانص تاجتنم تاماخلا ةينيدعتلا ريغ ةيندعملا ادع( طفنلا محفلاو.).7 ةعانص تاجتنملا ةيندعملا.ةيساسلأا.8 ةعانص تاجتنملا ةيندعملا ةعنصملا نئاكملاو.تادعملاو.9 تاعانصلا ةيليوحتلا.ىرخلأا لا(.)11ص م2003 يعرا

55 تاوطخ ضاهنتسا عاطقلا :يعانصلا نإ تاموقم ضوهنلا عاطقلاب يعانصلا هريوطتو بلطتت ام :يلي.1 دعملا جمرا بلل ةيومنتلا ةفداهلا ىلإ يقرلا عاطقلاب يعانصلا نم بجاولا هيلع ةاعرا م تابرا طضلاا يتلا يناعي اهنم عاطقلا يعانصلا ةفاضلإاب ىلإ تلاخلختلا ةدوجوملا يف داصتقلاا لكشب.ماع ةرورض.2 داجيإ تافسلف ططخو ءاوس تناك ةريصق وأ ةطسوتم وأ ةليوط لجلاا عينصتلل نوكت رم ةطبت لكشب يساسأ ةطخلاب ةيومنتلا.ةماعلا.3 ةرورض داجيإ خانم يرامثتسا ديج ةلاحو نم ررا قتسلاا يسايسلا نلأ كلت لماوعلا يتلا دعاست ىلع باطقتسا ترا امثتسلاا.ةيبنجلاا ةرورض.4 ةيعوتلا هجوتلاو ىلا داعتبلاا نع ةيعبتلا داصتقلال يليئرا سلاا رملاا يذلا نم هنأش ضوهنلا عاطقلاب.يعانصلا.5 زيكرتلا ىلع تاعانصلا يتلا اهل ايزا م ةيبسن ةقلطمو تاجتنملل.ةيليئرا سلاا.6 زيكرتلا ديدشتلاو ةرورض ىلع ءاشنإ زكرا م بيردتلا ينهملا رملأا يذلا دعاسي ىلع جيرخت نينهم نييفرحو يف عيمج تاصصختلا.ةيعانصلا.7 مامتهلاا تاعانصلاب يتلا نكمي اهريدصت كلذو داعتبلال نع لكاشملا يتلا دق هجاوت انتاجتنم يف قيوستلا ةلواحمو داعتبلاا نع ةيزكرتلا يف ترا داصلا نم ةيحان ةلودلا وأ جتنملا كلذو ىتح نكمي ةبكاوم ليدعتو يأ للخ يف.ترا داصلا.8 مامتهلاا ةينبلاب ةيحتلا عاطقلل يعانصلا كلذو نم للاخ ءاشنإ ةيعانص قطانم ةيدودح وأ ةيلحم ثيحب متي اهريجأت عاطقلل صاخلا راعسأب ةلوقعم ميدقتو تامدخلا اهيف اضيأ راعسأب ةيعيجشت ميدقتو لك تلايهستلا ةيكرمجلا ةيبئرا ضلاو عيجشتل ةيلمع رامثتسلاا يف قطانملا.ةيعانصلا ةفيرظوبأ(.)7ص م رداصم ليومت :يعانصلا عاطقلا نم نامض لجأ ريس عاطقلا يعانصلا اقفو امل وه ططخم هل اقبسم لاف دب نأ عضخي ىلإ ماظن لكيهم ىنستي نم هللاخ ةفرعم لحرا م تاوطخو هلاقتنا نم ةلحرم ىلإ ىرخأ نكميو جسن لكيه ماظن ليومتلا يعانصلا امك قرطت هل ثحابلا دمحم ةردقلا يهو ىلع وحنلا :يلاتلا

56 التمويل نظام هيكل يتكون في عام بشكل التمويلي النظام هيكل من كجزء الصناعي " التمويلية القنوات من دولة أي التالية: الرئيسية التمويل الحكومي بأشكاله المختلفة. -1 المؤسسات التمويلية العامة. أو التخصصية -2 والذين المالي غير الطابع ذات المنظمات أو األف ارد يستثمرون في مباشرة بصورة -3 المشروعات المال. أرس وسوق الملكية حقوق طريق عن الصناعية الذاتي التمويل مدخ ارتها." من للمشروعات )القدرة 2007 م ص 20 ( مؤسسات تمويل القطاع الصناعي: يعتبر التخصص والتفصيل هو عماد النجاح في أي مشروع كان ولذلك ومن أجل ضمان تقدم ونجاح القطاع الصناعي كان ل ازما عليه بأن يتخصص في مؤسسات تمويلية تخصه وهنا سأتحدث وبختصر موجز عن هذه المؤسسات من قبيل التعرف عليها ليس إال وهي كما تطرق لها الباحث محمد القدرة الذي تمكن من الحصول على هذه المعلومات من خالل العودة إلى تصنيف المؤسسات الدولية ( UNIDO.1969 )على النحو التالي: مؤسسات متخصصة في التمويل الصناعي ( خاصة مشتركة أو عامة ) البنوك التجارية. مؤسسات أخرى مثل شركات التامين صناديق المعاشات أو الضمان اإلجتماعي. )القدرة 2007 م ص 21 ( القطاع الصناعي وسياسة إحالل الواردات: عند الحديث عن سياسة إحالل الواردات فمن أفضل ماوجدت مارواه لنا الدكتور/ سيف الدين عودة في إحدى محاض ارته بأن سياسة إحالل الواردات ظهرت في الخمسينات والستينات من القرن الماضي نظ ار النخفاض الطلب العالمي على منتجات الدول النامية والعجز المت ازيد 1 في موازين مدفوعاتها ولذلك تبنت الدول النامية إست ارتيجية إحالل الواردات" " الخاصة بتنمية المنتجات الصناعية في الداخل بدال من استي اردها والتركيز على تصنيع المواد الخام محليا سواء ألسباب اقتصادية أو سياسية. وذلك على الرغم من ارتفاع تكلفة الفرصة البديلة التي يحملها البنك الدولي وصندوق النقد الدولي للدول التي تتبنى هذه اإلست ارتيجية. )1( سياسة إحالل الواردات: إنشاء صناعات محلية إلنتاج منتجات كانت تستورد سابقا. 39

57 ومن أجل ضمان نجاح هذه السياسة كما هو مخطط له فيستوجب علينا التعرف على المبادئ التي تعتمد عليها وهي كما تم سردها من قبل الدكتور / سيف الدين عودة في إحدى محاض ارته على النحو التالي: )عودة 2013 م الجامعة اإلسالمية( أ- في ظل انهيار معدل التبادل الدولي لغير صالح المنتجات األولية إذن البد من التصنيع. ب- ت- ث- في ظل ضعف القدرة التكنولوجية محليا إذن البد من البدء بالصناعات االستهالكية التي ال تحتاج إلى خب ارت تكنولوجية متقدمة. قيم الواردات من سلع معينة خاصة السلع االستهالكية تمثل ضمان للطلب. جعل أسعار السلع المستوردة مرتفعة من خالل فرض حواجز جمركية وغير جمركية. وللتعرف بشكل أوسع على هذا الموضوع نستشهد بقول الدكتور / ماهر الطباع إن " العديد من الصناعات الفلسطينية في وقت قد تمكنت من تلبية احتياجات السوق الفلسطيني و توفير فائض كان يتم تسويقه لألسواق الخارجية غير أن سياسات االحتالل التدميرية وفرض الحصار على القطاع واعاقة عمل المصانع في الضفة الغربية أدى إلى ت ارجع القطاع الصناعي بصفة عامة". وأضاف الطباع أن "إعادة االعتبار للصناعة الفلسطينية يتحقق من خالل فرض سياسية إحالل الواردات ودعم المنتج الوطني ألن عودة النشاط إلى القطاع الصناعي المرتبط بقطاعات اقتصادية أخرى ما يساهم في خفض نسب البطالة المرتفعة وارتفاع معدل النمو االقتصادي". )الطباع 2013 م(. ومن خالل االستع ارض السابق يتضح بأن سياسة إحالل الواردات ستساعد في التخلص من التبعية والوصول لمرحلة التحرر واالكتفاء الذاتي خاصة في ظل االحتالل الغاشم الذي نعيشه على ا ارضينا. 40

58 المبحث الثاني القطاع الصناعي الفلسطيني التمهيد: في هذا المبحث سيقوم الباحث بالتطرق إلى تحليل واقع القطاع الصناعي والم ارحل التي مر بها القطاع من حاالت اختالالت واضط اربات على مدار الحد الزمني المحدد في إطار الد ارسة ومحاولة التعرف واإللمام باألسباب التي أدت إلى تلك اإلضط اربات ومحاولة إيجاد حلول تمكن ذلك القطاع من النهوض والتعافي من حاالت الركود علما بأن هذا القطاع يرتبط وبشكل أساسي في واقع التجارة الخارجية والداخلية األمر الذي قد يساعد في التخفيف من الدين العام والتشجيع على زيادة الصاد ارت وامكانية اإلستقالل عن التبعية اإلقتصادية لإلحتالل اإلس ارئيلي. أهم أفرع القطاع الصناعي الفلسطيني: من أهم القطاعات التي يمكن الحديث عنها في الفلسطيني كما يلي: 1- القطاعات البالستيكية. 2- القطاع االستهالكي: والذي يمكن تقسيمه حسب وجهة نظر الباحث إلى: أ- قطاع المالبس. ب- قطاع األغذية. وسأقوم األن بشرح موجزلكل قطاع نظ ار لتعمقنا في تفصيلها في المبحث القادم: 1. قطاع الصناعات البالستيكية: يقصد بالصناعات البالستيكية هي الصناعات المنتجة من البالستيك مثل صناعة المعلبات واألدوات المنزلية وبعض معدات الز ارعة من البالستيك وغيرها ويضم قطاع غزة عددا من المصانع التي يسارع االحتالل بتدميرها بشكل مستمر ومن هذه المصانع التي يمكن االستشهاد به مصنع القدس للصناعات البالستيكية. 2. قطاع صناعة المالبس يضم صناعات المالبس بكافة أشكالها وأنواعها سواء كانت لالستهالك المحلي أو تصديرها لالستهالك الدولي ومن أهم الدالئل على مثل صناعات هذا القطاع هي مصانع 41

59 بالطين الجينز الموجودة داخل قطاع غزة التي كانت تستوعب عدد البأس به من االيدي العاملة. 3. قطاع صناعة األغذية: تعتبر صناعة األغذية من القطاعات المهمة جدا خاصة وأن سكان قطاع غزة يعدون من ضمن الشعوب االستهالكية إضافة إلى أنها تعتبر من مقومات الحياة حيث أنه اليمكن اإلستغناء عن الطعام ومن أهم هذه الصناعات هي صناعة الخبز. )مطر 2010 م ص 2 (. أهم معوقات القطاع الصناعي الفلسطيني: لقد ألحق االحتالل الصهيوني الضرر واالنهيار في القطاع الصناعي بكافة ممارساته العدوانية أو الع ارقيل الحركية األمر الذي أوجد معوقات كان البد من التطرق لها وذكرها كما سردها الكاتب جميل العبادسة حيث قال اتبعت إس ارئيل العديد من األساليب والممارسات غير اإلنسانية ضد هذا القطاع ومنشتته الصناعية وبنيته التحتية تمثلت فيما يلي: 1- عدم السماح بدخول المواد الخام الالزمة للصناعة واستم ار الحصار المفروض على قطاع غزة. 2- عدم السماح بخروج المواد المصنعة والمنتجات المعدة للتصدير. 3- قطع التيار الكهربائي بشكل جزئي ومتكرر. 4- عرقلة العمل داخل المناطق الصناعية وعدم السماح بدخول المواد الخام لها أو خروج المواد المصنعة منها. على الرغم من وجود اتفاقية مع الطرف اإلس ارئيلي بعدم إخضاع المناطق الصناعية ألي إج ارءات في حاالت اإلغالق. 5- عدم تمكن العمال من الوصول إلى أعمالهم ومصانعهم نتيجة الحصار المفروض على المدن الفلسطينية. 6- تعطل الحركة التجارة الداخلية بين المدن الفلسطينية بسبب الحصار المفروض عليها ما أدى إلى مشاكل في التسويق للمنتجات الصناعية كما تعطلت التجارة الخارجية بسبب إغالق المعابر والمنافذ الرئيسية. 7- الضرر الذي لحق بالقطاع الخاص الناتج عن ضرب فرص االستثمار والتأثير السلبي الكبير على المناخ االستثماري في فلسطين لفترة قادمة قد تمتد لعدة سنوات. )العبادسة 2007 م(. 42

60 تحليل واقع القطاع الصناعي الفلسطيني: سيتطرق الباحث في هذا التحليل إلى العديد من النقاط التي يمكن خاللها إستع ارض جميع الجوانب والم ارحل التي مر بها هذا القطاع من جميع االتجاهات والتي تتركز فيما يلي: نسبة مساهمة النشاط الصناعي في الناتج المحلي اإلجمالي باألسعار الجارية: : يعتبر النشاط الصناعي من أهم القطاعات التي يجب أن يكون لها مساهمة حقيقية في الناتج المحلي اإلجمالي )GDP( و يقصد بالدخل القومي االجمالي قيمة ما أنتجه أف ارد المجتمع الوطنيون من السلع والخدمات خالل عام واحد حيث يستثني من ذلك األجانب المقيمون في داخل الدولة. ويضاف اليه أف ارد المجتمع المقيمون في الخارج. كذلك يمكن تعريف الدخل القومي على أنه اجمالي الناتج المحلي مضافا اليه تعويضات العاملين وصافي دخل الملكية ويمكن التعرف على مقدار هذه المساهمة من الجدول رقم )3.1( على النحو التالي: جدول )3.1(: نسبة مساهمة النشاط الصناعي في الناتج المحلي القيمة بالمليون دوالر أمريكي النشاط الصناعي امدادات المياه التعدين الصناعات الكهرباء والغاز وأنشطة الصرف واستغالل المحاجر التحويلية والبخاروتكييف الهواء الصحي , , , , المصدر/ سلطة النقد الفلسطينية 2014 م. المجموع , , , , ,

61 من خالل الجدول رقم )3.1( نالحظ بأن نسبة مساهمة النشاط الصناعي في الناتج المحلي اإلجمالي في حالة تذبذب واضط ارب مستمرة فمن المالحظ في نشاط التعدين واستغالل المحاجر نالحظ حالة انحدار من عام 1994 م م ومن ثم نالحظ استق ارر في عامي 1997 و 1998 حيث تبلغ نسبة المساهمة )7.( ومن ثم نالحظ ارتفاع في عام 1999 حيث بلغت نسبة المساهمة )8.( األمر الذي يمكن تصنيفه ضمن تحسن نسبة مساهمة النشاط في (GDP) ومن ثم نالحظ انحدار في عام 2000 و 2001 ومن ثم ارتفاع في عام 2002 ومن ثم انخفاض في عام وعند التمعن في نشاط الصناعات عام 2000 ومن ثم نالحظ ارتفاع في عام التحويلية نالحظ انحدار منذ عام وحتى 2001 وانخفاض في عام 2002 ومن ثم يتلوه ارتفاع في عام وعند النظر إلى إمدادات المياه والكهرباء نالحظ انحدار في نسبة المساهمة من عام 1994 وحتى عام 1996 ومن ثم نالحظ ارتفاع يتبعه استق ارر في عامي 1997 و 1998 ومن ثم انحدار واستق ارر في عامي 1999 و 2000 ومن ثم نالحظ صعود بشكل كبير من عام 2001 وحتى وعند د ارسة مساهمة القطاع الصناعي بشكل عام في إجمالي الناتج المحلي نالحظ انحدار مستمر منذ عام 1994 وحتى عام 2000 ومن ثم صعود ملحوظ في عام 2001 وحتى 2003.ومن المالحظ بأن هذا الصعود يأتي في فترة بداية انتفاضة األقصى ويمكن تمثيل جميع ماسبق بالشكل التالي: 44

62 امدادات المياه وأنشطة الصرف الصحي الكهرباء والغاز والبخاروتكييف الهواء الصناعات التحويلية التعدين واستغالل المحاجر شكل )3.1(: يوضح نسبة مساهمة النشاط الصناعي في الناتج المحلي اإلجمالي المصدر/ الباحث باالستناد لبيانات سلطة النقد الفلسطينية 2014 م : نسبة مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة في فلسطين : تعتبر مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة من النسب المهمة حيث أنها توضح المساهمة الحقيقية للقطاع الصناعي في الناتج المحلي اإلجمالي وبخاصة في الصناعات التي تعتمد على التجميع أو الصناعات التي تمثل فيها مستلزمات اإلنتاج المشت اره من خارج المنشأة جزءا كبي ار من قيمة اإلنتاج النهائي لها. ويمكن تعريف القيمة المضافة بأنها: الجهد المبذول في إنتاج السلع أو الفرق بين المدخالت والمخرجات وينظر إليها كمؤشر أفضل من مؤشر االنتاج. )نوفل 2001 م(. ويمكن التعرف على مقدار هذه المساهمة من الجدول رقم )3.2( على النحو التالي: جدول )3.2(: نسبة مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة النشاط الصناعي التعدين واستغالل المحاجر الصناعات التحويلية إمدادات المياه والكهرباء المجموع

63 النشاط الصناعي التعدين واستغالل المحاجر الصناعات التحويلية إمدادات المياه والكهرباء المجموع المصدر / الجهاز المركزي لإلحصاء الفلسطيني 2014 م. من المالحظ من الجدول رقم )3.2( أن حالة التذبذب واضحة من حالة صعود من عام 1994 وعام 1995 ومن ثم نالحظ حالة انحدار عام 1996 يتلوه صعود عام 1997 وعام 1998 يليه انحدار عام 1999 وهكذا صعود يتلوه انحدار حتى عام وهذا إن دل فإنما يدل على حالة عدم استق ارر التجارة األمر الذي يؤدي إلى حالة عدم استق ارر في نسبة مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة ويمكن توضيح ذلك بيانيا من خالل الشكل التالي: إمدادات المياه والكهرباء الصناعات التحويلية التعدين واستغالل المحاجر شكل )3.2(: شكل مبسط يوضح نسبة مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة في فلسطين المصدر / الباحث باالستناد لبيانات الجهاز المركزي لإلحصاء الفلسطيني 2014 م 46

64 : عدد المؤسسات والمشتغلين في فلسطين لقطاع الصناعة 1997 م م : يعتبر عدد المؤسسات والمشتغلين في قطاع الصناعة من أهم المتغي ارت التي قد تؤثر في العملية االنتاجية للقطاع الصناعي ومن أجل التعرف على ذلك تطلب من الباحث تحديد ذلك العدد ويمكن التعرف على ذلك من خالل الجدول رقم )3.3( على النحو التالي: جدول ) 3.3 (:عدد المؤسسات والمشتغلين في فلسطين لقطاع الصناعة )القيمة بأأللف دوالر أمريكي( عدد العاملين عدد المؤسسات المؤشر المصدر / الجهاز المركزي لإلحصاء الفلسطيني 2013 م. من المالحظ من البيانات الواردة في الجدول رقم )3.3( أيضا وجود حالة عدم استق ارر واضط اربات أيضا في عدد المؤسسات العاملة في القطاع الصناعي وقد تم اختيار هاذين المؤشرين لمالحظة مقدرة القطاع الصناعي عل استيعاب قوى عاملة من خالل المؤسسات 47

65 والشركات التابعة له وقد لوحظ أيضا بأن العالقة بين عدد المؤسسات والعاملين عالقة طردية تدل على أنه كلما ازد عدد المؤسسات فتلقائيا سيكون هناك زيادة في عدد العاملين باستثناء عام 1998 نالحظ بأن هناك زيادة في عدد المؤسسات إال أنه يقابله إنخفاض في عدد العاملين وهذا قد يعود السبب فيه إلى انخفاض عدد العاملين بسبب وجود فرص عمل داخل األ ارضي المحتلة ويمكن توضيح حالة عدم االستق ارر من خالل الشكل رقم )3.3(: عدد المؤسسات عدد العاملين شكل )3.3( كل مبسط يوضح عدد المؤسسات والمشتغلين في القطاع الصناعي المصدر/ الباحث باالستناد إلى بيانات الجهاز المركزي لإلحصاء الفلسطيني 2013 م : خسائر القطاع الصناعي خالل حرب 2014: يهدف الباحث من خالل هذا العرض الموجز توضيح مدى الخسائر التي لحقت بالقطاع الصناعي ج ارء العدوان اإلس ارئيلي على قطاع غزة عام 2014 م وذلك بهدف توضيح الرؤيا والتمكن من إيجاد حلول تكون منطقية الستنهاض واقع هذا القطاع. أ- القطاعات الصناعية المتضررة: جدول )3.4(: القطاعات الصناعية المتضررة الرقم القطاع الصناعي اإلنشائية الغذائية المعدنية الخشبية الكيميائية عدد المنشات المستهدفة

66 الرقم القطاع الصناعي البالستيكية المالبس والنسيج والجلدية الورقية التقليدية االلمونيوم المجموع عدد المنشات المستهدفة المصدر / محافظة غزة 2014 م ص 2 من خالل الجدول رقم )3.4( نالحظ بأن محافظة غزة قد قامت بتصنيف جميع القطاعات النشطة داخل القطاع الصناعي دون االعتماد على التصنيف المعتمد لدى سلطة النقد أو الجهاز المركزي لالحصاء وقد بلغ عدد األنشطة ) 10 أنشطة( موزعة على مستوى مدينة غزة وقد بلغ تقريبا عدد المنشات المستهدفة في العدوان على قطاع غزة %27 من إجمالي عدد المنشات الصناعية في فلسطين وهذه نسبة اليستهان بها. من خالل الشكل التالي: ويمكن توضيح ذلك بيانيا اإلنشائية الغذائية المعدنية الخشبية الكيميائية البالستيكية المالبس والنسيج والجلدية الورقية التقليدية االلمونيوم شكل )3.4(: القطاعات الصناعية المتضررة المصدر / الباحث باالستناد لبيانات محافظة غزة 2014 م ص 2 49

67 ب-إجمالي التقدي ارت المالية للخسائر: )بالمليون دوالر( تعتبر الخسائر التي تلحق بالقطاع الصناعي من أهم العناصر التي قد توجد عجز مستمر في القطاع الصناعي االمر الذي قد يؤدي في نهاية المطاف إلى انتهاء العملية االنتاجية في الكثير من القطاعات الصناعية المختلفة ويمكن التعرف على ذلك من خالل الجدول رقم )3.5( على النحو التالي: جدول )3.5(: التقدي ارت المالية للخسائر المبلغ بالدوالر القطاع الصناعي الرقم اإلنشائية الغذائية المعدنية الخشبية الكيميائية البالستيكية المالبس والنسيج والجلدية الورقية التقليدية االلمونيوم المجموع المصدر / محافظة غزة 2014 م ص 5 توضح البيانات المدرجة ضمن الجدول رقم )3.5( مقدار الخسائر المالية التي ألحق بها القطاع الصناعي بعد العدوان االس ارئيلي عام 2014 وقد بلغ إجمالي الخسائر )190 مليون دوالر أمريكي ) وسيتم توضيح ذلك من خال الرسم البياني رقم )3.5(: بالدوالر المبلغ المبلغ بالدوالر شكل )3.5(: إجمالي التقدي ارت المالية للخسائر المصدر / الباحث باالستناد لبيانات محافظة غزة 2014 م ص 5 50

68 ث- عدد العاملين في القطاعات الصناعية المتضررة: يعتمد عدد العاملين في القطاع الصناعي على مقدار نمو وازدهار هذا القطاع األمر الذي يعني استيعاب عدد كبير من األيدي العاملة يعني وجود ازدهار ونمو اقتصادي ممايعني النخفاض معدالت البطالة ويمكن التعرف على ذلك من خالل الجدول رقم )3.6( على النحو التالي: جدول ) 3.6 (:عدد العاملين في القطاعات الصناعية المتضررة عدد العاملين القطاع الصناعي الرقم 1000 اإلنشائية الغذائية المعدنية الخشبية الكيميائية البالستيكية المالبس والنسيج والجلدية الورقية التقليدية االلمونيوم المجموع المصدر / محافظة غزة 2014 م ص 6 توضح البيانات الواردة في الجدول رقم )3.6( حجم العاملين في األنشطة الصناعية المتضررة خالل العدوان االس ارئيلي عام 2014 وقد بلغ عددهم )6930 عامل ) وسيتم توضيح ذلك من خال الرسم البياني التالي: عدد العاملين عدد العاملين شكل )3.6(: عدد العاملين في القطاعات الصناعية المتضررة المصدر / الباحث باالستناد لبيانات محافظة غزة 2014 م ص 6 51

69 ج- توزيع المتضررين حسب المحافظات: لجأ الباحث إليجاد مثل هذا العنوان وذلك من أجل التسهيل في التعرف على التقسيم الجغ ارفي للعمال المتضررين ويتضح ذلك جليا من خالل الجدول رقم )3.7(: جدول )3.7(: توزيع المتضررين حسب المحافظات المحافظة محافظة الشمال محافظة غزة محافظة الوسطى محافظتي خان يونس ورفح المجموع عدد المنشات المستهدفة المصدر / محافظة غزة 2014 م. ويمكن تمثيل الجدول بيانيا على النحو التالي: المحافظات محافظة الشمال محافظة غزة محافظة الوسطى محافظتي خان يونس ورفح شكل )3.7(: توزيع المتضررين حسب المحافظات المصدر / الباحث باالستناد لبيانات محافظة غزة 2014 م. مقومات نهضة القطاع الصناعي الفلسطيني: عند الحديث عن مقومات نهضة القطاع الصناعي فإنه منذ بداية الحديث يتبادر إلى ذهن القارئ العوامل التي ستساعد على نهوض القطاع الصناعي عند أخذها بعين االعتبار ولذلك فإن واقع االقتصاد الفلسطيني يكاد يتميز وبشكل كبير بالعديد من العوامل التي تعتبر من أهم مقومات النهوض بالقطاع الصناعي ويمكن تلخيصها فيمايلي: 52

70 1- توفر القوى العاملة بكافة تخصصاتها :- هذا العامل الذي يتطلب اهتماما ود ارسة جادة تأخذ ذلك بعين االعتبار وت ارعي الزيادة المستمرة في الكثافة السكانية األمر الذي يتطلب وضع خطط اقتصادية تجنبنا الوقوع في ارتفاع معدالت البطالة وهذا أحد العوامل التي ترهق كاهل االقتصاد الفلسطيني والذي قد يسبب اختالالت واضحة في مسيرة االقتصاد الفلسطيني. 2- التسهيالت المالية :- من أهم العوامل التي تساعد على نجاح أو فشل أي قطاع هي التسهيالت المالية المقدمة لهذا القطاع األمر الذي يساعد على التشجيع على االستثمار وهذا االمر وبدون أي مبر ارت أو مسببات مقنعة يكاد مغيب في واقع اقتصادنا الفلسطيني باإلضافة إلى إرتفاع معدالت الفائدة إن وجدت مثل تلك التسهيالت. 3- االهتمام الحكومي وسن التشريعات القانونية:- االهتمام الحكومي ومتابعة أمور القطاعات االقتصادية يعتبر حاف از وقفزة متقدمة إلى األمام تساعد على الشعور باالمن االقتصادي والبحث والتفكير العميق في تجسيد المشاريع الصناعية وهذا مايتطلب سن قوانين وتشريعات تعطي ضمانات ألصحاب رؤوس االموال في االهتمام في مثل هذا القطاع. االحتياجات التمويلية للقطاع الصناعي الفلسطيني: بعد السرد السابق للقطاع الصناعي يتضح لنا بأن هذا القطاع يحتاج إلى تمويل بصوره المختلفة في كافة المسا ارت والخطوات ومن المالحظ بأن االحتياجات التمويلية للقطاع الصناعي تختلف من نشاط صناعي إلى اخر ولكن يمكن إجمال االحتياجات التمويلية بصورة عامة فيما يلي: 1- تمويل الموارد األساسية للقطاع الصناعي ( المواد الخام االالت والمعدات...( 2- توفير التمويل الالزم لألصول الثابتة و المتداولة الالزمة للقطاع الصناعي ( أ ارضي مباني أدوات نقل...( 3- تقديم التسهيالت المالية التي تساعد على تشجيع االستثما ارت في القطاع الصناعي. 4- توفير تمويل يساعد على إيجاد م اركز مهنية متخصصة في المجال الصناعي. 53

71 3.2.7 التسهيالت المالية الممنوحة للقطاع الصناعي الفلسطيني: تعتبر التسهيالت المالية المقدمة من البنوك والجهات التمويلية من أهم الركائز األساسية التي تساعد على تشجيع هذا القطاع وتحفيزه في النهوض بواقعه ومن خالل البحث والتدقيق بأن حجم التسهيالت المالية المقدمة للقطاع الصناعي الفلسطيني تعتبر تسهيالت معقدة التساعد على االستفادة منها وهنا قام الباحث بإد ارج حجم التسهيالت المقدمة استنادا لى بيانات سلطة النقد الفلسطينية وهي على النحو التالي: جدول )3.8(: التسهيالت المالية الممنوحة للقطاع الصناعي الفلسطيني القيمة بالمليون دوالر أمريكي المصدر / سلطة النقد الفلسطينية 2014 م. ومن خالل الجدول رقم )3.8( يتضح لنا هناك حاالت إرتفاع وانخفاض في التسهيالت المالية الممنوحة للقطاع الصناعي األمر الذي قد يسبب اضط اربات و نفور ألصحاب رؤوس األموال ويمكن تمثيل االضط اربات في التسهيالت المالية بيانيا على النحو التالي: الصناعة التعدين شكل )3.8(: يوضح التسهيالت المالية الممنوحة للقطاع الصناعي الفلسطيني المصدر/ الباحث باالستناد لبيانات سلطة النقد الفلسطينية 2014 م. 54

72 الفجوة التمويلية للقطاع الصناعي- غزة: فلسطين تطرق الباحث لهذا العنوان وذلك لمعرفة هل هناك عجز)-( يحتاج فيه القطاع الصناعي للتعزيز حتى يستطيع أن يتجاوز األزمات والمنح التي تحيط بهذا القطاع أم هناك فائض )+( يحتاج من الجميع البحث والتفكير في كيفية االستفادة منه وتطويره. : ومن أجل التعرف على مثل ذلك قام الباحث بجمع البيانات التالية 2014 لعام جدول )3.9(: يوضح مؤش ارت تخص القطاع الصناعي القيمة بالمليون دوالر البيان نسبة مساهمة النشاط الصناعي في GDP نسبة مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة التسهيالت المالية الممنوحة للقطاع الصناعي الفلسطيني إجمالي التقدي ارت المالية للخسائر في القطاع الصناعي في قطاع غزة الحجم 1, المصدر / سلطة النقد الفلسطينية 2014 م. ومن خالل البيانات المدرجة في الجدول رقم )3.9( نالحظ بأن هناك فجوة مالية تستوجب البحث عن حلول لمحاولة التقليل منها ويتمثل ذلك بزيادة نسبة مساهمة القطاع الصناعي في GDP وكذلك يتطلب زيادة نسبة مساهمة القطاع الصناعي في القيمة المضافة وتقليل الخسائر المالية لهذا القطاع ومن أجل الوصول إلى ذلك يتطلب زيادة التسهيالت المالية الممنوحة لهذا القطاع. ويرى الباحث أنه عند حساب الفجوة التمويلية وحملت الرمز GAP) :G) رياضيا يتطلب ذلك البحث عن البيانات التالية من خالل:.(T) مدى مساهمة القطاع الصناعي في (GDP) ورمز لها بالرمز (M). التسهيالت المالية الممنوحة للقطاع الصناعي من الجهاز المصرفي ورمز لها بالرمز االحتياجات التمويلية للقطاع الصناعي. ورمز لها بالرمز (E) وتجميعها في المعادلة التالية: G = (M+T) E 55

73 ال اربع الفصل تطبيقات صكوك االستصناع 56

74 4.1 التمهيد: االستع ارض السابق لصكوك االستصناع يثبت لنا مدى أهية مثل هذه األدوات في التنمية االقتصادية وبشكل خاص في مجال القطاع الصناعي ومن أجل وضوح مثل هذه األهمية يستوجب من الباحث استع ارض بعض تجارب الدول بهدف التأكد من هذه األهمية من الناحية العملية وحتى نتمكن من الوصول إلى نموذج مقترح قد يساعد الواقع الفلسطيني من النهوض بواقع القطاع الصناعي. 4.2 التجربة الماليزية: الدول التي أوائل ماليزيا من تعد انتهجت مبدأ استخدام أدوات التمويل اإلسالمية وذلك بهدف التحفيز على وجود تنمية مستدامة شاملة في جميع القطاعات باختالف أنواعها تعتبر " كما أكبر سوق للصكوك )ثالثة أرباع الصكوك اإلسالمية العالمية في العشر سنوات الماضية( حيث تنشط شركات النفط والغاز بشكل كبير في إصدار الصكوك مثل شل ماليزيا وبتروناس الحكومية والتي الذ ارع االستثمارية الماليزية صكوك ما قيمته )1( أصدرت صكوك بمليا ارت الرينجيت 750 فقد مليون دوالر في سبتمبر من كبرى عمليات بيع صكوك قابلة للتحويل في جنوب شرقي آسيا بمشاركة مصارف عربية حيث عززت هذه العملية مكانة اإلسالمية" )عثمان 2009 م ص 4-3 (. "وتعتبر صكوك االستصناع إحدى منتجات سوق وتقوم على أساس التمويل بالبيوع 2003 م بقيمة "5.6 وهنا أصدرت شركة "خ ازنة" 2008 م في واحدة وهي الصفقة التي تمت ماليزيا كدولة ارئدة في المصرفية الصكوك االسالمية في ماليزيا وكان أول إصدار لصكوك االستصناع في ماليزيا سنة مليار" رينغت ماليزي والتي أصدرتها شركة " SDN SKS POWER "BHD ومدة استحقاقها من سنوات". )صالح مونية 2013 م ص 287 ( ) ( الباحث يوضح مدى مساهمة ماليزيا في إصدار الصكوك مقارنة بدول العالم وهي على النحو التالي: )محمد جعاز 2015 م ص 134 ( )1( الرينجيت: هي العملة المتداولة في ماليزيا ويرمز لها بالرمز RM وتعادل رنجت لكل 100 دوالر. 57

75 جدول )4.1(: مساهمة ماليزيا في إصدار الصكوك مقارنة بدول العالم U.S الدولة باكستان قطر السعودية السودان سنغافورة اإلمارات البحرين بروناي اندونسيا ماليزيا أخرى المجموع %100 %.20 %62 %3 %1 %1 %2 %17.02 %4 %5 %3 النسبة %2 المصدر/ محمد جعاز 2015 م ص 134 ويمكن تمثيل الجدول رقم )4.1( باكستان قطر السعودية السودان سنغافورة U.S. اإلمارات البحرين بروناي بيانيا على النحو التالي: نسب المساهمة شكل )4.1(: يوضح مساهمة ماليزيا في إصدار الصكوك المصدر/ الباحث باالستناد لبيانات محمد جعاز 2015 ص 134 ومن خالل الرسم رقم )4.1( نالحظ بأن ماليزيا تتصدر السيادة في إصدار الصكوك اإلسالمية على مستوى جميع الدول المقارنة بها وهذا يدل على التركيز على استنهاض الواقع الماليزي والتأكيد على ضرورة التخلص من طرق التمويل التقليدية. وكذلك يمكن توضيح مقدار مساهمة ماليزيا في كل نوع من أنواع الصكوك اإلسالمية ) ( وهي على النحو التالي: جدول )4.2(: مساهمة ماليزيا في كل نوع من أنواع الصكوك اإلسالمية نوع الصك اإلجارة المشاركة المضاربة الم اربحة السلم الهجين الوكالة االستصناع %2 %2 %4 %5 %8 %8 %16 نسبة المشاركة %44 المصدر / محمد جعاز 2015 ص

76 ويمكن تمثيل الجدول رقم )4.2( بيانيا على النحو التالي: اإلجارة المشاركة المضاربة الوكالة الهجين السلم المرابحة االستصناع نسب المشاركة في أنواع الصكوك شكل )4.2(: يوضح مساهمة ماليزيا في إصدار كل نوع من أنواع الصكوك المصدر / الباحث باالستناد لبيانات محمد جعاز 2015 م ص 131 ومن خالل الرسم رقم )4.2( يالحظ بأن ماليزيا تعتمد في إصدارها للصكوك اإلسالمية على صكوك اإلجارة ونسبة مساهمتها في إصدار صكوك الم اربحة و االستصناع قليلة جدا وهذا قد يعود إلى قلة ثقافتهم ومعرفتهم في هذه األدوات باالضافة للمخاطر التي قد تنتج عنها. 4.3 التجربة اإلما ارتية: تعتبر التجربة االما ارتية من التجارب الحافلة والواجب التعرف عليها حيث أن االما ارت تحتضن شركة الصكوك الوطنية وهي شركة مساهمة خاصة تأسست في مارس عام 2006 ب أرس مال قدره 150 مليون درهم. تمتلك حكومة دبي فيها نسبة % 50 ويمتلك المساهمون الرئيسيون وهم دبي القابضة واعمار العقارية ومصرف دبي نسبة %16.6. وتعد الصكوك الوطنية شركة استثمارية مرخصة للعمل داخل اإلما ارت العربية المتحدة من قبل مصرف اإلما ارت المركزي وخاضعة لقوانينه. )بورصة دبي 2015 م( ومن أهم المشاريع التي تم تمويلها وانشاؤها: مشروع "سكاي كورتس" السكني الذي يقع ضمن مجمع "دبي الند" فالمنغو كريك" سلسلة م اركز "سوق إكست ار" إطالق" الشركة الوطنية العقارية "والتي تعمل على تزويد مجتمع اإلما ارت بخيا ارت مميزة في مجال العقا ارت السكنية وم ارفق الحياة العصرية ورصد الفرص غير المطروقة واستثمارها. شركة بي سي اس وهي متخصصة في إدارة العقا ارت 59

77 إطالق الشركة المساهمة الخاصة "تعليم" بهدف تعزيز الجودة في قطاع التعليم اإلقليمي واالرتقاء بمعاييره. إنه من أفضل المناهج التعليمية التي تهدف إلى مساعدة الطالب في اكتشاف وتطوير مواهبهم وقد ارتهم. )بورصة دبي 2015 م(. ومن أهم اإلنجا ازت المالية التي تم تحقيقها: اإلعالن عن أكبر نسبة أرباح سنوية على التوفير في اإلما ارت العربية المتحدة بنسبة %7.07 لحاملي الصكوك في عام 2008 وللسنة الثانية على التوالي. وتعد هذه النسبة من أعلى العوائد المالية مقارنة بب ارمج اإلدخار األخرى التي تقدمها المؤسسات المالية المتوفرة في اإلما ارت تمتع حملة الصكوك بأعلى نسبة نمو في معدل الربح للعام 2008 بالمقارنة مع العام الماضي بنسبة %17,25 فرصة الفوز بجوائز قيمة بقيمة إجمالية 5 ماليين درهم في السحوبات الشهرية. كما تبلغ قيمة الجائزة الكبرى مليون درهم. بلغت نسبة مبيعات الصكوك الوطنية 4 مليار درهم في عام 2008 م أي بمعدل زيادة )بورصة دبي 152.% م(. 4.4 التجربة السعودية: تعتبر التجربة السعودية من أهم التجارب العربية التي يجب التطرق إليها حيث طرحت شركة أ ارمكو توتال العربية للخدمات صكوك إسالمية مقومة باللاير السعودي قدرها ) لاير ) لعدد ( صك( بقيمة صك قدرها )10 لاير( عام 2010 وقد هدفت هذه الصكوك التي تم إصدارها من قبل هذه الشركة إلى إستخدامها في تطوير مصفاة تجميع وتكرير بتروكيماويات بطاقة إنتاجية برميل يوميا وبتكلفة تقديرية تبلغ حوالي 14 مليار دوالر امريكي وقد تضمنت فكرة تطوير هذا المشروع عدة م ارحل وهي على النحو التالي: المرحلة األولى / عام 2011 م تنفيذ األعمال المدنية بما يتضمن تركيب شبكة الكوابل األرضية واألساسات الخاصة بالمعدات وتركيبات معينة. المرحلة الثانية / عام 2011 رفع المعدات الثقيلة. المرحلة الثالثة / األعمال الميكانيكية الذي يتضمن تركيب األنانيب فوق األرض واألعمال الكهربائية وأجهزة القياس والعزل واج ارءات ماقبل التشغيل الجريبي

78 2013 المرحلة ال اربعة /2011- ديسمبر التشغيل التجريبي وبدء التشغيل للقطار األول -4 للمصفاة. إلقامة برج زمزم ومن الجدير ذكره أيضا لجوء المملكة العربية السعودية إلى إصدار عام '' اإلجارة ''صكوك 2007 والذي يبعد مسافة دو ار متكر ار مكونة من متر عن الحرم المكي 1750 وحدة سكنية ويبلغ عدد المصاعد فيه 41 ويبلغ عدد األدوار مصعدا. لحملة الصكوك والتي أطلق عليها إسم صكوك اإلنتفاع استخدام أجنحة البرج وعددها وقد خول 1240 جناحا )شقة( في أيام معينة من السنة يحددها مالك الصك. ويحق لمشتري الصك استخدام واستثمار وتوريث الجناح على مدى )الزغبي 2003 م(. 24 عاما هي مدة استثمار شركة منشتت لبرج زمزم. 4.5 التجربة القطرية:- تعتبر دولة قطر رغم صغر حجمها إال أنها ومنذ عام 2003 م أ صدرت صكوك بقيمة 500 مليون دوالر ومدتها سبع سنوات عن طريق بيت التمويل الكويتي حيث استفادت قطر من النمو االقتصادي الهائل والذي حدث خالل السنوات العشر األخيرة وشملت التنمية في مختلف المجاالت البشرية والمالية.)القرة 2008 م( 4.6 التجربة البحرينية: تعتبر دولة البحرين من أهم الدول العربية التي تسعى إلى تحقيق نهضة اقتصادية اسوة ببقية الدول المجاورة لها فقد دوالر في تسعة إصدا ارت منذ عام أصدر مصرف البحرين المركزي صكوكا قيمتها 2001 وتم إدر اج جزء منها تبلغ قيمته بليون مليون دوالر في سوق البحرين لألو ارق المالية كما يصدر المصرف )صكوك السلم( وهي صكوك شهرية 25 بقيمة مليون دوالر من أجل امتصاص السيولة ال ازئدة في السوق. واستطاعت المؤسسات المصرفية اإلسالمية في البحرين أن توجد سوقا ماليا كبي ار جذب سيولة كبيرة وخلق أدوات استثمارية جديدة معززة بتشريعات وقوانين دفعت العديد من المؤسسات اإلسالمية العالمية إلى التواجد فيها. 1.3 األوسط. ودشنت المنامة قبل ثالث سنوات مشروع»مرفأ البحرين المالي«الذي تبلغ تكلفة إنشائه بليون دوالر وتأمل أن يعزز المرفأ دور البحرين كمركز للخدمات المالية في الشرق 61

79 وحسب ما هو مخطط للمرفأ فإنه سيضم مؤسسات مالية ومصرفية تحت سقف واحد وتوفير بيئة مالية مالئمة تلبي احتياجات المؤسسات والشركات العاملة في البحرين ويكون المرفأ عامال مساعدا الستقطاب مزيد من البنوك اإلسالمية ويعزز مركز البحرين في مجال الخدمات المصرفية اإلسالمية. وتبلغ مساحة المرفأ 380 ألف متر مربع ويضم مجمعا ماليا يتكون من 3 أقسام رئيسة بما فيها برجان يتألف كل منهما من 53 طابق ا وفندق مكون من 38 طابقا..)النهار 2007 م(. 3.7 التجربة التركية: المالحظ للتطور الباهر الذي وصلت إليه تركيا يعلم جيدا بأن هناك تخطيط ناجح للوصول لذلك فمنذ عام 1984 م قامت تركيا بالبحث عن طرق تمويل جسر البوسفور الثاني ''جسر محمد الفاتح.'' )القرة 2008 م( وهذا الجسر المعلق يضم برجين من الصلب والذي تبلغ تكلفته 130 مليون دوالر أمريكي الذي تم توفيرها من خالل طرح صكوك إسالمية للتداول وتبلغ المسافة بين برجيه 1090 متر ويرتفع البرجين عن مستوى الطريق 105 أمتار والمسافة بين الجسر ومستوى سطح البحر هي 64 متر وكان جسر السلطان محمد الفاتح سادس أطول جسر معلق في العالم عند بنائه في عام 1988 م. وهو حاليا في المركز ال اربع عشر كأطول جسر معلق في العالم تم تصميم البرج بواسطة شركة فريمان فوكس وشركاؤه وهي نفس الشركة التي قامت بتصميم جسر البوسفور وقد تولى العمل على إنشاء الجسر ائتالف عالمي مكون من ثالث شركات يابانية وشركة إيطالية وشركة تركية وقد أكتمل الجسر في 3 يوليو 1988 موقام بافتتاحه نائب الرئيس التركي Turgut Özal الذي قاد بنفسه سيارته الرسمية كأول شخص يعبر الجسر. )الموسوعة الحرة 2015 م( 62

80 التجربة 4.8 السودانية: تعتبر التجربة السودانية من ضمن التجارب الغنية التي البد من التطرق إليها ود ارستها واالستفادة منها فقد تم إجازة قانون سوق الخرطوم لألو ارق المالية عام 1994 م وتتنوع الصكوك االسالمية المصدرة في السودان لعدة أنواع منها: ج. أ. شهادات مشاركة البنك المركزي )شمم( ب. صكوك المشاركة الحكومية )شهامة( ت. شهادات إجارة البنك المركزي )شهاب(. ث. صكوك االستثمار الحكومي )صرح(. شهادة إدارة أصول مصفاة الخرطوم للبترول )شامية(.)علي مايا 2013 م ص (. وقد شهدت الفترة من عام طرح اربعة عشر اصدار لصكوك االستثمار وقد بلغ حجم الموارد المحققة حوالي 2,237 مليون جنيه سوداني. )خير 1431 ه ص 9 (. توجيه وقد تم توجيهها على النحو التالي: 8.9 %)للبنك الز ارعي( وتم توجيه والصناعة والنسيج والبنية التحتية(. )خير 59.5 %)مشروعات تنموية قومية ووالئية( وتم %26.7) مقابلة مشروعات مختلفة كالحيوانية 1431 ه ص 12 (. ويمكن توضيح استغالل الموارد حسب القطاعات االقتصادية م من خالل الجدول التالي: للفترة من جدول )4.3(: استغالل الموارد حسب القطاعات البيان الخدمات ( صحة مياه تنمية( البنيات األساسية تمويل قطاعات إنتاجية مدخالت إنتاج ( البنك الز ارعي ) انفاق تشغيلية اإلجمالي المبلغ ( بالمليون دوالر( النسبة %29.5 %33.8 %6.2 %8.9 %22 %100 المصدر / علي مايا 2013 م ص

81 ويمكن بلورة جدول رقم )4.3( من خالل الرسم البياني التالي :- 40 النسبة النسبة انفاق تشغيلية مدخالت إنتاج تمويل قطاعات البنيات االساسية إنتاجية الخدمات شكل )4.3(: يوضح نسب استغالل الموارد حسب القطاعات المصدر/ الباحث استنادا لبيانات علي مايا 2013 م ص التجربة الفلسطينية: يعتبر القطاع المصرفي من القطاعات المهمة والمؤثرة في االقتصاديات الحديثة ويتسم الجهاز المصرفي الفلسطيني بأهمية خاصة في النشاط االقتصادي وقد اهتمت سلطة النقد الفلسطينية بتفعيل هذا القطاع من خالل إعادة تفعيل وافتتاح المصارف العربية التي كانت تعمل في فلسطين قبل عام 1967 م باإلضافة إلى تأسيس وترخيص بنوك محلية باإلضافة إلى تأسيس سوق فلسطين لألو ارق المالية ( بورصة فلسطين( ومن أهم البنوك التي تم تأسيسها البنك اإلسالمي الفلسطيني. )عودة 2011 م ص 1 ( ويمكن االطالع على تطور حجم ودائع البنوك والمؤسسات المالية كما يلي: جدول )4.4(: تطور حجم ودائع البنوك والمؤسسات المالية القيمة بالمليون دوالر أمريكي البيان حجم الودائع البيان حجم الودائع المرجع / سلطة النقد الفلسطينية 2014 م. 64

82 ويمكن تمثيل ذلك بيانيا كما يلي: الودائع الودائع شكل )4.4(: تطور حجم ودائع البنوك والمؤسسات المالية المصدر/ الباحث استنادا لبيانات سلطة النقد الفلسطينية 2014 م ومن خالل الشكل رقم )4.4( يتضح بان التطور في الودائع كان واضحا وهذا إن دل فإنما يدل على قدرة الجهاز المصرفي على التطور. ومن خالل د ارسة الباحث عن التجربة الفلسطينية في مجال الصكوك االسالمية توصل إلى عدم توفر تجربة حقيقية في الصكوك االسالمية بشكل عام وفي صكوك االستصناع بشكل خاص وقد يعود ذلك لعدم توفر بنية قانونية ألدوات التمويل اإلسالمي باالضافة لعدم توفر معرفة مجتمعية بأهمية مثل هذا النوع من أدوات التمويل اإلسالمي مع االخذ بعين االعتبار توفر حاجة ماسة وشهوة حقيقية لدى القطاع الخاص لتوفير مثل هذه األدوات األمر الذي سيساعد عل إعطاء دفعة للقطاع الصناعي تطور صناعة الصكوك اإلسالمية تعتبر صكوك االستثمار اإلسالمية ابتكار مهم ونقلة نوعية ألسواق أرس المال حيث لعبت دو ار مهما في جذب الموارد فقد أصدر البنك اإلسالمي للتنمية بالتعاون مع مجلس الخدمات المالية اإلسالمية بماليزيا خطة للصناعة المالية اإلسالمية للسنوات من عام م وقد هدفت هذه الخطة إلى تطوير صناعة خدمات مالية إسالمية نشطة وشاملة وتقدمية تساند أنشطة اقتصادية حقيقية مساندة وثيقة ومندمجة تماما مع النظام المالي العالمي وقد تضمنت العديد من التوقعات من أهمها: 1- من المقدر أن متوسط معدل النمو السنوي ألصول الصناعة في السنوات الماضية لعام 2006 كان يت اروح بين 10 و 15 في المائة. وبافت ارض أن حجم هذه األصول في عام 65

83 2005 كان 700 مليار دوالر أمريكي وبافت ارض أن هذه الصناعة ستستمر في النمو والتوسع بمعدل 15 في المائة سنويا فإن حجمها سينمو إلى 1.4 تريليون دوالر بحلول عام 2010 والى 2.8 تريليون دوالر بحلول عام يستند نمو الصناعة المصرفية اإلسالمية إلى إنشاء بنوك جديدة وتحويل الخدمات المصرفية التقليدية إلى المصرفية اإلسالمية. 3- من المتوقع أن تحدث اندماجات تدفع إليها تأثي ارت عوامل السوق أو بدافع التقيد بحجم إل ازمي تفرضه السلطات المختصة والسيما بالنظر إلى صغر حجم أرسمال معظم البنوك اإلسالمية. )االقتصادية 2006 م( الحجم اإلجمالي العالمي إلصدار الصكوك اإلسالمية:- الصكوك اإلسالمية شهدت رواجا منقطع النظير حيث ازد حجم اإلصدا ارت المحلية بأكثر من ثالثة أضعاف المقدار 5,645 مليار دوالر سنة 2004 إلى 17,897 مليار دوالر سنة 2006 ولقد سجل اإلصدار المحلي أكبر إصدار له سنة 2007 م بقيمة مليار دوالر أي بنسبة زيادة تعادل: %32 في حين بلغ حجم اإلصدار العالمي 13,811 مليار دوالر بنسبة نمو تقدر ب %31 وذلك نظ ار لفائض السيولة الذي ظهر لدى المصارف اإلسالمية كنتيجة منطقية للطفرة النفطية التي عرفتها دول الخليج خاصة. أما في سنة 2008 م فقد شهدت الصكوك اإلسالمية ت ارجعا بنسبة 54 %حيث بلغ حجم اإلصدار المحلي قيمة 16,252 مليار دوالر وبلغ حجم اإلصدار العالمي 2,140 مليار دوالر مسجال انخفاضا كبي ار بنسبة %85 وذلك ارجع إلى انعكاسات األزمة المالية العالمية التي دفعت المستثمرين باالبتعاد عن االستثمار في األدوات االستثمارية ذات العائد الثابت بما فيها الصكوك اإلسالمية كرد فعل طبيعي لألزمة لتعرف بعدها الصكوك اإلسالمية المحلية ارتفاعا سنة 2009 لتبلغ قيمتها 17,885 مليار دوالر بالمقابل بلغ اإلصدار العالمي 8,7 مليار دوالر إال أن حجم اإلصدار المحلي تضاعف سنة 2010 م لتبلغ قيمته 42,623 مليار دوالر في حين بلغ حجم اإلصدار العالمي مليار دوالر وذلك بسبب زيادة المشاريع والب ارمج االتفاقية الضخمة التي أطلقتها الحكومات باإلضافة إلى التحسن الكبير الذي عرفته الصناديق السيادية وعودة الحركة االقتصادية لدى القطاع الخاص والتوجه العالمي لالستفادة قدر اإلمكان من امتصاص السيولة باستخدام الصكوك اإلسالمية. 66

84 أما خالل سنة 2011 فقد بلغت قيمة اإلصدا ارت نحو 85 مليار دوالر بزيادة نسبتها % 90.2 مقارنة بعام 2010 مع اتساع شعبية الصكوك والمباد ارت الحكومية حيث كانت اإلصدا ارت السيادية المحرك الرئيسي لسوق الصكوك خالل العام الماضي بالغة نحو 59 مليار دوالر في حين سجلت إصدا ارت الشركات 19 مليار دوالر.وسجلت سوق الصكوك الثانوية العالمية أعلى مستوياتها على اإلطالق بالغة نحو مليار دوالر بزيادة قدرها % 24 عن إصدا ارت سنة 2010 التي بلغ حجم اإلصدا ارت خاللها نحو مليار دوالر وبلغ معدل نمو إصدار الصكوك السيادية السنوي بلغ % 95.6 خالل 2011 ليبلغ نحو 58.9 مليار دوالر في حين نمت إصدا ارت صكوك الشركات في العام ذاته بنسبة % مقارنة بالعام السابق وصوال إلى 19 مليار دوالر. وقد بلغت إصدا ارت الصكوك اإلسالمية خالل 2012 حاجز 200 مليار دوالر أمريكي بنسبة نمو تت اروح بين 25 و 30 % عن عام 2011 نتيجة لعدد من العوامل االيجابية منها الدور المت ازيد لإلصدا ارت الحكومية التي ستشكل العمود الفقري للسوق قصد إنعا القطاع الخاص وتمويل مشاريع التنمية كذلك فان الصناعة المالية اإلسالمية نمت بمعدل 15 و 20 % سنويا خالل العقد الماضي لتصل إلى حوالي 1.3 تريليون دوالر عام 2011 وبرزت صناعة الصكوك باعتبارها واحدة من المكونات الرئيسية للنظام المالي اإلسالمي. )طرطار جباري 2015 م( وقد قالت مديرة صندوق النقد الدولي "كريستين الجارد" األربعاء )11/11( إن حجم األصول اإلسالمية في العالم بلغ نحو 2 تريليون دوالر وهو ما يمثل %1 من إجمالي األصول المالية العالمية.)فلسطين اونالين 2015 م(. وقد كشفت د ارسة إحصائية أعدتها وكالة رويترز لتوقعات وافاق الصكوك اإلسالمية عن أن حجم إصدا ارت الصكوك عالميا وصل 237 مليار دوالر في العام 2013 ومن المتوقع أن ينمو حجم سوق الصكوك إلى 749 مليار دوالر في العام 2018.) الشيخ عيد 2014 ص 78 (. 67

85 نموذج مقترح لتمويل مشروع صناعي في قطاع غزة من خالل إصدار صكوك االستصناع تتم عملية التصكيك لألصول في المشروع المنوي إقامته من خالل الم ارحل التالية: 1- قيام شركة )SPV( )ممثل حملة الصكوك( أو الجهة المصدرة للصكوك بإصدار صكوك االستصناع وفق نشرة إصدار خاصة يتم صياغتها مع وضع النظام أو الالئحة واالتفاقيات التي تحدد حقوق وصالحيات وواجبات الجهات المختلفة ذات الصلة. 2- يتم طرح الصكوك لالكتتاب بهدف جمع األموال التي ستمول بها الموجودات الممثلة بالصكوك وهو إما أن يتم بالطرح مباشرة إلى الجمهور واما أن يتم ببيع الصكوك التي تمثل موجودات األعيان أو المنافع إلى المستثمر األول الذي يكون بنكا أو مجموعة بنوك وذلك للقيام بتسويقها وبيعها إلى حاملي الصكوك. 3- التعهد بتغطية االكتتاب: تسعى الجهة المصدرة للصكوك إلى تأمين تغطية كاملة لإلصدار من قبل مؤسسة مالية أخرى مستعدة لذلك التعهد الذي يتطلب منها توفير السيولة وتستهدف منه الحصول على نصيب من الربح حيث يباع لها بسعر أقل من القيمة االسمية لتحقيق ربح للجهة المتعهدة بالتغطية وبعد التملك من تلك الجهة تقوم بتوكيل الجهة المنشئة لإلصدار بالبيع والتسويق 4- تقوم الشركة المصدرة بإب ارم عقد مع الجهات المختصة التي تنوي انشاء المشروع. 5- تقوم الشركة باستالم السلع من المنفذ ومن ثم طرحها للبيع أو تسليمها لمن طلبوا صناعتها. 68

86 الفصل الخامس التحليل اإلحصائي 69

87 المبحث األول تحليل ومناقشة فرضيات الد ارسة التمهيد: يتطرق هذا المبحث إلى إيجاد وصفا شامال لمنهجية الد ارسة التي استخدمها الباحث في تنفيذ هذه الد ارسة من خالل التعرف على مختلف الطرق واالدوات التي استخدمت في إتمام هذه الد ارسة ويتضمن هذا المبحث وصف شامال لمشكلة الد ارسة وفرضيات الد ارسة ومنهجية الد ارسة التي تم اتباعها من حيث منهج الد ارسة ومجتمع الد ارسة وعينة الد ارسة وأداة الد ارسة وصدق االستبانة وثباتها واألساليب اإلحصائية المستخدمة وخطوات إج ارء الد ارسة ومصادر البيانات واختبار توزيع البيانات مشكلة الد ارسة: تتحدد مشكلة الد ارسة في السؤال الرئيس التالي: فاعلية ما مدى تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة وينبثق عن السؤال الرئيس األسئلة الفرعية التالية: ما مدى مساهمة الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع ما مدى مساهمة صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية لمعالجة الفجوة المالية في القطاع الصناعي بقطاع غزة ما مدى مساهمة تطبيقات صكوك االستصناع في تحقيق التنمية للقطاع الصناعي بقطاع غزة هل توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغي ارت: )الجنس العمر المهنة المؤهل العلمي التخصص عدد سنوات الخدمة(

88 5.1.3 فرضيات الد ارسة: يساهم الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع بما اليقل عن )%60( وزن نسبي. تساهم صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية لمعالجة الفجوة المالية في القطاع الصناعي بقطاع غزة بما اليقل عن )%60( وزن نسبي. تساهم تطبيقات صكوك االستصناع في تحقيق التنمية للقطاع الصناعي بما اليقل عن )%60( وزن نسبي. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغي ارت: )الجنس العمر المهنة المؤهل العلمي التخصص عدد سنوات الخدمة( ويتفرع من الفرضية ال اربعة الفرضيات الفرعية التالية: ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية لمتغير تعزى الصناعي في قطاع غزة تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الجنس. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير العمر. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية لمتغير تعزى الصناعي في قطاع غزة تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع المهنة. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير المؤهل العلمي. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية لمتغير تعزى الصناعي في قطاع غزة تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع التخصص

89 ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير عدد سنوات الخدمة. - منهجية الد ارسة وتحليل البيانات منهج الد ارسة: تم اعتماد المنهج الوصفي التحليلي والذي يعتمد على د ارسة الظاهرة كما توجد في الواقع ويهتم بوصفها وصفا دقيقا ويعبر عنها تعبي ار كيفيا وكميا كما ال يكتفي هذا المنهج عند جمع المعلومات المتعلقة بالظاهرة من أجل استقصاء مظاهرها وعالقاتها المختلفة بل يتعدى ذلك إلى التحليل والربط والتفسير للوصول إلى استنتاجات مجتمع الد ارسة: يتكون مجتمع الد ارسة من مختصين يتبعون للجهات التمويلية والمستفيدين من القطاع الصناعي والخب ارء واألكاديميين في مجال القطاع الصناعي في قطاع غزة أي ممن يعملون في المجال األكاديمي أو خب ارء استشاريون أو في شركات مالية أو في البنوك ويعملون في تخصصات ذات عالقة مثل: )اقتصاد إدارة أعمال محاسبة علوم مالية ومصرفية( والذي يقدر عددهم بحوالي ) 2500 شخص( عينة الد ارسة: تكونت عينة الد ارسة من عدد )250( ممن يعملون في المجال األكاديمي ولا خب ارء االستشاريون أو في شركات مالية أو في البنوك ويعملون في تخصصات ذات عالقة مثل: )اقتصاد إدارة أعمال محاسبة علوم مالية ومصرفية( ويتوزع أف ارد عينة الد ارسة حسب الجداول التالية: جدول )5.1(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب الجنس العدد النسبة المئوية % %100 الجنس م ذكر 1 أنثى 2 لم يذكر 3 المجموع 72

90 يالحظ من الجدول رقم )5.1( بأن أغلب أف ارد العينة هم من الذكور بنسبة )%69.2( بينما بلغت نسبة المستبانين من النساء )%30( األمر الذي يدل على أن نسبة العاملين من الذكور في المؤسسات المستبانة أكثر من اإلناث وهذا األمر قد يعود لما يتمتع به الرجال من القدرة على تحمل مشقات العمل والتعامل مع أف ارد المجتمع المتنوع األمر الذي قد يولد لدى الذكور خب ارت مكتسبة أكثر من اإلناث. جدول) 5.2 (: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب العمر العمر م العدد النسبة المئوية % سنة فأقل من سنة من سنة أكثر من 40 سنة لم يذكر 10 %100 المجموع 250 يالحظ من الجدول رقم )5.2( بأن أغلب أف ارد العينة المستبانة هم من أصحاب العمر األكبر من )40 سنة( بنسبة )%34( بينما بلغت نسبة المستبانين من ) سنة() %26.8 ( ويالحظ أيضا بأن األف ارد سواء من الذكور أو اإلناث البالغ عمرهم ) 30 سنة فأقل( هم أقلة في المؤسسات المستبانة التي تمثل عينة الد ارسة مما يدلل على أن هذه المؤسسات تسعى إلى البحث عن األف ارد المتميزين وأصحاب الخب ارت في مجال العمل. جدول )5.3(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب المهنة المهنة م العدد النسبة المئوية % أكاديميي خبير استشاري شركة مالية بنك أخرى لم يذكر 11 %100 المجموع

91 يالحظ من الجدول رقم )5.3( بأن أغلب أف ارد العينة هم من العاملين في البنوك والشركات المالية والتي قدرت بنسبة )%40( للشركات المالية و) %32 ( للبنوك ممايدل على أن أصحاب الخبرة في هذا المجال تتركز أعمالهم في الشركات المالية والبنوك مع وجود ندرة وقلة من الخب ارء االستشاريين. جدول )5.4(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب المؤهل العلمي المؤهل العلمي م العدد النسبة المئوية % بكالوريوس ماجستير دكتو ارة لم يذكر 8 %100 المجموع 250 يالحظ من الجدول رقم )5.4( بأن أغلب أف ارد العينة المستبانة هم من حملة البكالوريوس بنسبة )%63.6( وهذا يدل على أن هناك قلة في حملة الماجستير والدكتو ارة حيث تبلغ نسبة حملة الماجستير )%27.6( ونسبة حملة الدكتو ارة) %5.6 (. جدول )5.5(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب التخصص م التخصص العدد النسبة المئوية % اقتصاد إدارة أعمال محاسبة علوم مالية ومصرفية غير ذلك لم يذكر 2 %100 المجموع 250 يالحظ من الجدول رقم )5.5( بأن أغلب أف ارد العينة المستبانة هم من المتخصصين في مجال إدارة األعمال وهم األغلبية وتبلغ نسبتهم )%31.6( والمحاسبة وتبلغ نسبتهم )%30.4( واالقتصاد) %29.2 ( والعلوم المالية والمصرفية )%4.8(. 74

92 جدول )5.6(: توزيع أف ارد عينة الد ارسة حسب عدد سنوات الخدمة م عدد سنوات الخدمة العدد النسبة المئوية % سنوات فأقل من 10-6 سنوات من سنة أكثر من 15 سنة لم يذكر 10 %100 المجموع 250 يالحظ من الجدول رقم )5.6( بأن أغلب أف ارد العينة المستبانة هم ممن أمضوا خدماتهم من ) 10-6 سنوات( وهذا يدل على أن لديهم خبرة في مجال التمويل االمر الذي قد يسهل من صقل قد ارتهم وخب ارتهم بصورة أسرع ممن هم أقل خبرة عملية الد ارسة: أداة فاعلية االستبانة من: تم استخدام االستبانة كأداة للد ارسة تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع 1. البيانات الشخصية. والتي تم تصميمها خصيصا وتشتمل على البيانات الشخصية التالية: مدى إلى للتعرف الصناعي في قطاع غزة وتتكون الجنس. العمر. المهنة. المؤهل العلمي. التخصص. عدد سنوات الخدمة

93 2. محاور االستبانة, وهي: جدول )5.7(: محاور االستبانة وأعداد فق ارتها م المحور الوعي المعرفي توفير الموارد التمويلية تحقيق التنمية االستبانة ككل عدد الفق ارت وتم استخدام مقياس عشاري تمثل أدنى درجة موافقة و) %100=10 ( تمثل أعلى درجة دقة عالية من وجهة نظر الباحث صدق أداة الد ارسة )االستبانة(: التدريج من )1=%10( إلى )10=%100( حيث )1 درجة موافقة )%10 = حيث أن هذا المقياس يمثل ونعني بصدق أداة الد ارسة أن األداة تقيس ما وضعت لقياسه وقد تم التأكد من صدق االستبانة من خالل التالي: 1. الصدق من وجهة نظر المحكمين )صدق المحتوى/ الصدق الظاهري(: تم عرض االستبانة على عدد )13( من المحكمين من أصحاب الخبرة واالختصاص من أجل التأكد من سالمة الصياغة اللغوية لالستبانة ووضوح تعليمات االستبانة وانتماء لمحاور الفق ارت االستبانة ومدى صالحية االستبانة وبذلك تم التأكد من صدق االستبانة من وجهة نظر المحكمين. لقياس األهداف المرتبطة بهذه الد ارسة 2. صدق االتساق الداخلي )الصدق البنائي(: وتم أيضا حساب صدق االتساق الداخلي لمحاور وفق ارت االستبانة بعد تطبيقها على عينة استطالعية قوامها )30( من مجتمع الد ارسة ومن خالل إيجاد معامالت االرتباط لمحاور وفق ارت االستبانة من خالل استخدام معامل ارتباط بيرسون كما هو مبين في الجداول التالية: 76

94 جدول )5.8(: صدق االتساق الداخلي لمحاور االستبانة قيمة "Sig" م المحور معامل االرتباط مستوى الداللة األول / الوعي المعرفي دالة عند الثاني / توفير الموارد التمويلية دالة عند الثالث / تحقيق التنمية دالة عند عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.05( = )0.349(. عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.01( = )0.449(. )R( )R( * قيمة * قيمة يتبين من الجدول رقم )5.8( أن محاور االستبانة تتمتع بمعامالت ارتباط دالة إحصائيا وهذا يدل على أن جميع المحاور تتمتع بمعامالت صدق عالية األمر الذي قد يساعد في الحصول على نتائج قد تميل إلى الدقة العالية جدا. جدول )5.9(: صدق االتساق الداخلي لفق ارت المحور األول / الوعي المعرفي قيمة "Sig" م معامل االرتباط )R( مستوى الداللة دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند قيمة )R( * عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.05( = )0.349(. * قيمة )R( عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.01( = )0.449(. يتبين من الجدول رقم )5.9( أن فق ارت المحور األول / الوعي المعرفي تتمتع بمعامالت ارتباط دالة إحصائيا وهذا يدل على أن جميع الفق ارت تتمتع بمعامالت صدق عالية. 77

95 جدول )5.10(: صدق االتساق الداخلي لفق ارت المحور الثاني / توفير الموارد التمويلية قيمة "Sig" م معامل االرتباط )R( مستوى الداللة دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند * قيمة )R( عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.05( = )0.349(. * قيمة )R( عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.01( = )0.449(. يتبين من الجدول رقم )5.10( أن فق ارت المحور الثاني / توفير الموارد التمويلية تتمتع بمعامالت ارتباط دالة إحصائيا وهذا يدل على أن جميع الفق ارت تتمتع بمعامالت صدق عالية. جدول )5.11(: صدق االتساق الداخلي لفق ارت المحور الثالث / تحقيق التنمية قيمة "Sig" م معامل االرتباط )R( مستوى الداللة دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند دالة عند * قيمة )R( عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.05( = )0.349(. )R( * قيمة عند درجة حرية )28( ومستوى داللة )0.01( = )0.449(. 78

96 يتبين من الجدول رقم )5.11( أن فق ارت المحور الثالث / تحقيق التنمية تتمتع بمعامالت ارتباط دالة إحصائيا وهذا يدل على أن جميع الفق ارت تتمتع بمعامالت صدق عالية ثبات أداة الد ارسة )االستبانة(: ونعني بثبات أداة الد ارسة أن األداة تعطي نفس النتائج تقريبا لو طبقت مرة أخرى على نفس المجموعة من األف ارد أي أن النتائج التالي: 1. الثبات باستخدام معادلة ألفا كرونباخ: تم التأكد من ثبات االستبانة من خالل حساب ال تتغير وقد تم التأكد من ثبات االستبانة من خالل معامالت االرتباط واالستبانة ككل باستخدام معادلة ألفا كرونباخ كما هو مبين في الجدول التالي: لمحاور االستبانة جدول )5.12(: معامالت االرتباط لمحاور االستبانة واالستبانة ككل باستخدام معادلة ألفا كرونباخ م المحور األول / الوعي المعرفي الثاني / توفير الموارد التمويلية الثالث / تحقيق التنمية االستبانة ككل معامل االرتباط يتبين من الجدول معامالت االرتباط أن )5.12( رقم لمحاور االستبانة باستخدام معادلة ألفا كرونباخ هي معامالت ثبات عالية وتفي بأغ ارض الد ارسة. 2. الثبات بطريقة التجزئة النصفية: واالستبانة ككل وتم التأكد أيضا من ثبات االستبانة من خالل حساب معامالت االرتباط لمحاور االستبانة واالستبانة ككل بطريقة التجزئة النصفية كما هو مبين في الجدول التالي: جدول )5.13(: معامالت االرتباط لمحاور االستبانة واالستبانة ككل بطريقة التجزئة النصفية معامل االرتباط بعد التعديل قبل التعديل م المحور األول / الوعي المعرفي الثاني / توفير الموارد التمويلية الثالث / تحقيق التنمية االستبانة ككل 79

97 يتبين من الجدول رقم )5.13( أن معامالت االرتباط لمحاور االستبانة بطريقة التجزئة النصفية هي معامالت ثبات عالية وتفي بأغ ارض الد ارسة. واالستبانة ككل األساليب اإلحصائية المستخدمة: ولإلجابة على أسئلة الد ارسة تم استخدام الرزمة اإلحصائية للعلوم االجتماعية )SPSS( )معامل ارتباط بيرسون سمرنوف - كولمجوروف T اختبار معادلة للعينة الواحدة ألفا كرونباخ طريقة التجزئة النصفية اختبار T-Test اختبار )ANOVA في إج ارء التحليالت اإلحصائية الالزمة للد ارسة وهي على النحو التالي: اختبار One-Way 1. معامل ارتباط بيرسون Coefficient( :)Pearson Correlation لقياس صدق االتساق الداخلي وقد تم استخدام معامل ارتباط بيرسون وذلك نظ ار ألن البيانات كمية )نسبية(. 2. معادلة ألفا كرونباخ Alpha) :(Cronbach's لقياس ثبات االستبانة. 3. طريقة التجزئة النصفية Method) :(Split-Half لقياس ثبات االستبانة. 4. اختبار كولمجوروف عدمه. 5. اختبار T للعينة الواحدة: سمرنوف: الختبار إذا كانت البيانات تتبع التوزيع الطبيعي من لمعرفة مدى ارتفاع أو انخفاض استجابات عينة الد ارسة على فق ارت ومحاور االستبانة وللتعرف على مدى انح ارف االستجابات لكل فقرة من الفق ارت عن وسطها الحسابي إلى جانب المحاور الرئيسة وللتعرف على قيمة "T" وقيمة."Sig.".6 اختبار T لعينتين مستقلتين :)T-Test( للتحقق من وجود فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدير أف ارد عينة الد ارسة تعزى لمتغير: )الجنس(. 7. اختبار تحليل التباين األحادي ANOVA( )One Way و اختبار :)LSD( للتحقق من وجود فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدير أف ارد عينة الد ارسة تعزى لمتغي ارت: )العمر المهنة المؤهل العلمي التخصص عدد سنوات الخدمة( خطوات إج ارء الد ارسة: تم إتباع الخطوات التالية: اإلطالع على الد ارسات السابقة في مجال الد ارسة وتلخيصها والتعليق عليها. اإلطالع على األدب النظري السابق في مجال الد ارسة وبناء اإلطار النظري للد ارسة. بناء أداة الد ارسة )االستبانة( والتحقق من صدق وثبات االستبانة

98 اختيار مجتمع وعينة الد ارسة. توزيع أداة الد ارسة )االستبانة( على عينة الد ارسة وجمعها. تحليل البيانات وعرضها في جداول والتعقيب عليها. تفسير النتائج ومناقشتها وصياغة التوصيات والمقترحات مصادر البيانات: تنقسم مصادر البيانات في هذه الد ارسة إلى نوعين وهما: البيانات الرئيسة: وتتمثل في أداة الد ارسة )االستبانة( و )المقابالت( وذلك للتعرف مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة. إلى.1 البيانات الثانوية: وتتمثل في الد ارسات السابقة واألدب السابق وما تحويه المكتبات من د ارسات وأبحاث وكتب وم ارجع في مجال موضوع الد ارسة اختبار توزيع البيانات: تم استخدام اختبار كولمجوروف - سمرنوف )K-S) Kolmogorov-Smirnov Test الختبار إذا كانت البيانات تتبع التوزيع الطبيعي من عدمه وكانت النتائج كما هي مبينة في الجدول التالي: جدول )5.14(: اختبار )كولمجوروف سمرنوف( التوزيع الطبيعي لمحاور االستبانة قيمة "Sig." م المحور األول / الوعي المعرفي الثاني / توفير الموارد التمويلية الثالث / تحقيق التنمية يتبين من الجدول رقم )5.14( أن قيمة "Sig." لجميع محاور االستبانة أكبر من مستوى الداللة )0.05( وهذا يدل على أن البيانات تتبع التوزيع الطبيعي وبذلك يمكن استخدام االختبا ارت المعلمية. 81

99 المبحث الثاني التحليل االحصائي لفاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي غزة في قطاع نتائج السؤال الرئيس )مشكلة الد ارسة ) ومناقشتها: ينص السؤال الرئيس على ما يلي: فاعلية ما مدى تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة T الجدول التالي: وقد تم اإلجابة على هذا السؤال باستخدام اختبار للعينة الواحدة كما هو مبين في جدول )5.15(: محاور االستبانة الترتيب المتوسط االنح ارف الوزن الحسابي المعياري النسبي المحور م الوعي المعرفي توفير الموارد التمويلية تحقيق التنمية االستبانة ككل وقد تبين من الجدول رقم )5.15( أن: مدى مساهمة الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع جاء بوزن نسبي )%43.545( أي أنه اليمكن قبول الفرضية وذلك نظ ار الن الوزن النسبي للفرضية أقل من )%60( مما يعني قلة أو ضعف الوعي المعرفي لدى سكان قطاع غزة بماهية هذه الصكوك االمر الذي يتطب العمل الجاد على توسيع ونشر الوعي المعرفي وتعد نتائج هذه الفرضية متطابقة مع د ارسة )الدماغ 2015( و )الشرفا 2012( في الد ارسات السابقة. مدى مساهمة صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية لمعالجة الفجوة المالية في القطاع الصناعي بقطاع غزة جاء بوزن نسبي )62.819( أي أنه يمكن قبول الفرضية وذلك نظ ار الن الوزن النسبي للفرضية أكبر من )%60( االمر الذي يعني بأن تطبيق صكوك االستصناع يساعد على توفير الموارد المالية التي تساعد على استنهاض واقع 82

100 القطاع الصناعي وتعد نتائج هذه الفرضية متطابقة مع د ارسة )الدماغ 2015( و) بال محمود 2010( و)الشرفا 2012( و)خير الدين 2012( في الد ارسات السابقة. مدى مساهمة تطبيقات صكوك االستصناع في تحقيق التنمية للقطاع الصناعي بقطاع غزة جاء بوزن نسبي )62.622( أي أنه يمكن قبول الفرضية وذلك نظ ار الن الوزن النسبي للفرضية أكبر من )%60( االمر الذي يعني بأن تطبيق صكوك االستصناع يساعد على تحقيق التنمية في مجال القطاع الصناعي بكافة أشكالها مما يؤدي إلى الوصول إلى مستوى يمكن االعتماد عليه وتتويج القطاع الصناعي بأنه القطاع ال ارئد واألول وتعد نتائج هذه الفرضية متطابقة مع د ارسة )خير الدين 2012( و )الشرفا 2012( و )محمد 2010( و )صالح 2008( في الد ارسات السابقة نتائج السؤال الفرعي األول ومناقشتها: ينص السؤال الفرعي األول على ما يلي: ما مدى مساهمة الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع T الجدول التالي: وقد تم اإلجابة على هذا السؤال باستخدام اختبار للعينة الواحدة كما هو مبين في جدول )5.16(: فق ارت محور الوعي المعرفي قيمة "Sig." قيمة "T" م 1 الفقرة يتوفر لدى سكان قطاع غزة وعي معرفي بماهية صكوك االستصناع. المتوسط الحسابي االنحراف المعياري الوزن النسبي الترتيب يمكن تطبيق صكوك االستصناع على سكان قطاع غزة يساهم الوازع الديني في تطبيق صكوك االستصناع يساهم الوعي المعرفي المكتسب من الثقافة الفلسطينية في تطبيق صكوك االستصناع. 4 تساهم الدو ارت التدريبية في زيادة الوعي المعرفي بأهمية تطبيق صكوك االستصناع. 83

101 قيمة "Sig." قيمة "T" م 6 الفقرة يوجد دور هام للحكومة في التعريف بأهمية تطبيق صكوك االستصناع. المتوسط الحسابي االنحراف المعياري الوزن النسبي الترتيب يوجد دور هام للقطاع الخاص في التعريف بأهمية تطبيق صكوك االستصناع. 7 يوجد دور هام للقطاع المصرفي في التعريف بأهمية تطبيق صكوك االستصناع تتوفر محف ازت لدى الجمهور لتطبيق صكوك االستصناع 9 يساهم تطبيق صكوك االستصناع في تنشيط بورصة األو ارق المالية )بورصة فلسطين( المحور ككل وقد تبين من الجدول رقم )5.16( أن: مدى مساهمة الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع جاء بوزن نسبي )43.545( األمر الذي تطلب من الباحث عدم قبول الفرضية وذلك نظ ار ألن وزنها النسبي أقل من )%60(. أعلى ترتيب فقرة رقم )5( وهي )تساهم الدو ارت التدريبية في زيادة الوعي المعرفي بأهمية تطبيق صكوك االستصناع( وقد جاءت بوزن نسبي )75.504( مما يدل على أن توفر الوعي المعرفي هو أحد المحف ازت األساسية لتداول صكوك االستصناع. أدنى ترتيب فقرة رقم )1( وهي )يتوفر لدى سكان قطاع غزة وعي معرفي بماهية صكوك االستصناع( وقد جاءت بوزن نسبي )15.804( مما يدل على أن سكان قطاع غزة ينقصهم وعي معرفي بماهية صكوك االستصناع االمر الذي إن تم توفيره فيعتقد الباحث بأنه سيؤدي إلى تغير نتيجة اإلجابة وبالتالي ستنعكس إيجابا على الفرضية مما قد يؤدي إلى قبولها. 84

102 5.2.3 نتائج السؤال الفرعي الثاني ومناقشتها: ينص السؤال الفرعي الثاني على ما يلي: ما مدى مساهمة صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية في القطاع الصناعي بقطاع غزة الفجوة المالية لمعالجة T الجدول التالي: وقد تم اإلجابة على هذا السؤال باستخدام اختبار للعينة الواحدة كما هو مبين في جدول )5.17(: فق ارت محور توفير الموارد التمويلية م الفقرة المتوسط الحسابي االنح ارف المعياري قيمة "T" قيمة "Sig." الوزن النسبي الترتيب تساهم صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية للقطاع الصناعي تساهم صكوك االستصناع في تمويل الفجوة المالية للقطاع الصناعي تساهم قلة الموارد التمويلية على وجود فجوة مالية في القطاع الصناعي تعتبر صكوك االستصناع أدوات تمويلية محددة المخاطر تساعد صكوك االستصناع في توفير موارد مالية يقلل تطبيق صكوك االستصناع من العجز المالي في القطاع الصناعي تساعد صكوك االستصناع على التفكير في إقامة مشاريع جديدة. 7 يساهم تطبيق صكوك االستصناع على بناء ما دمره العدوان في القطاع الصناعي بقطاع غزة المحور ككل 85

103 وقد تبين من الجدول رقم )5.17( أن: مدى مساهمة صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية لمعالجة الفجوة المالية في القطاع الصناعي بقطاع غزة جاء بوزن نسبي )62.819( األمر الذي تطلب من الباحث قبول الفرضية وذلك نظ ار ألن وزنها النسبي أكثر من )%60( والذي يعني بأن تطبيق صكوك االستصناع يوفر موارد تمويلية تساعد من خاللها على سد العجز أو الفجوة الموجودة في القطاع الصناعي ولكن تطبيق هذا االمر يتطلب العمل على نشر ثقافة مجتمعية من خالل العمل على نشر الوعي المعرفي بماهية صكوك االستصناع. أعلى ترتيب فقرة رقم )7( وهي )تساعد صكوك االستصناع على التفكير في إقامة مشاريع جديدة( وقد جاءت بوزن نسبي )74.288( وهذا يدل على أن توفير الموارد المالية وسد الفجوة التمويلية في القطاع الصناعي تساعد وبشكل ال يدع مجاال للشك في الوصول لمرحلة نمو وازدهار تجعل من الحتمي والضروري التفكير في إقامة مشاريع جديدة. أدنى ترتيب فقرة رقم )4( وهي )تعتبر صكوك االستصناع أدوات تمويلية محددة المخاطر( وقد جاءت بوزن نسبي )51.992( وهذا يدل على قلة الوعي المعرفي لدى الجمهور بماهية صكوك االستصناع ومدى المخاطرة في تداولها نتائج السؤال الفرعي الثالث ومناقشتها: ينص السؤال الفرعي الثالث على ما يلي: مدى مساهمة ما تطبيقات صكوك االستصناع في للقطاع التنمية تحقيق الصناعي بقطاع غزة T الجدول التالي: وقد تم اإلجابة على هذا السؤال باستخدام اختبار للعينة الواحدة كما هو مبين في جدول )5.18(: فق ارت محور تحقيق التنمية م الفقرة المتوسط الحسابي االنح ارف المعياري قيمة "T" قيمة "Sig." الوزن النسبي الترتيب تساعد صكوك االستصناع على استقطاب استثما ارت من الخارج تعد صكوك االستصناع هي أحد عوامل نجاح التنمية الصناعية. 2 86

104 م الفقرة المتوسط الحسابي االنح ارف المعياري قيمة "T" قيمة "Sig." الوزن النسبي الترتيب تساعد صكوك االستصناع على التخلص تدريجيا من التبعية للمؤسسات المانحة تساعد صكوك االستصناع على إيجاد استثمار حقيقي تنسجم صكوك االستصناع مع طبيعة تمويل القطاع الصناعي تدعم صكوك االستصناع إقامة مشاريع صناعية بكافة اشكالها تساعد صكوك االستصناع على توفير فرص عمل جديدة تساعد صكوك االستصناع على توفير بنية مالئمة للقطاع الصناعي تساهم صكوك االستصناع في وجود بوابة النطالق قطاع صناعي تنموي المحور ككل وقد تبين من الجدول رقم )5.18( أن: مدى مساهمة تطبيقات صكوك االستصناع في تحقيق التنمية للقطاع الصناعي بقطاع غزة جاء بوزن نسبي )62.622( األمر الذي تطلب من الباحث قبول الفرضية وذلك نظ ار ألن وزنها النسبي أكثر من )%60( والذي يعني بأن تطبيق صكوك االستصناع وتوفيرها للموارد التمويلية يؤكد وجود تنمية حقيقية في القطاع الصناعي قائمة على التمويل الذاتي. أعلى ترتيب فقرة رقم )7( وهي )تساعد صكوك االستصناع على توفير فرص عمل جديدة( وقد جاءت بوزن نسبي )77.940( وهذا يدل على أن تحقيق تنمية حقيقية في القطاع الصناعي تساعد على التقليل من معدالت البطالة من خالل إيجاد وتوفير فرص عمل جديدة تحتاج لتوفر أيدي عاملة. أدنى ترتيب فقرة رقم )2( وهي )تعد صكوك االستصناع هي أحد عوامل نجاح التنمية الصناعية( وقد جاءت بوزن نسبي )55.728( وهذا يدل على أن هناك عدم إد ارك لماهية صكوك االستصناع وكيفية بنائها لطرق االعتماد على التمويل الذاتي الذي يعتبر من أساسيات إنشاء تنمية حقيقية داخل هذا القطاع ال ارئد. 87

105 5.2.5 نتائج السؤال الفرعي ال اربع ومناقشتها: ينص السؤال الفرعي ال اربع على ما يلي: هل توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغي ارت: )الجنس العمر المهنة المؤهل العلمي التخصص عدد سنوات الخدمة( ولإلجابة على هذا السؤال تم صياغة الفرضية الرئيسة التالية: ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغي ارت: )الجنس العمر المهنة المؤهل العلمي التخصص عدد سنوات الخدمة(. وتتفرع من الفرضية الرئيسة السابقة الفرضيات الفرعية التالية: ال. توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير الجنس. وتم التحقق من صحة هذه الفرضية باستخدام اختبار T-Test كما هو مبين في الجدول التالي 1 جدول )5.19(: الفروقات بالنسبة لمتغير الجنس المتوسط االنح ارف قيمة قيمة المحور الجنس العدد الحسابي المعياري "T" "Sig." األول الثاني الثالث االستبانة ككل ذكر أنثى ذكر أنثى ذكر أنثى ذكر أنثى مستوى الداللة غير دالة دالة دالة دالة وقد قيمة "T" الجدولية عند درجة حرية )246( وعند مستوى داللة )0.05( = 88

106 تبين من الجدول رقم )5.19( أن: قيمة "T" المحسوبة أكبر من قيمة "T" الجدولية في االستبانة ككل في المحاور الثاني والثالث وهذا يدل على وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير الجنس, ولصالح )الذكور(, األمر الذي يدل على أن هناك حاجة إلى زيادة الوعي المعرفي بأهمية صكوك االستصناع في توفير موارد مالية لتحقيق التنمية المرجوة في القطاع الصناعي لدى الذكور أكثر من اإلناث وذلك نظ ار ألن عدد الذكور في المؤسسات المستبانة أكثر من اإلناث. قيمة "T" المحسوبة أقل من قيمة "T" الجدولية في المحور األول وهذا يدل على عدم وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير الجنس, ممايدل على أن الوعي المعرفي اليتأثر بالجنس فالذكور واإلناث بحاجة لزيادة الوعي المعرفي بأهمية صكوك االستصناع. 2. ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى One-Way العمر. لمتغير وتم التحقق من صحة هذه الفرضية باستخدام اختبار ANOVA كما هو مبين في الجدول رقم) 5.20 (: جدول )5.20(: الفروقات بالنسبة لمتغير العمر المحور العمر العدد المتوسط الحسابي االنحراف المعياري مستوى الداللة قيمة "Sig." قيمة "F" سنة فأقل 34 األول غير دالة من من سنة سنة أكثر من 40 سنة سنة فأقل 34 الثاني دالة من من سنة سنة أكثر من 40 سنة الثالث سنة فأقل دالة

107 المحور العمر العدد المتوسط الحسابي االنحراف المعياري مستوى الداللة قيمة "Sig." قيمة "F" من سنة من سنة أكثر من 40 سنة سنة فأقل 34 االستبانة ككل دالة من من سنة سنة أكثر من 40 سنة ( وعند مستوى داللة )0.05( = قيمة "F" الجدولية عند درجة حرية )3 وقد تبين من الجدول رقم )5.20( أن: قيمة "F" المحسوبة أكبر من قيمة "F" الجدولية في االستبانة ككل وهذا يدل على وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة حول مدى الد ارسة فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة لمتغير تعزى العمر, ولصالح الذين أعمارهم )من ويمكن سنة( توضيح ذلك واالستدالل عليه من خالل تحليل.)LSD( قيمة "F" المحسوبة أكبر من قيمة "F" الجدولية في المحاور الثاني والثالث وهذا يدل على وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد حول مدى عينة الد ارسة فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة لمتغير تعزى العمر, ولصالح الذن أعمارهم )أكثر من 40 ويمكن سنة( توضيح ذلك واالستدالل عليه من خالل تحليل.)LSD( قيمة "F" المحسوبة من قيمة "F" الجدولية أقل في المحور األول وهذا يدل على عدم وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد حول مدى عينة الد ارسة فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة العمر. لمتغير تعزى وإليجاد الفروقات بين المجموعات تعزى العمر لمتغير في المحور الثاني تم استخدام اختبار )LSD( كما هو مبين في الجداول التالية:. 90

108 جدول )5.21(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير العمر في المحور الثاني أكثر من 40 سنة من سنة من سنة 30 سنة فأقل العمر 1 30 سنة فأقل 1 * من سنة 1 -*9.704 *7.954 من سنة 1 * أكثر من 40 سنة وقد تبين من الجدول رقم )5.21( أن: وجود فروقات بين مجموعة )من سنة( ومجموعة )30 سنة فأقل( ولصالح مجموعة )من سنة( وهذا يدل على أن متغير العمر من سن) ( يتطلب العمل على صقل مواهبه وتدريبه لما لهذا العمر من أهمية وتركيز. وجود فروقات بين مجموعة )من سنة( ومجموعة )30 سنة فأقل( ولصالح مجموعة )من سنة( وهذا يدل على تميز العمر والخبرة. وجود فروقات بين مجموعة )من سنة( ومجموعة )من سنة( ولصالح مجموعة )من سنة( وهذا مايتطابق مع الفرق األول وهذا مايؤكد أهمية استهداف هذه الفئة العمرية. وجود فروقات بين مجموعة )أكثر من 40 سنة( ومجموعة )من سنة( ولصالح مجموعة )أكثر من 40 سنة(. جدول )5.22(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير العمر في المحور الثالث أكثر من 40 سنة من سنة من سنة 30 سنة فأقل العمر 1 30 سنة فأقل 1 *9.195 من سنة من سنة 1 * * أكثر من 40 سنة وقد تبين من الجدول رقم )5.22( أن: وجود فروقات بين مجموعة )من سنة( ومجموعة )30 سنة فأقل( ولصالح مجموعة )من سنة( وهذا يدل على معرفة هذه الفئة العمرية بتنمية القطاع الصناعي بإستخدام صكوك اإلستصناع. 91

109 وجود فروقات بين مجموعة )أكثر من 40 سنة( ومجموعة )30 سنة فأقل( ولصالح مجموعة )أكثر من 40 سنة( وهذا يدل على أن الخبرة تؤثر في زيادة المعرفة بتنمية القطاع الصناعي بإستخدام صكوك اإلستصناع. وجود فروقات بين مجموعة )أكثر من 40 سنة( ومجموعة )من سنة( ولصالح مجموعة )أكثر من 40 سنة( وهذا يدل على أنه كلما ازد العمر ازدت الخبرة العملية االمر الذي يتطلب جهد أقل في التوعية المعرفية بماهية صكوك االستصناع. جدول )5.23(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير العمر في االستبانة ككل أكثر من 40 سنة من سنة من سنة 30 سنة فأقل العمر 1 30 سنة فأقل 1 *9.596 من سنة 1 -* من سنة 1 * *9.361 أكثر من 40 سنة وقد تبين من الجدول )5.23( أن: سنة فأقل( ولصالح سنة( ومجموعة ) وجود فروقات بين مجموعة )من مجموعة )من سنة(. سنة فأقل( ولصالح سنة( ومجموعة )30 40 وجود فروقات بين مجموعة )أكثر من مجموعة )أكثر من 40 سنة(. وجود فروقات بين مجموعة )من سنة( ومجموعة )من سنة( ولصالح مجموعة )من سنة( وجود فروقات بين مجموعة )أكثر من 40 سنة( ومجموعة )من سنة( ولصالح مجموعة )أكثر من 40 سنة(. ال. توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية لمتغير تعزى الصناعي في قطاع غزة تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع المهنة. 3 92

110 وتم التحقق من صحة هذه الفرضية باستخدام اختبار One-Way ANOVA كما هو مبين في الجدول رقم )5.24(: جدول )5.24(: الفروقات بالنسبة لمتغير المهنة المحور المهنة العدد المتوسط الحسابي االنح ارف المعياري قيمة "F" قيمة "Sig." مستوى الداللة أكاديميي خبير استشاري األول شركة مالية غير دالة بنك أخرى أكاديميي خبير استشاري الثاني شركة مالية دالة بنك أخرى أكاديميي خبير استشاري الثالث شركة مالية دالة بنك أخرى أكاديميي خبير استشاري االستبانة ككل شركة مالية دالة بنك أخرى ( وعند مستوى داللة )0.05( = قيمة "F" الجدولية عند درجة حرية )4 وقد تبين من الجدول رقم )5.24( أن: قيمة "F" المحسوبة أكبر من قيمة "F" الجدولية في االستبانة ككل وفي المحاور الثاني والثالث وهذا يدل على وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في 93

111 متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير المهنة, ولصالح الذين يعملون في )البنوك(. قيمة "F" المحسوبة أقل من قيمة "F" الجدولية في المحور األول وهذا يدل على عدم وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير المهنة. وإليجاد الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير المهنة تم استخدام اختبار )LSD( كما هو مبين في الجداول التالية: جدول )5.25(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير المهنة في المحور الثاني أخرى بنك شركة مالية خبير استشاري أكاديميي المهنة 1 أكاديميي * خبير استشاري *7.559 شركة مالية 1 * * بنك 1 -* * * أخرى وقد تبين من الجدول السابق أن: وجود فروقات بين مجموعة )خبير استشاري( ومجموعة )أكاديميي( ولصالح مجموعة )خبير استشاري(. وجود فروقات بين مجموعة )شركة مالية( ومجموعة )أكاديميي( ولصالح مجموعة )شركة مالية(. وجود فروقات بين مجموعة )بنك( ومجموعة )أكاديميي( ولصالح مجموعة )بنك(. وجود فروقات بين مجموعة )أخرى( ومجموعة )خبير استشاري( ولصالح مجموعة )خبير استشاري(. وجود فروقات بين مجموعة )بنك( ومجموعة )شركة مالية( ولصالح مجموعة )بنك(. وجود فروقات بين مجموعة )أخرى( ومجموعة )شركة مالية( ولصالح مجموعة )شركة مالية(. وجود فروقات بين مجموعة )أخرى( ومجموعة )بنك( ولصالح مجموعة )بنك(. 94

112 جدول )5.26(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير المهنة في المحور الثالث أخرى بنك شركة مالية خبير استشاري أكاديميي المهنة 1 أكاديميي خبير استشاري شركة مالية 1 * *9.333 بنك 1 -* أخرى وقد تبين من الجدول )5.26( أن: وجود فروقات بين مجموعة )بنك( ومجموعة )أكاديميي( ولصالح مجموعة )بنك(. وجود فروقات بين مجموعة )بنك( ومجموعة )شركة مالية( ولصالح مجموعة )بنك(. وجود فروقات بين مجموعة )أخرى( ومجموعة )بنك( ولصالح مجموعة )بنك(. جدول )5.27(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير المهنة في االستبانة ككل أخرى بنك شركة مالية خبير استشاري أكاديميي المهنة 1 أكاديميي خبير استشاري شركة مالية 1 * *6.833 بنك 1 -* أخرى وقد تبين من الجدول )5.27( أن: وجود فروقات بين مجموعة )بنك( ومجموعة )أكاديميي( ولصالح مجموعة )بنك(. وجود فروقات بين مجموعة )بنك( ومجموعة )شركة مالية( ولصالح مجموعة )بنك(. وجود فروقات بين مجموعة )أخرى( ومجموعة )بنك( ولصالح مجموعة )بنك(. ال. توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير المؤهل العلمي. 4 وتم التحقق من صحة هذه الفرضية باستخدام اختبار One-Way ANOVA كما هو مبين في الجدول التالي: 95

113 جدول )5.28(: الفروقات بالنسبة لمتغير المؤهل العلمي المحور المؤهل العلمي العدد المتوسط الحسابي االنح ارف المعياري قيمة "F" قيمة "Sig." مستوى الداللة األول بكالوريوس ماجستير دكتو ارة غير دالة الثاني بكالوريوس ماجستير دكتو ارة غير دالة الثالث بكالوريوس ماجستير دكتو ارة غير دالة االستبانة ككل بكالوريوس ماجستير دكتو ارة غير دالة ( وعند مستوى داللة )0.05( = قيمة "F" الجدولية عند درجة حرية )2 وقد تبين من الجدول رقم )5.28( أن: قيمة "F" المحسوبة أقل من قيمة "F" الجدولية في االستبانة ككل وفي جميع المحاور وهذا يدل على عدم وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير المؤهل العلمي. ال. توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير التخصص. 5 96

114 وتم التحقق من صحة هذه الفرضية باستخدام اختبار One-Way ANOVA كما هو مبين في الجدول التالي: جدول )5.29(: الفروقات بالنسبة لمتغير التخصص المحور التخصص العدد المتوسط الحسابي االنح ارف المعياري قيمة "F" قيمة "Sig." مستوى الداللة اقتصاد إدارة أعمال األول محاسبة دالة علوم مالية ومصرفية غير ذلك اقتصاد الثاني إدارة أعمال محاسبة علوم مالية ومصرفية غ ري دالة غير ذلك اقتصاد إدارة أعمال الثالث محاسبة دالة علوم مالية ومصرفية غير ذلك اقتصاد االستبانة ككل إدارة أعمال محاسبة علوم مالية ومصرفية دالة غير ذلك ( وعند مستوى داللة )0.05( = * قيمة "F" الجدولية عند درجة حرية )4 وقد تبين من الجدول رقم )5.29( أن: قيمة "F" المحسوبة أكبر من قيمة "F" الجدولية في االستبانة ككل وفي المحور الثالث وهذا يدل على وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع 97

115 الصناعي في قطاع غزة لمتغير تعزى التخصص, ولصالح )الذين يعملون في مجاالت غير سابقة الذكر(. قيمة "F" المحسوبة أكبر من قيمة "F" الجدولية في المحور األول وهذا يدل على وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير التخصص, ولصالح الذين يعملون في مجال )االقتصاد(. قيمة "F" المحسوبة أقل من قيمة "F" الجدولية في المحور الثاني وهذا يدل على عدم وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير التخصص. وإليجاد الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير التخصص تم استخدام اختبار )LSD( كما هو مبين في الجداول التالية: جدول )5.30(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير التخصص في المحور األول غير ذلك علوم مالية ومصرفية محاسبة إدارة أعمال اقتصاد التخصص 1 اقتصاد *- إدارة أعمال *6.914 محاسبة *9.820 علوم مالية ومصرفية غير ذلك وقد تبين من الجدول )5.30( أن: وجود فروقات بين مجموعة )إدارة أعمال( ومجموعة )اقتصاد( ولصالح مجموعة )اقتصاد( وهذا يدل على ارتباط علم االقتصاد بعلم الصكوك. وجود فروقات بين مجموعة )محاسبة( ومجموعة )اقتصاد( ولصالح مجموعة )اقتصاد( وهذا يدل على ارتباط علم االقتصاد بعلم الصكوك. وجود فروقات بين مجموعة )علوم مالية ومصرفية( ومجموعة )اقتصاد( ولصالح مجموعة )اقتصاد( وهذا يدل على ارتباط علم االقتصاد بعلم الصكوك. 98

116 جدول )5.31(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير التخصص في المحور الثالث غير ذلك علوم مالية ومصرفية محاسبة إدارة أعمال اقتصاد التخصص 1 اقتصاد *- إدارة أعمال محاسبة علوم مالية ومصرفية * * * غير ذلك وقد تبين من الجدول )5.31( أن: وجود فروقات بين مجموعة )إدارة أعمال( ومجموعة )اقتصاد( ولصالح مجموعة )اقتصاد(. وجود فروقات بين مجموعة )غير ذلك( ومجموعة )اقتصاد( ولصالح مجموعة )غير ذلك(. وجود فروقات بين مجموعة )غير ذلك( ومجموعة )إدارة أعمال( ولصالح مجموعة )غير ذلك(. وجود فروقات بين مجموعة )غير ذلك( ومجموعة )محاسبة( ولصالح مجموعة )غير ذلك(. جدول )5.32(: الفروقات بين المجموعات تعزى لمتغير التخصص في االستبانة ككل غير ذلك علوم مالية ومصرفية محاسبة إدارة أعمال اقتصاد التخصص 1 اقتصاد *- إدارة أعمال 1 * محاسبة علوم مالية ومصرفية * غير ذلك وقد تبين من الجدول )5.32( أن: وجود فروقات بين مجموعة )إدارة أعمال( ومجموعة )اقتصاد( ولصالح مجموعة )اقتصاد(. وجود فروقات بين مجموعة )محاسبة( ومجموعة )إدارة أعمال( ولصالح مجموعة )محاسبة(. وجود فروقات بين مجموعة )غير ذلك( ومجموعة )إدارة أعمال( ولصالح مجموعة )غير ذلك(. 99

117 ال توجد فروق ذات داللة إحصائية في متوسط تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير عدد سنوات الخدمة..6 وتم التحقق من صحة هذه الفرضية باستخدام اختبار One-Way ANOVA كما هو مبين في الجدول التالي: جدول )5.33(: الفروقات بالنسبة لمتغير عدد سنوات الخدمة المحور عدد سنوات الخدمة العدد المتوسط الحسابي االنح ارف المعياري قيمة "F" قيمة "Sig." مستوى الداللة سنوات فأقل األول غير دالة من 10-6 سنوات من سنة أكثر من 15 سنة سنوات فأقل الثاني غير دالة من 10-6 سنوات من سنة أكثر من 15 سنة سنوات فأقل الثالث غير دالة من 10-6 سنوات من سنة أكثر من 15 سنة سنوات فأقل االستبانة ككل غير دالة من 10-6 سنوات من سنة أكثر من 15 سنة ( وعند مستوى داللة )0.05( = * قيمة "F" الجدولية عند درجة حرية )3 وقد تبين من الجدول رقم )5.33( أن: قيمة "F" المحسوبة أقل من قيمة "F" الجدولية في االستبانة ككل وفي جميع المحاور وهذا يدل على عدم وجود فروق ذات داللة إحصائية عند مستوى داللة )0.05 α( في متوسط 100

118 تقدي ارت أف ارد عينة الد ارسة حول مدى فاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة تعزى لمتغير عدد سنوات الخدمة. ومن خالل االستع ارض السابق للجداول رقم ) ( يتضح بأن تطبيق صكوك االستصناع يرتبط ارتباط وثيق مع المتغي ارت الديموغ ارفية: )الجنس العمر المهنة المؤهل العلمي التخصص عدد سنوات الخدمة( والذي يعني بأن تطبيق صكوك االستصناع يعتمد على متغي ارت المهنة حيث أن العاملين في المؤسسات المصؤفية والمالية يكون لديهم حافز أكبر في تداول صكوك االستصناع وذلك لما يتمتعون به من مهنية وتخصصية وخبرة في هذا المجال دون النظر واالرتباط بالعمر أو الجنس الن توفر الخبرة والمعرفة غير مرتبط بجنس معين سواءا )ذكور أو اناث( أو حتى بعمر معين االستنتاج واالستخالص: من خالل االستع ارض السابق لتحليل البيانات لفرضيات الد ارسة ومحاور كل فرضية نستنتج مايلي بأن هناك قلة وعي معرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك االستصناع وهذا ماأيدته أيضا المقابالت التي قام الباحث بإج ارئها وأن الوعي المعرفي قد يكون متركز في الخب ارء واالكاديميين والمختصين في مجال االقتصاد االمر الذي يتطلب العمل على نشر المعرفة في هذا المجال ومدى أهميته. ويرى الباحث بأن الد ارسة التطبيقية أثبتت صحة الد ارسة النظرية من خالل إظهار أهمية صكوك االستصناع ومساهمتها في توفير موارد مالية تساعد على التقليل من الفجوة المالية للقطاع الصناعي وتحقيق تنمية حقيقية تمكن القطاع الصناعي من الرقي واالزدهار واالنطالق كقطاع ارئد يمكن االعتماد عليه في تحقيق التنمية الشاملة والمستدامة األمر الذي اكد عليه المقابلين في خالل مقابالتهم والذين اعزوا قلة الوعي المعرفي بفاعلية تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي إلى األسباب التالية: الرقم البيان نقاط االتفاق التماييز أسباب قلة الوعي المعرفي عدم وجود حالة استق ارر سياسي في قطاع غزة اوجد حاجز لدى الجمهور في عمل التداول أو عدم وجود ورشات عمل تعريفية من جهات االختصاص بماهية وأهمية تداول هذه الصكوك..1 استخدام ماهو جديد خوفا من معظم الشركات الصناعية العاملة في قطاع حاالت التعرض للمخاطر من غزة هي عبارة عن شركات عائلية )تعتمد حاالت النصب واالحتيال. على مالها الشخصي( التعتمد على نظام االكتتاب مما يؤدي إلى عدم االعتاد أو 101

119 الرقم البيان نقاط االتفاق التماييز االهتمام بصكوك االستصناع. وجود فجوة عميقة مابين القطاع الخاص والمؤسسات األكاديمية من ناحية تعريف الطالب بماهية صكوك االستصناع ونشر ثقافة التعامل بصكوك االستصناع. لعدم وجود تجارب حقيقية مطبقة على أرض الواقع في قطاع غزة. سبل زيادة الوعي المعرفي إج ارء ور عمل توعوية للتعريف بأهمية تداول صكوك االستصناع توفر بيئة قانونية وتشريعية حاضنة لتداول صكوك االستصناع. توفير ضامن حقيقي لتداول صكوك االستصناع..2 إقامة عالقة ارتباطية ووثيقة مابين القطاع الخاص والقطاع المصرفي والحكومة من أجل التشجيع على تداول هذه الصكوك. البد من العمل على تقليل الفجوة عميقة مابين القطاع الخاص والمؤسسات األكاديمية دور الحكومة يتوجب وجود دور للحكومة تساعد على نشر الوعي المعرفي.3 دور القطاع الخاص يتوجب وجود دور للقطاع الخص يساعد على نشر الوعي المعرفي.4 دور القطاع المصرفي يتوجب وجود دور للقطاع المصرفي يساعد على نشر الوعي المعرفي.5 اعتبار صكوك االستصناع ادوات تمويلية لسد الفجوة بالتأكيد تعتبر صكوك االستصناع أدوات تمويلية تساعد على سد الفجوة.6 في القطاع الصناعي في القطاع الصناعي البيئة القانونية عدم وجود بيئة قانونية ويجب العمل على إيجادها.7 البيئة التنظيمية عدم وجود بيئة على إيجادها ويجب العمل تنظيمية.8 الكادر المؤهل يوجد مختصين ولكن بحاجة إليجاد كادر وتدريبه حتى نتمكن من.9 االنطالق في العمل. 102

120 الفصل السادس النتائج والتوصيات 103

121 6.1 النتائج: توصلت الد ارسة بعد مناقشتها واستع ارضها من الجانب النظري وجمع البيانات وتحليلها من الجانب العملي إلى عدة نتائج يمكن ذكرها على النحو التالي: ضعف الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك -1 االستصناع. تعد صكوك االستصناع بديال يمكن تطبيقه لالستغناء عن ادوات التمويل التقليدية عدم توفر محف ازت لدى الجمهور للتشجيع على تداول صكوك االستصناع. تطبيق صكوك االستصناع يساعد على تشجيع االستثمار وتقليل التسرب تعد صكوك االستصناع أحد أدوات التمويل االسالمي هي أدوات حديثة تحتاج إلى وقت حتى يمكن تطبيقها بشكل كامل. 6- عدم وجود قوانين تشريعية تساعد على التشجيع والتحفيز على استخدام وتطبيق صكوك االستصناع. عدم وجود مؤسسات مختصة تعمل على نشر تداول هذه الصكوك. عدم توفر كادر وظيفي مؤهل يعمل على إيجاد طرق وسبل تداول هذه الصكوك. تطبيق صكوك االستصناع تساعد على جلب استثما ارت خارجية تعمل على تنمية القطاع الصناعي. 10- تطبيق صكوك االستصناع في القطاع الصناعي يساعد على وجود استقاللية مالية واالبتعاد عن التبعية الدولية في تمويل المشاريع الصناعية التي يحتاج إليها قطاع غزة. 11- تطبيق صكوك االستصناع في القطاع الصناعي يساعد على إيجاد مشاريع صناعية جديدة تعمل على التقليل من معدالت البطالة. 104

122 12- يساهم تطبيق صكوك االستصناع في المساعدة على إعادة بناء مادمره العدوان في القطاع الصناعي. 13- يتطلب تطبيق صكوك االستصناع توفير بيئة تنظيمية مالئمة تساعد على تطبيق هذه الصكوك ونشر التعامل بها داخل مجتمع قطاع غزة. 14- تداول صكوك االستصناع تساعد على تطبيق المشاريع الصناعية بكافة اشكالها وانواعها وتكاليفها. 15- عدم توفر ضامن حقيقي يعمل على ضمان الحقوق في تداول صكوك االستصناع. 105

123 6.2 التوصيات بقيام الحكومة 1- يوصي الباحث نشر الوعي المعرفي بصكوك االستصناع وذلك من خالل عقد ندوات وورشات عمل ودو ارت تعريفية. 2- يوصي الباحث بقيام الحكومة والجهات التشريعية بالعمل على سن قانون خاص يجيز ويسمح تداول صكوك االستصناع. 3- يوصي الباحث بقيام الحكومة باالشتر اك مع سلطة النقد الفلسطينية بالعمل على تجهيز كادر إداري مختص للعمل في تنظيم اليات تداول هذه الصكوك. 4- يوصي الباحث بقيام القطاع الخاص بالعمل على إيجاد حاضنة النطالق العمل بهذه )1( الصكوك مثل تأسيس شركة )SPV( أو )SPE( التداول. تكون هي نطة االنطالق والضامن في 5- يوصي الباحث بالعمل على رفع جميع القيود التي تعمل على إعاقة العمل بصكوك االستصناع من أجل الصناعي. التمكن من جلب استثما ارت محلية وخارجية تساعد على تنمية القطاع 6- يوصي الباحث باالهتمام والعمل الجاد المشترك مابين الحكومة والقطاع الخاص من اجل تنمية القطاع الصناعي لما له من أهمية كبيرة في االقتصاد الفلسطيني. 7- يوصي الباحث بقيام المؤسسات التعليمية باعتماد خطط منهجية وتدريسية تتضمن التعريف بصكوك االستصناع. special purpose vehicle :SPV special purpose entity :SPE )1( 106

124 الم ارجع 107

125 قائمة الم ارجع الكتب العلمية: الفيرو ازبادي القاموس المحيط مؤسسة الرسالة باب العين فصل الصاد 1996 م سورة سورة طه الجزء 16 اية البقرة الجزء 3 اية السالوس علي موسوعة القضايا الفقهية المعاصرة واالقتصاد اإلسالمي مجمع فقهاء الشريعة بأمريكا 2008 م. بلخير أحمد عقد االستصناع وتطبيقاته المعاصرة د ارسة حالة البنك اإلسالمي للتنمية رسالة ماجستير جامعة الحاج بلخضر الج ازئر 2007 م م. البد ارن كاسب عقد االستصناع في الفقه االسالمي جامعة الملك فيصل 1984 م. أبو زيد بكر عقد االستصناع 2008 م. ريحان بكر صيغ التمويل واإلستثمار في المصارف اإلسالمية البنك اإلسالمي األردني 2004 م. الدين خليل حسام عقد االستصناع كأحد البدائل الشرعية لألوعية اإلدخارية البنكية مركز القرضاوي للوسطية اإلسالمية والتجديد 2015 م. خوجة ع ازلدين أدوات االستثمار اإلسالمي الطبعة الثانية إدارة التطوير والبحوث 1995 م. الدماغ زياد صكوك االستصناع ودورها في التمويل العقاري الفلسطيني بحث محكم القاهرة مجلة االقتصاد واإلدارة 2015 م. هيئة المحاسبة والم ارجعة للمؤسسات المالية اإلسالمية المعايير الشرعية 2010 م. الزعتري عالء الدين الصكوك اإلسالمية تحديات تنمية ممارسات دولية بحث مقد م لورشة العمل التي أقامتها شركةBDO المملكة االردنية الهاشمية عمان 2010 م. بال محمود صكوك االستصناع من البدائل الشرعية لسندات القروض الربوية 2010 م. و ازرة المالية تداول الصكوك اإلسالمية الجمهورية العربية السورية وحدة إدارة األو ارق المالية الحكومية 2010 م. 108

126 نص ارهلل عبدالفتاح عواد طاهر واقع القطاع الصناعي في فلسطين 2004 م. مركز الد ارسات واألبحاث فلسطين 2014 م. منتدى األعمال الفلسطيني تقرير عن واقع القطاع الصناعي في الصو ارني غازي واقع الصناعة والتجارة في الضفة الغربية وقطاع غزة 2006 م. ال ارعي محمد د ارسة حول الصناعات التحويلية في فلسطين ( تحليل ورؤية نقدية( و ازرة االقتصاد الوطني االصدار )17( 2003 م. أبوظريفة سامي المشاكل التي تواجه القطاع الصناعي ودور و ازرة االقتصاد الوطني في دعم المنتج الوطني ورشة عمل الجلسة الثانية الورقة الثالثة 2012 م مجمع الفقه اإلسالمي مجلة مجمع الفقه اإلسالمي عقد االستصناع الجزء 7 القدرة محمد أثر االستثمار في المدن الصناعية في فلسطين على توفير فرص العمل رسالة ماجستير غير منشورة الجامعة اإلسالمية 2007 م. مطر هاني واقع القطاع الصناعي واست ارتيجية تحدياتها في قطاع غزة مؤتمر رؤية تنموية لمواجهة اثار الحرب والحصار على قطاع غزة الجامعة اإلسالمية 2010 م. الجهاز المركزي لإلحصاء الفلسطيني م. اإلدارة العامة للشؤون العامة تقرير إحصائي حول خسائر القطاع الصناعي محافظة غزة 2014 م. صالح مونية األدوات المستخدمة في سوق األو ارق المالية اإلسالمية ( د ارسة حالة سوق ماليزيا ( أبحاث اقتصادية وادارية العدد الثالث عشر جامعة بسكرة الج ازئر 2013 م. عثمان عبدالقوي الصكوك االسالمية و إدارة السيولة المؤتمر ال اربع للمصارف والمؤسسات المالية االسالمية دمشق-سوريا 2009 م. محمد سامي جعاز عدنان الدور التمويلي للمصارف اإلسالمية )التمويل بالصكوك( تجربة ماليزيا العدد الثامن والثالثون المجلد العاشر 2015 م. علي بن ثابت مايا فتني التجربة السودانية واألردنية في التمويل بالصكوك اإلسالمية والدروس المستفادة: الج ازئر نموذجا الملتقى 2013 م. الدولي الثاني للصناعة المالية اإلسالمية 109

127 خير عثمان تجربة السودان في مجال إصدار الصكوك الحكومية ورشة عمل 1431 ه. عودة سيف الدين دور القطاع المصرفي في تنمية االقتصاد الفلسطيني دائر األبحاث والسياسات النقدية سلطة النقد الفلسطينية ورقة عمل 2011 م. شملخ ساطع نظره على الجهاز المصرفي الفلسطيني 2010 م. الشيخ عيد صكوك اإلجارة ودورها في تمويل مؤسسات التعليم العالي الفلسطيني 2014 م رسالة ماجستير غير منشورة جامعة األزهر. عودة سيف الدين محاض ارت في التمويل والتنمية 2013 م الجامعة اإلسالمية. المواقع اإللكترونية: فقه المعامالت المكتبة الشاملة االستصناع الموازي تاريخ اإلطالع 25 سبتمبر 2015 م سليم, زين, 2014 م, أحاديث عن طلب العلم, تاريخ اإلطالع 20 مايو 2016 م. موقع فتاوي اسالمية 2001 م االستصناع...تعريفه وشروطه وأحكامه 1 يناير 2016 م. تاريخ اإلطالع حسن أبوغدة 2009 م عقد االستصناع وأهميته في النشاط االقتصادي المعاصر موقع الوعي اإلسالمي تاريخ اإلطالع 12 أكتوبر 2015 م. النابلسي محمد 1995 م من نفس عن مؤمن كربة تاريخ اإلطالع 11 نوفمبر 2015 م. الجمعية المصرية للتمويل اإلسالمي 2013 م أدوات جديدة للتمويل اإلسالمي تاريخ اإلطالع 8 أكتوبر 2015 م عجيل النشمي اإلطالع 5 /فب ارير 2016 م. نشره الشهري محمد عقد المقاولة ملتقى أهل الحديث تاريخ 110

128 عقد االستصناع تاريخ اإلطالع 30 مارس 2016 م. / 20 %االستصناعdoc. االقتصادية 2008 ماهية الصكوك تاريخ اإلطالع 30 مارس 2016 م العدد المطلق عبداهلل 2014 م الصكوك موقع المسلم تاريخ اإلطالع 2016 م. أبريل. دار الحديث 2008 م الفرق بين االستصناع وبعض العقود المالية 25 يناير 2016 م. تاريخ اإلطالع العنزي رمضان 2016 م أهمية القطاع الصناعي في االقتصاد الوطني موقع اإلطالع 25 فب ارير 2016 م. تاريخ الجزيرة بد ارن أحمد 2014 م الصكوك كأداة للتمويل بين النظرية والتطبيق مجلة المسلم المعاصر تاريخ اإلطالع 5 يناير 2016 م. صالح فتح الرحمن تاريخ اإلطالع 2 فب ارير 2016 م 2016 م المفاهيم والفنيات األساسية للتصكيك اتحاد المصارف العربية نوفل أسامة مارس 2016 م تحليل المؤش ارت الصناعية لعامي تاريخ اإلطالع عبدالكريم نصر 4 فب ارير 2016 م 2012 م ق ارءة في الوضع ال ارهن لالقتصاد الفلسطيني تاريخ اإلطالع الطباع ماهر 2013 م تطبيق "احالل الواردات" يتطلب تعزيز القطاع الصناعي الفلسطيني ودراسته بعمق وتفصيل شامل شبكة سديسان للبحوث, تاريخ اإلطالع 25 نوفمبر 2015 م. 111

129 العبادسة جميل القطاع الصناعي في قطاع غزة على وشك االنهيار ج ارء سياسة الحصار اإلس ارئيلي 2007 م 2006 تاريخ اإلطالع 22 نوفمبر 2015 م. موقع بورصة دبي م الزغبي فادية 2003 م السعودية: إطالق»ماس«لتسويق صكوك االنتفاع في برج زمزم بمكة المكرمة جريدة الشرق األوسط تاريخ اإلطالع 25 فب ارير 2015 م. القرة علي 2008 م التمويل اإلسالمي تاريخ اإلطالع 30 ديسمبر 2015 م الموسوعة الحرة م جسر السلطان محمد الفاتح 4 أبريل 2016 م. جريدة النهار 2007 م المنافسة تحتدم»خليجيا«بين المنامة والدوحة ودبي,العدد 53 تاريخ اإلطالع 22 ابريل 2016 م. االقتصادية 2006 المصرفية اإلسالمية تاريخ اإلطالع 22 يناير 2016 م. طرطار أحمد جباري شوقي العالمية تاريخ اإلطالع 25 نوفمبر 2015 م م فعالية الصكوك اإلسالمية في معالجة األزمة المالية فلسطين أونالين 2015 األصول المالية اإلسالمية تمثل تاريخ اإلطالع 25 مايو 2016 م. %1 من األصول المالية العالمية 112

130 المالحق 113

131 ملحق )1(: قائمة بأسماء محكمي االستبانة: الرقم اإلسم أ.د. معين رجب د. سمير أبو مدهلل د.مروان االغا د.حازم الحصري د. مؤمن الحنجوري د.عالء الدين الرفاتي د. ياسر الشرفا د. صباح العلمي د.خليل النمروطي د. علي شاهين د.سالم صباح د. محمد فارس أ. زكريا صيام 114

132 ملحق )2( االستبانة السيد /... المحترم تحية طيبة وبعد تعتبر هذه االستبانة هي درجة الماجستير والتي تحمل عنوان: األداة التي تساعد الباحث على استكمال د ارسته للحصول على " فاعلية مدى تطبيق صكوك االستصناع على تنمية القطاع الصناعي في قطاع غزة " وتعرف صكوك االستصناع على انها أدوات تمويلية حديثة يتم إصدارها بهدف االستفادة من األموال التي سيتم جمعها من خاللها. ويعتبر تكرمكم باإلجابة عليها لهو من باب اإليفاء بأمانتكم العلمية وخبرتكم العملية األمر الذي سيساعدني في الحصول على نتائج دقيقة تخدم أهداف هذه الد ارسة التي استهدفت مختصين يتبعون للجهات التمويلية والمستفيدين من القطاع الصناعي و الخب ارء واألكاديمين في مثل هذا المجال. ونفيدكم علما بان اإلجابات تعتبر سرية وسيتم استخدامها ألغ ارض البحث العلمي. شاك ار لكم حسن تعاونكم معي... مقدمه / الباحث 115

133 القسم األول / البيانات الشخصية ( ) أنثى ( ) ذكر 1- الجنس 2- العمر ( ) شركة مالية ( ) بنك ( ) أخرى المهنة ( ) أكاديمي ( ) خبير استشاري -3 ( ) دكتو ارة ( ) ماجستير المؤهل العلمي ( ) بكالوريوس -4 ( ) غير ذلك ( ) علوم مالية ( (شرعي ( ) قانوني ومصرفية -5 التخصص ( ) اقتصاد ( ) ادارة اعمال ( ) محاسبة 6- الخبرة يرجى من سيادتكم التكرم باإلجابة على المكان المجاور للسؤال. األسئلة التالية من خالل وضع نسبة مئوية في الرقم القسم الثاني / البيانات التخصصية النسبة المئوية البيان يساهم الوعي المعرفي لدى المجتمع الفلسطيني بقطاع غزة في زيادة االعتماد على صكوك / الفرضية االولى االستصناع. يتوفر لدى سكان قطاع غزة وعي معرفي بماهية صكوك االستصناع. 1- يمكن تطبيق صكوك االستصناع على سكان قطاع غزة. 2- يساهم الوازع الديني في تطبيق صكوك االستصناع. 3- يساهم الوعي المعرفي المكتسب من الثقافة الفلسطينية في تطبيق صكوك االستصناع. 4- الدو ارت التدريبية في زيادة الوعي المعرفي بأهمية تطبيق صكوك االستصناع. تساهم 5- يوجد دور هام للحكومة في التعريف بأهمية تطبيق صكوك االستصناع. 6- تطبيق صكوك االستصناع. يوجد دور هام للقطاع الخاص في التعريف بأهمية 7- تطبيق صكوك االستصناع. يوجد دور هام للقطاع المصرفي في التعريف بأهمية 8- تتوفر محف ازت لدى الجمهور لتطبيق صكوك االستصناع 9- يساهم تطبيق صكوك االستصناع في تنشيط بورصة األو ارق المالية ( بورصة فلسطين(

134 الفرضية الثانية / تساهم صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية لمعالجة الفجوة المالية في القطاع الصناعي بقطاع غزة تساهم صكوك االستصناع في توفير الموارد التمويلية للقطاع الصناعي. 1- تساهم صكوك االستصناع في تمويل الفجوة المالية للقطاع الصناعي. 2- تساهم قلة الموارد التمويلية على وجود فجوة مالية في القطاع الصناعي. 3- تعتبر صكوك االستصناع أدوات تمويلية محددة المخاطر. 4- تساعد صكوك االستصناع في توفير موارد مالية. 5- يقلل تطبيق صكوك االستصناع من العجز المالي في القطاع الصناعي. 6- تساعد صكوك االستصناع على التفكير في إقامة مشاريع جديدة. 7- يساهم تطبيق صكوك االستصناع على بناء مادمره العدوان في القطاع الصناعي بقطاع غزة. 8- الفرضية الثالثة / تساهم تطبيقات صكوك االستصناع في تحقيق التنمية للقطاع الصناعي صكوك االستصناع تساعد على استقطاب استثما ارت من الخارج. 1- تعد صكوك االستصناع هي أحد عوامل نجاح التنمية الصناعية. 2- تساعد صكوك االستصناع على التخلص تدريجيا من التبعية للمؤسسات المانحة. 3- تساعد صكوك االستصناع على إيجاد إستثمار حقيقي. 4- تنسجم صكوك االستصناع مع طبيعة تمويل القطاع الصناعي. 5- تدعم صكوك االستصناع إقامة مشاريع صناعية بكافة اشكالها. 6- تساعد صكوك االستصناع على توفير فرص عمل جديدة. 7- تساعد صكوك االستصناع على توفير بنية مالئمة للقطاع الصناعي. 8- تساهم صكوك االستصناع في وجود بوابة إلنطالق قطاع صناعي تنموي. 9- ولكم مني جزيل الشكر الباحث 117

135 ملحق )3( العقود 118

136 119

137 120

138 121

139 122

140 123